Кеңесшілердің РИА-ға баруының басты себептері

Қаржы кеңесшілері бүгінде өз бизнестерін басқаруға келгенде бірнеше түрлі платформаларды таңдауы мүмкін. Кейбіреулері тек комиссия алады, ал басқалары қызметтері үшін комиссия мен комиссияның жиынтығын алады. Бірақ қазіргі кезде көптеген кеңесшілер өздерінің брокерлер-дилерлерін мүлдем таңдап, ақылы түрде жұмыс істеуге көшті. Кейбір фирмалар сондай-ақ сақтандыру және аннуитетті комиссиялық негізде ұсынады, ал басқалары тіпті осы тәсілден де аулақ болды және олар ұсынатын барлық өнімдер мен қызметтер үшін тек ақылы құрылымды қабылдады.

Комиссияларға қарсы алымдар

Тарифтік жоспарлау қаржылық жоспарлаушыларға да, клиенттерге де комиссиялық жоспарлауға қарағанда бірнеше маңызды артықшылықтар бере алады. Клиенттер үшін ең айқын артықшылықтардың бірі – олар өздерінің ақшалары үшін не төлеп, не алатынын нақты білуі.

Ақылы кеңес берушілердің көпшілігі бір сағаттық төлемді немесе көрсетілген қызмет үшін біржолғы төлемді алады.  Сатып алушы кеңесшінің назар аудармауы мүмкін елеулі қосымша ақыларды немесе айыппұлдарды көрсете алатын, олар жалықтыратын проспектілерден немесе басқа сату материалдарынан іздеуге және оқуға тырысуы керек жақсы баспа аз немесе жоқ.

Көптеген тіркелген инвестициялық кеңес берушілер (РИА) өз төлемдерін басқарудағы активтердің (AUM) пайызы ретінде құрылымдайды, бұл олардың қаржылық мүдделерін клиентпен тікелей сәйкестендіреді, өйткені олардың пайызы клиенттердің қаражаты уақыт өткен сайын өскен сайын пропорционалды түрде өседі. Тапсырыс бойынша жұмыс жасайтын кеңес берушілер көбіне жеткілікті кіріс алу үшін клиенттерінің есепшоттарын шамадан тыс саудалауға азғырылады.

Әдетте RIA төлемдерінің құрылымына қарамастан ұсынатын нәрселерін ұсынғаны үшін әрдайым ақы алатындықтан, олар клиенттерге қосымша қаржылық жоспарлау және әлеуметтік қамсыздандыруды талдау сияқты қосымша қызметтерді ұсынуға бейім.

Комиссияға негізделген көптеген жоспарлаушылар транзакциялық емес қызмет түрін ұсынуға бейім емес, өйткені олар тікелей олар үшін ешқандай кіріс ала алмайды. Клиенттер, сонымен қатар, РИА- ның барлық басқа факторларға қарамастан, өз клиенттерінің мүдделерін сөзсіз өз мүдделерінен жоғары қоюын талап ететін қатаң сенім стандартына сәйкес келетіндігін біле отырып, демалуға болады.

Сақтандыру мен аннуитетті комиссиялық негізде ұсынатын РИА-ның өзі де осы өнімді қолданған кезде осы жоғары стандартты ұстануы қажет. Тек комиссия бойынша төленетін жоспарлаушылар тек белгілі бір өнімнің немесе инвестицияның клиент үшін жеке транзакция негізінде жарамдылығын зерттейтін жарамдылық стандартына сәйкес келуі керек.

Сонымен қатар, бұқаралық ақпарат құралдары соңғы бірнеше жыл ішінде көпшілікке ақылы кеңес берушілерді ынта-жігермен насихаттады, оларды білімсіз тұтынушылар үшін қауіпсіз жәдігер емес жыртқыш сатушылардың құрбанына айналғысы келмейтін баспана ретінде ұсынды.

Ақылы құрылым сонымен қатар клиенттерге қосымша салық артықшылығын ұсына алады, өйткені олар өз қалталарынан төлейтін кез-келген нәрсені бөлуге мүмкіндігі бар адамдар үшін А кестесінде әр түрлі инвестициялық шығындар ретінде көрсетілуі мүмкін. Комиссиялар құны негіз азайту үшін пайдаланылады капиталдың өсіміне бірақ бөлек аталған мүмкін емес 1040  түрінде.

Инвесторлардың пайдаланылатын шот түріне, жасалған операциялардың санына, іске асырылған пайда сомасына және инвестордың пайдасына байланысты комиссиялық шығындардан өз қалтасынан төленген алымдарға қарағанда көбірек үнемдеуді жүзеге асыратын кездер болуы мүмкін екенін атап өткен жөн. салық жақшасы.

РИА-да реттеушілердің талаптарын сақтау туралы мәселе жиі жеңілдейді. Қаржы индустриясын реттеу органы (FINRA) брокерлер-диллерлердегі комплаенс бөлімшелері өздерінің тіркелген өкілдерін сансыз заң бұзушылықтардан әсерлі тәртіптік тарихты жазып алғандар тәрізді таза жазбалармен мұқият бақылап отыруға міндетті.

Бірақ сенімсіздік ережелеріне сәйкес, бұзылған тәртіптің бұл түрінен құтылу әлдеқайда қиын, және оны жасағысы келгендер өздерінің РИА лицензиясын тез арада алып тастай алады. РИА-да сатылымдар мен маркетингтік материалдарды мақұлдауды жеңілдетуге болады және оларда ұсынуға рұқсат етілгенде көп еркіндікке ие болады. RIA моделі көбінесе бюрократиялық қарапайымдылықпен келеді, бұл жоспарлаушыларға бизнестерін өсіруге және клиенттеріне қызмет көрсетуге көбірек уақыт жұмсауға мүмкіндік береді.

Мыңжылдықтар

Сол сияқты мыңжылдық ұрпаққа жұмыс орындарын, олардың білімі мен көрінісін аяқтау бастады, олар жоспарлаушы қаржы қызметінің басқа түрін қалайтын және әлдеқайда ашық ақылы негізде құрылымға олардың ата-аналары қарағанда екенін айқын болып отыр.

Әрдайым комиссия төлеп келген қарт инвесторлар бұл келісімді жақсы көруі мүмкін, бірақ келесі жылдары бұл дәстүрлі бизнес түрінің айтарлықтай төмендеуі мүмкін, өйткені жас буын қазіргі заманғы жұмыс күшіне өз ақсақалдарын жинай бастайды.

Жауап

Тек ақы алатын консультативті фирмалар (егер олар сақтандыру мен аннуитетті ұсынса да) логистикалық тұрғыдан сатып алу да, сату да брокер-дилерге бекітілгенге қарағанда әлдеқайда жеңіл. Клиенттік шоттарды жылжыту және ребрендинг жасау РИА фирмаларында брокер-дилер қатысқаннан гөрі әлдеқайда жылдам және заңды және корпоративті дау-дамайда болуы мүмкін. Бұл артықшылық, өз кезегінде, РИА фирмаларын әлеуетті сатып алушылар үшін тартымды етеді, олар олар үшін әлдеқайда жоғары баға төлеуге дайын болуы мүмкін.

НАПФА 

Оларда бизнесін жүргізу кезінде көмек сұрайтын делдал-дилер болмаса да, ақылы кеңес берушілер мұны жалғыз өзі істемеуі керек. Жеке қаржы кеңесшілері Ұлттық қауымдастығы (NAPFA) төлем тек қаптай үшін кәсіби қолдау көрсетуге 1983 жылы құрылды. Бұл ұйым өз мүшелерінен белгілі бір этикалық кодексті ұстануды және жыл сайынғы мүдделер қақтығысын ашатын, тиісті жазбаша түсіндірмелер ұсынатын және әрине тек төлемдер негізінде өтемақы құрылымын қолданатын практиканы іске асыруға деген міндеттемелерін көрсететін сенім антын қабылдауды талап етеді..

NAPFA сонымен қатар өз мүшелеріне желілік және маркетингтік қолдау, үздіксіз білім беру және кәсіби даму мүмкіндіктерін ұсынады, мұнда мүшелер пікір алмасып, жаңа өнімдер мен қызметтер мен салалық инновациялар туралы біле алатын жыл сайынғы конференциялар өтеді. Жоспарлаудың ақылы әдісін іздейтін клиенттер ұйымның сайтында өз аймағында жоспарлаушы таба алады.

Төменгі сызық

Қаржы өнімдерін комиссиялық сату жақын арада жоғалып кетпейтініне қарамастан, ақылы кеңес берушілер қаржы нарығының сегментін кеңейтіп, жаңа клиенттер үшін бәсекеге түсуді жалғастыруда. RIA болудың артықшылықтары туралы және клиенттерден тек ақы алу туралы көбірек білуге ​​кеңес берушілер NAPFA сайтына кіруі керек.