Неліктен біреу қордан гөрі өзара қорды таңдауы керек?

Инвестиция күрделі және өте үлкен болуы мүмкін. Ақыр соңында, акциялар мен облигациялардан бастап, жылжымайтын мүлік пен ақша нарығындағы шоттарға дейін көптеген нұсқалар бар. Қандай таңдау жасасаңыз да, инвестицияңыздан ақша табуға кепілдік жоқ. Бірақ ақшаңызды бір көлікке шоғырландыру арқылы нарықта бар мүмкіндіктерді пайдаланудың әдісі бар: Пайлық қор. Сіз байлықты акцияларға салу арқылы құра аласыз, бірақ оның орнына үлестік қорға ақша салу қауіпсіз болуы мүмкін. Неліктен сіз өзіңіздің ақшаңызды қорларға емес, өзара қорларға салуды таңдауыңыз керек? Инвестициялық қорларға инвестиция салудың ең көп таралған артықшылықтарын біліп алу үшін оқыңыз.

Негізгі өнімдер

  • Пайлық қорлар инвесторлар тобынан ақша жинап, сол капиталды әр түрлі бағалы қағаздарға салады.
  • Өзара қорлар әртараптандырылған холдингтерді тез және оңай ұсынады, өйткені олар әртүрлі бағалы қағаздарға ақша салады.
  • Инвестициялық пай қорына инвестициялау – бұл акцияларға инвестициялауға қатысты күрделі шешімдер қабылдаудан аулақ болудың жақсы тәсілі.
  • Сауда-саттық құны барлық инвестициялық қорларға бөлінеді, осылайша бір адамға шығындар төмендейді.

Өзара қорлардың негіздері

Пайлық қорлар инвесторлар тобынан ақшаны біріктіреді және сол капиталды акцияларға, облигацияларға, ақша нарығындағы шоттарға және басқаларға сияқты әртүрлі бағалы қағаздарға салады. Қорлар әр түрлі инвестициялық мақсаттарға ие, оған портфолиосы сәйкес келеді. Ақша менеджерлері әр қорға жауап береді. Олар қор ішінде активтер бөлу арқылы инвесторларға табыс әкеледі.

Пайлық қорлар әртүрлі бағалы қағаздарға ие бола алады, бұл оларды өте тартымды инвестициялық мүмкіндіктерге айналдырады. Жеке тұлғаның жеке қорлардың орнына инвестициялық қорларды сатып алуды таңдауы мүмкін себептердің қатарына әртараптандыру, ыңғайлылық және төмен шығындар жатады.

Kurzübersicht

Белсенді басқарылатын қорлар қорларын үнемі жаңартып отыратын портфолио менеджерін қажет етеді, ал пассивті басқарылатын қор портфолиосы сатып алу мен ұстау стратегиясына негізделген.

Әртараптандыру

Кез-келген инвестициялық кәсіпқойдан сұраңыз, олар сізге тәуекелді төмендетудің маңызды тәсілдерінің бірі әртараптандыру екенін айтады. Бұл көптеген адамдар қаржылық дағдарыстан кейін алған сабақ. Мұнда негізгі жұмыртқаны бір себетке салуға болмайды. Сондықтан тек бір салаға немесе бір инвестициялық құрал түріне ақша салмаңыз.

Көптеген сарапшылар акциялар диверсификациясының барлық дерлік артықшылықтары (бір-біріне ұқсамайтын секторларда жұмыс істейтін компаниялардың әр түрлі акцияларын сатып алудан алынған пайда) іс жүзінде портфолио әр түрлі салаларда жұмыс істейтін компаниялардың 20 шақты акцияларын иеленген кезде толықтай жүзеге асырылатындығымен келіседі. Сол кезде инвестициялаумен байланысты тәуекелдің көп бөлігі әртараптандырылды. Қалған тәуекел жүйелік тәуекел немесе жалпы нарықтық тәуекел болып саналады. Көптеген брокерлік фирмалар бір акция немесе 5000 акция үшін бірдей комиссия алатындықтан, инвестор үшін 20 түрлі акцияны сатып алуды бастауы қиынға соғуы мүмкін.

Бұл жерде инвестициялық қорлар пайда болады. Өзара қорлар инвесторларға өз активтерін бірден әртараптандырудың тамаша әдісін ұсынады. Акциялардан айырмашылығы, инвесторлар аз мөлшерде бір немесе бірнеше қорға ақша сала алады және инвестициялық опциялардың әртүрлі пулына қол жеткізе алады. Сонымен, сіз 20-дан 30-ға дейінгі әртүрлі бағалы қағаздарға ақша салатын пай қорын сатып ала аласыз. Егер сіз дәл осы нәрсені қор нарығында іздесеңіз, дәл осындай нәтижеге жету үшін сізге әлдеқайда көп капитал салуыңыз керек еді.

Пайлық қорлар әртүрлі салаларға инвестиция салады. Сонымен, үлкен қаражат қоры қаржы, технологиялар, денсаулық сақтау және материалдар сияқты әр түрлі салаларға инвестициялай алады. Тағы да, егер сіз мұны жеке акциялар арқылы сәйкестендіргіңіз келсе, бірдей кірістер алу үшін сізге көп ақша жұмсауға тура келеді.

Ыңғайлылық

Пай қорларының ыңғайлылығы, әрине инвесторлар қамтамасыз ету, оларды таңдай негізгі себептерінің бірі болып табылады үлестік олардың бөлігін портфелінің, гөрі жеке акцияларын өздерін сатып. Кейбір инвесторлар инвестициялық пай қорының бірнеше акцияларын сатып алу, олардың негізгі инвестициялық критерийлеріне сәйкес келетіндігін, бұл қор инвестициялайтын компаниялардың шынымен не істейтінін білуге ​​қарағанда жақсы, ал егер олар сапалы инвестициялар болса. Олар зерттеу мен шешім қабылдауды басқа біреуге тапсырғанды ​​жөн көреді.

Портфолио активтерін орналастыруды анықтау, өсуге лайықты компанияларды табу үшін жеке қорларды зерттеу, сондай-ақ нарықтарға назар аудару өте көп уақытты алады. Адамдар бүкіл мансабын қор нарығына арнайды, ал көбісі инвестицияларынан ақша жоғалтумен аяқталады. Инвестициялық пай қорына инвестициялау уақыт өте келе сіздің инвестицияларыңыздың құнының артуына кепілдік бола алмайтындығына қарамастан, бұл акцияларға ақша салуға байланысты күрделі шешімдер қабылдаудан аулақ болудың жақсы тәсілі.

Көптеген инвестициялық қорлар инвесторларға белгілі бір салада немесе акцияларды белгілі бір өсу стратегиясымен сатып алу мүмкіндігін ұсынады. Мұнда бірнеше нұсқа бар:

  • Салалық қорлар экономиканың белгілі бір саласы немесе секторындағы компанияларға инвестиция салады
  • Өсу қорлары орта деңгейден жоғары өсуді көрсеткен компаниялардың әртараптандырылған портфелі арқылы капиталды ұлғайтуға бағытталған
  • Құндылық қорлары жеткілікті бағаланбаған және әдетте ұзақ мерзімді инвесторлар ұстайтын компанияларға инвестиция салады
  • Индекс қорлары инвесторларға нарық индексіне сәйкес келетін немесе қадағалайтын портфолио құру арқылы жалпы нарықты қадағалауға мүмкіндік береді
  • Облигациялық қорлар мемлекеттік және корпоративті облигацияларға, сондай-ақ басқа қарыз құралдарына инвестициялау арқылы ай сайынғы табыс әкеледі

Шығындар

Акциялардың жиі саудалануының шығындары жеке инвесторлар үшін тез артуы мүмкін. Акция бағасының жоғарылауынан алынған кірісті белгілі бір компанияның инвестор акцияларының жалғыз сатылымын аяқтау шығындарымен жоюға болады. Көптеген сауда-саттықты жүзеге асыратын инвесторлар біздің орташадан төмен төлемдер алатын брокерлер тізіміне назар аударуы керек.

Өзара қормен сауданың құны қордағы барлық инвесторларға таралады, осылайша бір адамға шығындар төмендейді. Көптеген толық қызмет көрсететін брокерлік фирмалар өз ақшаларын осы сауда шығындарының есебінен жасайды және оларда жұмыс жасайтын брокерлер өз клиенттерінің акцияларымен тұрақты түрде айналысуға шақырылады. Брокердің берген кеңестері клиенттерге инвестициялық шешімдер қабылдауға көмектесе алатындығына қарамастан, көптеген инвесторлар брокердің қаржылық пайдасы шығындарды ақтамайды деп санайды.

Инвестициялық пай қорының да кемшіліктері бар екенін ұмытпаған жөн, өйткені кез-келген шешімді қабылдаған кезде өзіңді тәрбиелеу және қол жетімді нұсқалардың көп бөлігі туралы білу – алға басудың ең жақсы тәсілі.

әлеуметтік жауапты қорлар сияқты белгілі бір инвестициялау стиліне сәйкес келетін қаражатты табуға мүмкіндік береді.

Adight Insight

Джо Аллария, CFP® CarsonAllaria Wealth Management, Глен Карбон, IL

Инвестициялық пай қоры көптеген акцияларға әсер ету арқылы әртараптандыруды қамтамасыз етеді. Инвестициялық пай қорындағы акцияларды иемденудің жалғыз акцияны иеленуден гөрі ұсынылатын себебі, жеке қордың үлестік қорға қарағанда тәуекелі көп. Тәуекелдің бұл түрі жүйелік емес тәуекел деп аталады.

Жүйелік емес тәуекел – әртараптандыруға болатын тәуекел. Мысалы, тек бір акцияға иелік ете отырып, сіз нарықтың сол секторындағы басқа компанияларға қатысты болмауы мүмкін компания тәуекелін көтересіз. Егер компанияның бас директоры мен атқарушы тобы күтпеген жерден кетіп қалса ше? Егер табиғи апат өндірісті баяулататын өндірістік орталыққа соқса ше? Егер өнімнің ақаулығы немесе сот процедурасы салдарынан табыс төмендесе ше? Бұл бір компанияда болуы мүмкін, бірақ барлық компанияларда бірден бола бермейтін нәрсе түрлерінің бірнеше мысалдары.

Сондай-ақ жүйелі тәуекел бар, ол сіз әртараптандыруға болмайтын тәуекел. Бұл нарықтық немесе құбылмалылық тәуекеліне ұқсас. Сіз нарыққа инвестиция салумен байланысты тәуекел бар екенін түсінуіңіз керек. Егер нарық тұтасымен құнсызданса, бұл оңай әртараптандырылатын нәрсе емес.

Сондықтан, егер сіз жеке акцияларға ақша салғыңыз келсе, мен сізде тек бір акцияны иеленбеу үшін өз қорлар қоржынын қалай құрастыруға болатындығын зерттеуге кеңес беремін. Ірі және кіші компаниялар, құндылығы мен өсімі бар компаниялар, отандық және халықаралық компаниялар, сондай-ақ акциялар мен облигациялар арасында жеткілікті түрде әртараптандырылғандығыңызға көз жеткізіңіз – бәрі сіздің тәуекелге төзімділікке сәйкес келеді. Дәл осы жерде портфолионың осы түрлерін құру кезінде маманнан көмек сұраған пайдалы болар. Зерттеулер мен портфолионы құру мен бақылаудың бұл түрі біраз уақыт алуы мүмкін екенін біліңіз.

Баламасы – жедел әртараптандырудың өзара қорына инвестиция салу. Әрине, инвестициялық қорларды таңдағанда да білетін нәрселер тізімі бар. Төлемдер, инвестициялық философия, жүктемелер және өнімділік – бұл пайлық қорларды бағалау кезінде ескеру қажет бірнеше компоненттер.