Қаржы энциклопедиясы

Инвестициялық тиімділікті арттырудың 3 тәсілі

Төмен сатып алу және жоғары сату – бұл байлықтың көп жиналуына әкелетін стратегия болғанымен, кәсіпқойлар өз жетістіктерін осылай таба алмайды. Керісінше, ақылды инвестор өз ақшасын бірнеше тәсілмен жұмыс істеуге мүмкіндік беру үшін өз ақшасын стратегиялық тұрғыдан жұмсайды – олар өз ақшаларын көп міндет етеді.

Акциялармен жұмыс істеуге дағдыланған жеке инвестор бір уақытта ақшаны үш жолмен жұмыс істей алады:

  • Баға әрекеті – Акциялар құндылығы артады деп үміттенемін.
  • Дивиденд – компания сіздің ақшаңызды пайдалануыңыздың орнына сізге төлейтін сыйақы.
  • Қоңырау шалудан түсетін кіріс – Сіз өзіңіздің акцияңызға қарсы жабық қоңырауды сатқан кезде инвестор сізге төлейтін ақша.

Бағалардың әрекет ету стратегиялары

Егер инвестициялау ойын болса, сіз акцияны арзан бағамен сатып алып, кейінірек қымбатқа сату арқылы жеңіске жетесіз. Егер сізде үй болса, сіз бұл тұжырымдаманы өте практикалық тұрғыдан түсінесіз.

Инвестициялардан пайда табу үшін көбінесе бұл үшін екі стратегияның бірін қолданған дұрыс. Біріншісі инвестициялық құндылық деп аталады. Акциялар, сіз күнделікті сатып алатын өнімдер сияқты, мезгіл-мезгіл сатылымға шығады және құнды инвесторлар осы сату бағасын күтеді. Бұл пайда табуды одан да жеңілдетеді, өйткені бағаланбаған (сатылымдағы) акциялардың өсуіне көп орын бар.

Сіздің сүйікті акцияларыңыз бұл стратегия үшін жұмыс істемеуі мүмкін, өйткені ол дивиденд төлеуі керек, оның бағасы сізде 100 акцияны сатып алуға болатын арзан болуы керек және ол күн сайын көптеген акциялармен сауда жасауы керек; күнделікті көлемнің кем дегенде 1 миллион акциясы жақсы. Есіңізде болсын, компанияның бағасы оның бағасына негізделмейді. Бір акцияға 30 доллардан аспайтын сапалы акциялар өте көп, ал 100 доллардан жоғары сатылатын сапасыз акциялар көп. 15-тен 30 долларға дейінгі акциялар, кем дегенде, 2% дивиденд кірістілігі бар, өте қолайлы. Ақыр соңында, сіз өте тұрақсыз қорды қаламайсыз. Егер оның бағасының өзгеруі болса, оны басқару әлдеқайда қиын болады.

Мұнда сіз өзіңіздің қорларыңызды зерттеу және бағалау дағдыларын жұмыс істей аласыз. Сіз өз акцияларыңызды тапқаннан кейін, инвестицияларды бағалағыңыз келеді деп ойласаңыз, бұл атауды соңғы 52 аптадағы сауда ауқымының ортасында немесе төменгі жағында іздеңіз. Егер ол қазір болмаса, оны сізге қалаған бағаны беруін күтіңіз немесе басқа компания табыңыз. Бұл стратегияға лайықты үміткерлер өте көп.

Екінші әдіс – бұл импульс саудасы. Кейбір инвесторлар акцияны сатып алудың ең жақсы уақыты – ол одан әрі жоғарылаған кезде болады деп санайды, өйткені біз мектепте оқып жүргеніміздей, қозғалысқа келген объект те қозғалуға ұмтылады. Импульстік сауданың проблемасы – бұл қысқа мерзімді инвесторлар үшін жақсы жұмыс істеуге бейім. Біздің стратегиямыз үшін біз ұзақ мерзімді ойлағымыз келеді. Акцияны қанша жыл ұстасаңыз, әлеуетті кірістеріңіз соғұрлым жақсы болуы мүмкін.

Дивидендтерге инвестиция салыңыз

Жоғары технологиялық биржалық сауда әлемінде дивидендке ақша салу қызықсыз болып көрінуі мүмкін, бірақ дивидендтер ұзақ мерзімді инвестор үшін үлкен табыс көзі бола алады.

Дивиденд бізге ақшаның бізге бірнеше жолмен жұмыс жасауына көмектесетін екі артықшылық береді.Біріншіден, бұл бізге тұрақты табыс береді.Әрине, компания өз қалауынша дивиденд төлеуді немесе төлемеуді таңдай алады, бірақ төлем коэффициенті төмен сапалы компанияүшін дивидендтің тоқсан сайынғы төлемнің төмендеу мүмкіндігі аз болады.Екіншіден, бұл сіздіңсатып алған акцияларыңыздың өзіндік құнын төмендетеді.

Сіз өзіңіздің зерттеуіңізді жасадыңыз және XYZ қоры туралы шешім қабылдадыңыз деп есептейік. Сіз 100 акцияны бір акция үшін 30 долларға сатып алдыңыз, ол кезде үш пайыздық  дивидендтік кірістілік болған.

Жыл сайын 3000 $ 3% = 90 $.

Сіз жыл сайын 90 доллар жасап қана қоймай, дивиденд сіздің шотыңызға қолма-қол ақша түрінде төленгендіктен (көбіне), сіз 100 акцияларға иелік еткен әр жыл сайын сіз осы дивидендтер төлемін акция үшін төлегендеріңізге қолдана аласыз. және бұл жағдайда бір акцияға 90 центті алып тастаңыз. Тек бес жылдан кейін сіздің акцияңыз үшін 30 доллар тұратын акцияларыңыз бір акция үшін 25,50 долларға дейін түседі. Көптеген ұзақ мерзімді инвесторлар акцияларға төлеген бағаларын дивидендтен 0 долларға дейін төмендетеді.

1:29

Жабық қоңырауды қолданыңыз

Жабық қоңыраулар сәл күрделі. Егер сіз стратегияның осы тармағына сенімді болмасаңыз, акция сатып алу және дивидендтің жоғарылауына байланысты оны жинау әлі де әсерлі пайда болады.

Қоңырауды сатпас бұрын біз екі маңызды шешім қабылдауымыз керек:

Ереуіл бағасы

Жабылған қоңырау – бұл келісімшарт иесіне сіздің 100 акцияны, егер ол ереуіл бағасынан жоғары болса, сатып алу құқығын беретін опциондық келісімшарт стратегиясы. Сіздің акцияңыздың сізден алынуын қаламайсыз, дегенмен сіз кейінгі жылдары өз ойыңызды өзгерте аласыз, сондықтан сіздің ереуіл бағаңыз акцияның ереуіл бағасынан көтерілмеуі үшін жеткілікті жоғары болуы керек, бірақ сіздің қолыңыздан келгенше төмен тәуекелге әлі де пайдалы сыйлықақы жинаңыз.

Бұл шешім қатал. Егер сіздің акцияңыз төмендеу үрдісінде болса, сіз опционды ереуілмен сата аласыз, ол акциялардың қазіргі бағасынан әлдеқайда жоғары емес. Егер акциялар көтерілу тенденциясында болса – қауіпсіздік үшін – сіз жылжу өз бағытымен өтті деп ойлағанға дейін қоңырауды сатуды күту туралы ойланыңыз, және акциялар жақын арада басқа жолмен жүреді. Есіңізде болсын, акция қымбаттаған кезде сіздің опцияңыздың мәні төмендейді. Бұл сондай-ақ хеджирлеу қызметін атқаратын жабық қоңыраудың пайдасын қосады.

Мерзімнің өту күні

Егер сіз параметрді қабылдауға болашаққа одан әрі, көп жылғы сыйлығының қоңырауды сатуға, алдын ала төленетін болады, бірақ бұл, сондай-ақ Сіздің қор ереуіл бағасы төмен қалуға бар екенін көп уақыт, ол «бар болдырмау үшін алыс деп аталатын » сенен. Алғашқы келісімшарт үшін болашаққа үш ай қалу туралы ойланыңыз.

Жабылған қоңырау сіз оны сатқаннан кейін сізге ақша табады, өйткені сатып алушы төлеген сыйлықақы сіздің шотыңызға түседі. Егер сіздің акцияларыңыздың бағасы түсіп кетсе, ол сізге ақша табуды жалғастырады. Баға түскен сайын сыйлықақы да төмендейді. Сіз келісім-шартты сатып алушыдан кез-келген уақытта сатып ала аласыз, сондықтан үстеме ақы түссе, сіз оны сатқаннан арзанға сатып ала аласыз. Бұл пайдаға тең. Екінші жағынан, егер акциялар ереуіл бағасынан жоғары көтерілсе, сіз келісімшартты сатқаннан қымбатқа сатып алып, шығынға ұшырай аласыз, бірақ бұл сізді 100 акцияларыңыздан бас тартуға мәжбүр етеді.

Жабылған қоңырауды пайдаланудың ең жақсы тәсілдерінің бірі – бұл сыйлықақыны бастапқыда жинау, бірақ егер сіз опцияны жоғары немесе төмен қарай көтеріп алсаңыз да, оны ауыр жағдайларға сақтамаңыз.Сондай-ақ, сіздің жабылған қоңырауды сату арқылы жиналатын ақшаны акция үшін төлеген бағадан алып тастауға болатындығын ұмытпаңыз.

Жабылған қоңырау сияқты күрделі инвестициялау стратегиясын үйренудің ең жақсы тәсілі – бұл виртуалды платформаны пайдалану, онда сіз нақты ақшаңызды жоғалтамын деп алаңдамайсыз. Сіз әлі де акцияны сатып ала аласыз және дивиденд жинай аласыз, бірақ оның жұмысына ыңғайлы болғанша жабылған қоңырауды сатуды күтіңіз.

Төменгі сызық

Көптеген инвесторлар үшін дивидендтен түсетін ақшаны ұзақ уақытқа сапалы акцияларға салу – бұл нарықта ақша табудың ең жақсы тәсілі. Кейінірек, сіз жабылған қоңырауды қалай қолдануға болатындығын түсінгеннен кейін, кірісті айтарлықтай арттыра аласыз. Дегенмен негізгі табыс инвестициялаудың жағы көруге керемет ретінде емес, ол бөлшек инвесторлар үшін ең қолайлы болып табылады және біз көре аласыз ретінде, сандар тез қосуға болады.

 

Ұқсас посттар: