Инвестициялар

Инвестиция дегеніміз не?

Инвестиция дегеніміз – кіріс немесе пайда алуды күткен ресурстарды, әдетте ақшаны бөлу әрекеті. Ақшаны кәсіпкерлікті бастау үшін пайдалану сияқты әрекеттерге немесе жылжымайтын мүлікті кейінірек қымбатқа сатуға үміттеніп сатып алу сияқты қаражат салуға болады.

Негізгі өнімдер

  • Инвестициялауда тәуекел мен табыс бір монетаның екі жағы; төмен тәуекел, әдетте, төмен күтілетін кірістерді білдіреді, ал жоғары кірістер әдетте жоғары тәуекелмен бірге жүреді.
  • Тәуекелдер мен кірістерді күту бір актив сыныбында әр түрлі болуы мүмкін; NYSE-де сауда жасайтын көк чип пен биржадан тыс сауда жасайтын микро қақпақ тәуекелді қайтару сипаттамалары әр түрлі болады.
  • Табыстың түрі активке байланысты; көптеген акциялар тоқсан сайын дивидендтер төлейді, ал облигациялар әр тоқсан сайын пайыз төлейді.
  • Инвесторлар өзіңіз жасай аласыз немесе кәсіби ақша менеджерінің қызметтерін пайдалана аласыз.
  • Бағалы қағазды сатып алу инвестициялау немесе алыпсатарлыққа жата ма, үш факторға байланысты – тәуекел мөлшері, ұстау мерзімі және кірістің көзі.

Инвестиция туралы түсінік

А күту қайтару табыс немесе баға алғыс түрінде статистикалық маңызы инвестициялаудың негізгі алғышарты болып табылады. Инвестициялауға және пайда табуға болатын активтердің спектрі өте кең.


Инвестициялау кезінде тәуекел мен пайда қатар жүреді; төмен тәуекел, әдетте, төмен күтілетін кірістерді білдіреді, ал жоғары кірістер әдетте жоғары тәуекелмен бірге жүреді. Спектрдің тәуекел деңгейі төмен депозиттік сертификаттар (CD) сияқты негізгі инвестициялар; облигациялар немесе тұрақты табыс құралдары тәуекел шкаласы бойынша жоғарырақ, ал акциялар немесе акциялар тәуекелді болып саналады. Әдетте тауарлар мен туындылар ең қауіпті инвестициялар қатарына жатады. Сонымен қатар, адам практикалық нәрсеге, мысалы, жерге немесе жылжымайтын мүлікке немесе бейнелеу өнері мен антиквариат сияқты нәзік заттарға ақша сала алады.

Тәуекелдер мен кірістерді күту бір актив сыныбында әр түрлі болуы мүмкін. Мысалы, Нью-Йорк қор биржасында сауда жасайтын көк чиптің тәуекелді қайтару профилі шағын биржада сауда жасайтын микро қақпағынан мүлдем өзгеше болады.


Активтің кірісі активтің түріне байланысты. Мысалы, көптеген акциялар тоқсан сайын дивиденд төлейді, ал облигациялар әр тоқсан сайын пайыз төлейді. Көптеген юрисдикцияларда әр түрлі табыс түрлеріне әр түрлі мөлшерлемелер бойынша салық салынады.

Дивиденд немесе пайыздар сияқты тұрақты кірістерден басқа, баға өсімі кірістің маңызды құрамдас бөлігі болып табылады. Инвестициядан алынған жалпы кірісті осылайша табыс пен капитал өсуінің қосындысы ретінде қарастыруға болады. 2019 жылдың наурызындағы жағдай бойынша Standard & Poor’s 1926 жылдан бастап дивидендтер меншікті капитал кірісінің үштен біріне жуық үлес қосты, ал капитал өсімі үштен екі бөлігін құрады деп есептейді.

Инвестициялар түрлері

Инвестициялар әлемі кең болғанымен, инвестицияның кең таралған түрлері :

Акциялар

Компания акциясын сатып алушы сол компанияның бөлшек иесі болады. Компания акцияларының иелері оның акционерлері ретінде белгілі және оның өсуіне және табыстарына акциялар бағасының өсуі және компанияның пайдасынан төленетін тұрақты дивидендтер арқылы қатыса алады.

Облигациялар

Облигациялар – бұл үкіметтер, муниципалитеттер және корпорациялар сияқты ұйымдардың қарыздық міндеттемелері. Облигацияны сатып алу сіздің ұйымның қарызынан үлеске ие екендігіңізді және мерзімді төлемдер мен мерзімнің аяқталуы бойынша облигацияның номиналды құнын алуға құқылы екеніңізді білдіреді.

Қаражат

Қорлар – бұл инвестициялық менеджерлер басқаратын, инвесторларға акцияларға, облигацияларға, артықшылықты акцияларға, тауарларға және т.с.с. инвестициялауға мүмкіндік беретін біріктірілген құралдар. Қорлардың ең кең таралған екі түрі – бұл өзара қорлар және биржалық айналым қорлары немесе ETF. Пайлық қорлар биржада сауда жасамайды және сауда күнінің соңында бағаланады; ETF биржаларында сауда жасайды және акциялар сияқты, сауда күні бойы үнемі бағаланады. Өзара қорлар мен ETF индекстерді, мысалы, S&P 500 немесе Dow Jones Industrial Average сияқты пассивті қадағалай алады немесе оларды қор менеджерлері белсенді басқара алады.

Инвестициялық сенім

Сенім – бұл біріктірілген инвестициялардың тағы бір түрі, осы санаттағы ең танымал жылжымайтын мүлікке арналған инвестициялар (РЭТ). РЕИТ коммерциялық немесе тұрғын үй объектілеріне инвестиция салады және осы объектілерден алынған жалдау кірісі есебінен өз инвесторларына тұрақты түрде бөледі. РЕИТ қор биржаларында сауда жасайды және осылайша өз инвесторларына жедел өтімділіктің артықшылығын ұсынады.

Балама инвестициялар

Бұл хедж-қорлар мен жеке капиталды қамтитын барлық категория. Хедж-қорлар деп аталады, өйткені олар инвестициялық ставкаларды қорларға және басқа инвестицияларға ұзақ және қысқа уақыт жұмсау арқылы хеджирлей алады. Жеке меншік капитал компанияларға көпшілікке жария етпестен капитал жинауға мүмкіндік береді. Хедж-қорлар мен жеке капиталға әдетте белгілі бір кірістер мен таза қаражат талаптарын қанағаттандыратын « аккредиттелген инвесторлар » деп саналатын ауқатты инвесторлар ғана қол жеткізе алады. Алайда, соңғы жылдары альтернативті инвестициялар жеке инвесторлар үшін қол жетімді қор форматтарына енгізілді.

Опциялар және туындылар

Туынды құралдар – бұл өз құнын акция немесе индекс сияқты басқа құралдан алатын қаржы құралдары. Опцион – бұл белгілі бір мерзім ішінде бағалы қағазды белгіленген бағамен сатып алу немесе сату міндеттемесін емес, сатып алушыға құқық беретін танымал туынды құрал. Әдетте туынды құралдар левереджді пайдаланады, бұл оларды жоғары тәуекелді және жоғары сыйақы ұсынысын құрайды.

Тауарлар

Тауарларға металдар, мұнай, астық және жануарлардан алынатын өнімдер, сондай-ақ қаржы құралдары мен валюталар жатады. Оларды тауар фьючерстері арқылы сатуға болады – бұл тауардың белгілі бір мөлшерін белгілі бір болашақ күнінде белгіленген бағамен сатып алу немесе сату туралы келісім – немесе ETF. Тауарларды хеджирлеу мақсатында немесе алыпсатарлық мақсаттарда пайдалануға болады.

Инвестициялық стильдерді салыстыру

Инвестициялардың ең кең таралған бірнеше стилін салыстырайық:

Белсенді және пассивті инвестициялау: Белсенді инвестициялаудың мақсаты – инвестициялық портфельді белсенді басқару арқылы «индексті жеңу». Пассивті инвестициялау, керісінше, нарықты дәйекті түрде жеңу қиын екендігін үнсіз мойындау үшін индекстік қорды сатып алу сияқты пассивті тәсілді қолдайды. Екі тәсілдің де жағымды және жағымсыз жақтары болғанымен, іс жүзінде қор менеджерлері белсенді басқарудың жоғары шығындарын дәлелдеу үшін өздерінің эталондарын үнемі жеңіп отырады.

Өсу мен құндылыққа қарсы өсу: өсім инвесторлары құнды компанияларға қарағанда, әдетте баға-кірістер (P / E) сияқты бағалау коэффициенттері жоғары, жоғары өсімді компанияларға инвестиция салуды қалайды. Құнды компаниялар өсіп келе жатқан компанияларға қарағанда айтарлықтай төмен PE және дивидендтерден жоғары кірістілікке ие, өйткені олар уақытша немесе ұзақ мерзімге инвесторлардың қолайсыздығында болуы мүмкін.

Қалай инвестиция салу керек

Өзіңіз инвестиция жасаңыз

«Қалай инвестициялау керек» деген сұрақ сіз өзіңіздің жеке инвестор екеніңізге немесе өз ақшаңызды кәсіби маман басқарғанды ​​қалайсыз ба деген сұрақ туындайды. Ақшаларын өздері басқаруды жөн көретін көптеген инвесторлардың комиссиялары төмен болғандықтан және олардың платформаларында сауданы жеңілдететіндіктен дисконттық брокерлерде есепшоттары бар.

Кәсіби басқарылатын инвестициялау

Ақшаны кәсіби басқаруды қалайтын инвесторлар, әдетте, ақша салуды бақылайтын менеджерлерге ие. Әдетте байлық менеджерлері өз клиенттеріне басқарудағы активтердің (AUM) пайызын олардың төлемдері ретінде алады. Ақшаны кәсіби басқару ақшаны өздігінен басқарудан гөрі қымбат болса да, мұндай инвесторлар зерттеу, инвестициялық шешімдер қабылдау және сауда-саттықты сарапшыға беру ыңғайлылығы үшін ақша төлеуге қарсы емес.

Маңызды

ӘКК Инвесторларға білім беру және адвокатура басқармасы инвесторларды өздерінің инвестициялық кәсіпқойлары лицензияланған және тіркелгендігін растауға шақырады.

Робо-кеңесші инвестициялау

Кейбір инвесторлар автоматтандырылған қаржылық кеңесшілердің ұсыныстары негізінде инвестициялауды таңдайды. Алгоритмдер мен жасанды интеллектке негізделген робо-кеңесшілер лайықты ұсыныстар беру үшін инвестор және олардың тәуекелдіктері туралы маңызды ақпаратты жинайды. Адамның араласуынсыз робо-кеңес берушілер адами инвестициялар жөніндегі кеңес беруші ұсынатын қызметтермен инвестициялаудың тиімді әдісін ұсынады. Технологияның дамуына байланысты робо-кеңесшілер инвестицияларды таңдаудан гөрі көбірек қабілетті. Олар сондай-ақ адамдарға зейнетақы жоспарларын құруға және 401 (к) с сияқты сенімгерлік және басқа зейнетақы шоттарын басқаруға көмектесе алады.

Инвестициялардың қысқаша тарихы

Инвестиция ұғымы мыңжылдықтар бойы қалыптасқан болса, қазіргі түріне инвестициялау 17-18 ғасырлар аралығындағы алғашқы қоғамдық нарықтардың дамуы инвесторларды инвестициялық мүмкіндіктермен байланыстырған кезеңнен бастау алады. Амстердам қор биржасы 1787 жылы, одан кейін Нью-Йорк қор биржасы (NYSE) 1792 жылы құрылды.

Өнеркәсіптік революцияға инвестициялау

1760-1840 және 1860-1914 жылдардағы өнеркәсіптік төңкерістер өркендеуіне әкелді, нәтижесінде адамдар инвестициялауға болатын жинақ жинады, бұл дамыған банк жүйесінің дамуына ықпал етті. Инвестициялық әлемде үстемдік құрған банктердің көпшілігі 1800 жылдары басталды, оның ішінде Goldman Sachs және JP Morgan бар.

20th Century Investing

20 ғасыр инвестициялар теориясында жаңа бағдарлар ашылды, активтерге баға белгілеу, портфолио теориясы және тәуекелдерді басқару бойынша жаңа тұжырымдамалар дамыды. 20 ғасырдың екінші жартысында хеджирлеу қорлары, жеке капитал, венчурлық капитал, REIT және ETF кіретін көптеген жаңа инвестициялық құралдар енгізілді.

1990 жылдары Интернеттің жылдам таралуы интернеттегі сауда-саттық пен зерттеу мүмкіндіктерін көпшілікке қол жетімді етіп, бір ғасырдан астам уақыт бұрын басталған инвестицияларды демократияландыруды аяқтады.

ХХІ ғасыр инвестициялары

Dot.com көпіршігінің жарылуы – технологияларға негізделген және интернет-бизнес акцияларына салынған инвестициялардан миллионерлардың жаңа буынын тудырған көпіршік – ХХІ ғасырды ашты және мүмкін болашақ сахнаны анықтады. 2001 жылы Энронның күйреуі орталық сатыға шықты, алаяқтықтың толық көрінісі компанияны және оның бухгалтерлік фирмасы Артур Андерсенді, сондай-ақ оның көптеген инвесторларын банкротқа ұшыратты.

ХХІ ғасырдағы немесе тарихтағы ең маңызды оқиғалардың бірі – бүкіл әлемдегі ипотекалық несиелермен қамтамасыз етілген бағалы қағаздарға сәтсіз инвестициялардың басым көпшілігі болған үлкен рецессия (2007-2009). Белгілі банктер мен инвестициялық фирмалар қол астына кіріп, өндіріп алулар жойылып, байлықтағы алшақтық күшейе түсті.

ХХІ ғасыр сонымен қатар жаңа келгендерге және дәстүрлі емес инвесторларға нарықты жеңілдетілген онлайн-инвестициялық компаниялармен және Robinhood сияқты еркін сауда қосымшаларымен қанықтыру арқылы инвестициялау әлемін ашты.

Алыпсатарлыққа қарсы инвестиция

Бағалы қағазды сатып алу инвестициялау немесе алыпсатарлыққа сәйкес бола ма, үш факторға байланысты:

  • Қабылданған тәуекел мөлшері: Инвестицияға алыпсатарлықпен салыстырғанда тәуекелдің аз мөлшері жатады.
  • Инвестицияны ұстау кезеңі: Инвестицияға әдетте ұзақ жылдармен өлшенетін ұзақ ұстау кезеңі кіреді; алыпсатарлыққа ұстау мерзімі әлдеқайда қысқарады.
  • Табыстың көзі: Бағаның өсуі инвестициядан түсетін кірістің салыстырмалы түрде маңызды емес бөлігі болуы мүмкін, ал дивидендтер немесе бөлу негізгі бөлігі болуы мүмкін. Алыпсатарлықта баға өсімі негізінен кірістің негізгі көзі болып табылады.

Бағаның құбылмалылығы тәуекелдің кең таралған өлшемі болғандықтан, көгілдір чиптің криптовалютаға қарағанда әлдеқайда аз қауіпті екендігі анық. Осылайша, дивиденд төлейтін көгілдір чипті бірнеше жыл ұстай отырып, сатып алу инвестиция құқығы болады. Екінші жағынан, екі күн ішінде тез пайда табу үшін криптовалютаны сатып алатын трейдер нақты болжам жасайды.

Маңызды

Норвегияның 2,9 триллион долларлық егемендік қоры, оның азаматтары үшін зейнетақымен қамтамасыз ету, әлемдегі екінші ірі байлық қоры – 2020 жылы 10,9% пайыздық пайда тапты.

Инвестициядан қайтару мысалы

Сіз Adobe Inc ( ADBE ) акцияларының 100 акциясын 2020 жылдың 24 наурызында 310 долларға сатып алдыңыз және дәл бір жылдан кейін оны 460,20 долларға саттыңыз деп есептеңіз. Комиссияларды елемей, сіздің жалпы табыстылығыңыз қандай болды? Есіңізде болсын, Adobe акциялар бойынша дивидендтер шығармайды. Алынған капитал өсімі (($ 460.20 – $ 310) / $ 310) x 100% = 48.5% болады.

Енді елестетіп көріңізші, Adobe 2020 жылы дивидендтер шығарды және сіз бір акцияға 5 доллардан дивиденд алдыңыз. Сіздің жалпы табыстылығыңыз 50,11% құрайды (Капиталдан түскен пайда: 48,5% + Дивидендтер: (500 / $ 31,000) x 100% = 1,61% ).

Инвестиция туралы жиі қойылатын сұрақтар

Инвестиция дегеніміз не және ол қалай жұмыс істейді?

Инвестиция дегеніміз – пайда табу немесе пайда табу үшін ресурстарды бір нәрсеге бөлу әрекеті. Сіз таңдаған инвестиция түрі сізге не алуды көздейтіндігіңізге және тәуекелге қаншалықты сезімтал екеніңізге байланысты болуы мүмкін. Тәуекелді шамалы қабылдаған кезде, әдетте, төмен табыс әкеледі, ал керісінше, жоғары тәуекелге бару үшін. Инвестициялар акцияларға, облигацияларға, жылжымайтын мүлікке, бағалы металдарға және т.б. Инвестиция ақша, активтер, криптовалюта немесе басқа айырбас құралдарымен жасалуы мүмкін.

Инвестицияны қалай бастаймын?

Сіз өзіңіз жасай алатын маршрутты таңдай аласыз, инвестициялау стиліне негізделген инвестицияларды таңдай аласыз немесе кеңесші немесе брокер сияқты инвестициялық кәсіпқойдың көмегіне жүгіне аласыз. Инвестиция жасамас бұрын, сіздің қалауыңыз бен тәуекелге төзімділігіңізді анықтау маңызды. Егер тәуекелді болдырмасаңыз, акциялар мен опцияларды таңдау ең жақсы таңдау болмауы мүмкін. Қандай мөлшерде инвестициялау керектігін, қаншалықты жиі инвестициялау керектігін және мақсаттар мен артықшылықтар негізінде нені инвестициялау керектігін көрсететін стратегия жасаңыз. Ресурстарды бөлуден бұрын мақсатты инвестицияларды зерттеп, оның сіздің стратегияңызға сәйкес келетіндігіне және қажетті нәтижелерге қол жеткізетініне көз жеткізіңіз. Есіңізде болсын, бастау үшін сізге көп ақша қажет емес және қажеттіліктер өзгерген сайын оны өзгерте аласыз.

Мен ақшаны аз ақшаға қалай салуды бастаймын?

Инвестиция бай адамдар үшін сақталмайды. Сіз номиналды соманы инвестициялай аласыз. Мысалы, сіз арзан бағалы акцияларды сатып ала аласыз, аз мөлшерде пайыздық жинақ шотына сала аласыз немесе инвестициялау үшін мақсатты соманы жинағанша үнемдей аласыз. Егер сіздің жұмыс беруші зейнетақы жоспарын ұсынса, мысалы 401 (к) болса, сіз өз салымыңыздың мөлшерін көбейткенше жалақыңыздан аз мөлшерде бөліңіз. Егер сіздің жұмыс беруші сәйкестендіруге қатысатын болса, онда сіздің инвестицияларыңыз екі есеге артқанын түсінуіңіз мүмкін.

Мен 1000 доллардан инвестиция салуды қалай бастауға болады?

Сіз акцияларға, облигацияларға және инвестициялық қорларға инвестиция жасай аласыз немесе тіпті IRA ашасыз. 1000 доллардан бастау – бұл түшкіретін ештеңе емес. 1997 жылы Amazon-дың IPO-ға 1000 доллар инвестиция салса, бүгінде миллиондаған табыс әкеледі. Бұл көбіне бірнеше акциялардың бөлінуіне байланысты болды, бірақ бұл нәтижені өзгертпейді: монументалды кірістер. Жинақ шоттары қаржы институттарының көпшілігінде қол жетімді және олар әдетте көп ақша салуды қажет етпейді. Жинақ шоттары әдетте жоғары пайыздық мөлшерлемелермен мақтана алмайды; сондықтан ең жақсы мүмкіндіктері мен бәсекеге қабілетті тарифтері бар біреуін табу үшін дүкен аралаңыз.

Сенсеңіз де, сенбесеңіз де, сіз жылжымайтын мүлікке 1000 доллар салып ақша сала аласыз. Мүмкін сіз кіріс әкелетін жылжымайтын мүлікті сатып ала алмайсыз, бірақ оны жасайтын компанияға инвестициялай аласыз. А инвестициялық жылжымайтын мүлік сенімгерлікпен (REIT) инвестиция және пайда мен өнімдер табыс жүргізу үшін жылжымайтын мүлікті басқаратын компания болып табылады. 1000 доллармен сіз REIT акцияларына, пай қорларына немесе биржалық қорларға ақша сала аласыз.

Инвестициялардың 4 түрі дегеніміз не?

Инвестициялардың көптеген түрлері бар. Мүмкін, ең кең таралған акциялар, облигациялар, жылжымайтын мүлік және қаражат. Қарастырылатын басқа да маңызды инвестициялар – бұл жылжымайтын мүлікке арналған инвестициялық тресттер (РЕИТ), компакт-дискілер, аннуитеттер, криптовалюталар, тауарлар, коллекциялық материалдар және қымбат металдар. Инвестициялардың аспаны – шектеу.

Төменгі сызық

Инвестиция ақша табу немесе пайда табу үшін ақша қаражаттарын немесе ресурстарды қайта бөлуді көздейді. Акциялар, облигациялар, пай қорлары және жылжымайтын мүлік сияқты әр түрлі инвестициялық көлік құралдары бар, олардың әрқайсысында тәуекелдер мен сыйақылардың әр түрлі деңгейі бар.

Инвесторлар инвестицияларды кәсіби маманның көмегінсіз өз бетінше жүзеге асыра алады немесе лицензиясы бар және тіркелген инвестициялық кеңесшінің қызметіне жүгіне алады. Технология сонымен қатар инвесторларға робо-кеңесшілер арқылы автоматтандырылған инвестициялық шешімдерді алуға мүмкіндік берді.

Инвестицияға қажет қаражаттың мөлшері, көбінесе инвестиция түріне және инвестордың қаржылық жағдайына, қажеттіліктері мен мақсаттарына байланысты. Алайда, көптеген көлік құралдары ең төменгі инвестициялық талаптарды төмендетіп, көптеген адамдарға қатысуға мүмкіндік берді.

Сіз инвестициялауды қалай таңдағаныңызға немесе нені салатындығыңызға қарамастан, мақсатыңызды, сондай-ақ инвестициялық менеджеріңізді немесе платформаңызды зерттеңіз.Мүмкін, даналықтың ең жақсы түйіндерінің бірі – ардагер және білікті инвестор Уоррен Баффеттен алынған «Ешқашан сіз түсінбейтін бизнеске ақша салмаңыз».2018-04-21 Аттестатта сөйлегендеріңе