Сенімгер

Сенімгер дегеніміз не?

Сенімгер – бұл адалдық пен сенімді сақтау міндетімен өз клиенттерінің мүдделерін өз мүдделерінен жоғары қойып, басқа адамның немесе адамдардың атынан әрекет ететін адам немесе ұйым. Сенімгер болу үшін заң бойынша да, этикалық тұрғыда да басқалардың мүдделері үшін әрекет ету қажет.

Сенімгер біреудің (мысалы, баланың заңды қамқоршысының) жалпы әл-ауқатына жауап беруі мүмкін, бірақ көбінесе бұл қаржыға байланысты; мысалы, басқа адамның немесе адамдар тобының активтерін басқару. Ақша менеджерлері, қаржылық кеңесшілер, банкирлер, сақтандыру агенттері, бухгалтерлер, орындаушылар, директорлар кеңесінің мүшелері және корпоративті офицерлер барлығы сенімгерлік жауапкершілікке ие. 

Негізгі өнімдер

  • Сенімгер заңды түрде өз клиентінің мүддесін өз мүддесінен жоғары қоюға міндетті.
  • Фидуциарлық міндеттер сенім білдіруші мен пайда алушы, корпоративті директорлар кеңесінің мүшелері мен акционерлері, орындаушылар мен легаттар сияқты іскерлік қатынастардың бірқатар түрлерінде пайда болады.
  • Инвестициялық сенімгер – бұл басқа біреудің ақшасын басқару үшін заңды жауапкершілікке ие кез келген адам, мысалы қайырымдылық комитетінің инвестициялық комитетінің мүшесі.
  • Тіркелген инвестициялық кеңес берушілер клиенттердің алдында сенім білдіруге міндетті; брокерлер-дилерлерге клиенттің мүдделерін өз мүдделерінен жоғары қоюды қажет етпейтін, аз қатаң сәйкестік стандартына сай болу керек.

Сенімгер туралы түсінік

Сенімгердің міндеттері мен міндеттері этикалық және заңды болып табылады. Егер тарап  басқа тараптың атынан Ақылды адам ережесінің бұл тұжырымдамасы  сенімгер ретінде әрекет ететін адамнан ең алдымен бенефициарлардың қажеттіліктерін ескере отырып әрекет етуді талап етті. Сенімгер мен олардың бастығының арасында мүдделер қақтығысы туындамауын қамтамасыз ету үшін қатаң қамқорлық қажет.

Көптеген жағдайларда, егер қарым-қатынас басталған кезде нақты келісім берілмесе, қарым-қатынастан пайда табуға болмайды. Мысал ретінде, Ұлыбританияда, сенім білдірушілер өз лауазымынан пайда таба алмайды, бұл Англияның Жоғарғы сотының шешімі бойынша  Кич пен Сэндфордқа қарсы (1726). Егер сеніп тапсырушы келісім берсе, онда сенімгер олар алған кез-келген пайданы сақтай алады; бұл жеңілдіктер ақшалай немесе кеңірек түрде «мүмкіндік» ретінде анықталуы мүмкін.

Сенімгерлік міндеттер жалпы іскерлік қатынастардың алуан түрлілігінде пайда болады, оның ішінде:

  • Қамқоршы және пайда алушы (ең көп таралған түрі)
  • Корпоративті кеңес мүшелері және акционерлер
  • Орындаушылар мен заң шығарушылар
  • Қамқоршылар мен қамқоршылар
  • Акционерлер мен акционерлер
  • Адвокаттар мен клиенттер
  • Инвестициялық корпорациялар мен инвесторлар
  • Сақтандыру компаниялары / агенттері және сақтанушылары

Қамқоршы мен бенефициар арасындағы сенімгерлік қатынас

Жылжымайтын мүлік келісімдері мен іске асырылған сенімгер сенім білдірушіге де, пайда алушыға да қатысты. Сенімгер немесе жылжымайтын мүліктің сенімді басқарушысы ретінде аталған тұлға сенімгер, ал пайда алушы – негізгі тұлға. Сенімгер / пайда алушының міндеті бойынша сенімгер мүлікке немесе активтерге заңды меншік құқығын иеленеді және сенім атында тұрған активтерді басқару үшін қажетті өкілеттіктерге ие. Меншік құқығында сенімгер басқарушы жылжымайтын мүліктің орындаушысы ретінде де белгілі болуы мүмкін.

Қамқоршы пайда алушының мүддесіне сәйкес шешімдер қабылдауы керек екенін ескеріңіз, өйткені ол мүлікке тең құқылы. Қамқоршы мен пайда алушының қарым-қатынасы мүлікті кешенді жоспарлаудың маңызды аспектісі болып табылады және кімнің сенімгер ретінде тағайындалғанын анықтауға ерекше назар аудару қажет.

Саясаткерлер мүдделер қақтығысы туралы нақты немесе болжалды жанжалдарды болдырмау үшін соқыр трестерді жиі құрады. Соқыр сенім дегеніміз – бұл сенімгер басқарушы бенефициар корпустың қалай салынатынын білмей-ақ бенефициар корпусының (активтерінің) барлық инвестицияларын басқаратын қатынастар. Бенефициардың білімі болмаса да, сенім білдірілген адам корпусты салиқалы жүріс-тұрыс стандартына сәйкес инвестициялауға сенім артады. 

Директорлар кеңесінің мүшелері мен акционерлері арасындағы сенім

Осындай сенімгерлік міндетті корпоративті директорлар да атқара алады, өйткені егер олар корпорация кеңесінде болса, акционерлердің сенімді басқарушысы, егер олар банк директоры болып қызмет етсе, салымшылардың сенімділері болып саналуы мүмкін. Нақты міндеттерге мыналар кіреді:

Күтім

Күтім міндеті басқарманың бизнестің болашағына әсер ететін шешімдер қабылдау тәсіліне қолданылады. Басқарма барлық ықтимал шешімдерді және олардың бизнеске әсер етуі мүмкін жағдайларды толығымен зерттеуге міндетті. Егер басқарма жаңа бас директорды сайлау үшін дауыс берсе, мысалы, шешім тек директорлар кеңесінің біліміне немесе мүмкін үміткердің пікіріне сүйене отырып қабылданбауы керек; жұмыс үшін ең жақсы адамды таңдауды қамтамасыз ету үшін барлық өмір сүруге үміткерлерді тергеу басқарманың міндеті.

Ақ ниеттілікпен әрекет ету міндеті

Ол өзіне дейінгі барлық нұсқаларды ақылға қонымды зерттегеннен кейін де, басқарма бизнестің және оның акционерлерінің мүдделеріне сай келеді деп санайтын опцияны таңдауға міндетті.

Адалдық парызы

Адалдық парызы – басқарма басқа себептер, мүдделер немесе тәуелділіктерді компанияға және компанияның инвесторларына деген адалдығынан жоғары қоюға міндетті емес дегенді білдіреді. Басқарма мүшелері өздерінің немесе басқа адамдардың немесе бизнестің мүдделерін компанияның мүддесінен жоғары қоятын жеке немесе кәсіби қатынастардан аулақ болуға тиіс.

Kurzübersicht

Танымал пікірге қайшы, корпорациядан акционерлердің кірісін барынша арттыру үшін заңды мандат жоқ.

Егер директорлар кеңесінің мүшесі олардың сенімгерлік міндеттерін бұзғаны анықталса, олар сот алдында қоғамның өзі немесе оның акционерлері алдында жауап бере алады.

Орындаушы мен Легейт арасындағы сенімгерлік қатынас

Сенімгерлік қызмет нақты немесе бір реттік транзакцияларға да қолданылуы мүмкін. Мысалы, сенімгерлік акті сату кезінде меншік құқығын беру үшін пайдаланылады, егер сенімгер меншік иесінің атынан сатуды орындаушы ретінде әрекет етуі керек болса. Сенімгерлік актісі жылжымайтын мүлік иесі сатқысы келсе, бірақ ауруына, қабілетсіздігіне немесе басқа жағдайларға байланысты олардың істерін шеше алмайтын және оның орнына біреудің әрекет етуін қажет ететін жағдайда пайдалы болады.

Сенімгер заң бойынша әлеуетті сатып алушыға сатылатын мүліктің нақты жай-күйін ашуы керек және олар сатудан ешқандай қаржылық пайда ала алмайды. Сенімгерлік актісі жылжымайтын мүлік иесі қайтыс болған кезде және олардың мүлкі бақылауды немесе басқаруды қажет ететін мүліктің бір бөлігі болған кезде де пайдалы.

Қамқоршы мен қамқоршы арасындағы сенімді қарым-қатынас

Қамқоршы / қамқоршы қарым-қатынасы бойынша кәмелетке толмағанның заңды қамқорлығы тағайындалған ересек адамға беріледі. Сенімгер ретінде қорғаншыға кәмелетке толмаған баланың немесе қамқоршының тиісті күтімі болуы керек, ол кәмелетке толмаған баланың қай жерде оқитынын, кәмелетке толмағанның тиісті медициналық көмекке ие екендігіне, олардың ақылға қонымды тәртіппен жазаланғанына және олардың күнделікті әл-ауқат өзгеріссіз қалады.

Мемлекеттік сот қамқоршыны кәмелетке толмаған баланың табиғи қамқоршысы балаға бұдан әрі қарай алмайтын жағдайда тағайындайды. Көптеген штаттарда қорғаншы мен қамқоршы арасындағы қатынас кәмелетке толмаған бала кәмелетке толғанға дейін өзгеріссіз қалады.

Адвокат пен клиент арасындағы сенімгерлік қатынас

Адвокат / клиенттің сенімді қарым-қатынасы ең қатал қатынастардың бірі болып табылады. АҚШ-тың Жоғарғы Соты адвокат пен клиенттің арасында ең жоғары деңгейдегі сенім мен сенім болуы керек – және адвокат сенім білдіруші ретінде клиенттерді ұсынған кезде және олармен қарым-қатынас жасаған кезде толық әділдік, адалдық және адалдықта әрекет етуі керек деп мәлімдейді.

Адвокаттар клиенттің өздерінің сенімгерлік міндеттерін бұзғаны үшін жауапкершілікке тартылады және бұзушылық болған кезде сол клиент қатысатын сот алдында жауап береді.

Принципал мен агент арасындағы сенімгерлік қатынас

Сенімгерлік парыздың неғұрлым жалпылама мысалы негізгі / агент қатынастарында жатыр. Кез-келген жеке тұлға, корпорация, серіктестік немесе мемлекеттік орган, егер адам немесе кәсіпорында бұл әрекетке заңды мүмкіндік болған болса, директор немесе агент бола алады. Сенім білдіруші / агент міндеті бойынша агент сенім білдірушінің атынан мүдделер қақтығысынсыз әрекет етуге заңды түрде тағайындалады.

Директорлары басқару немесе сайлау сияқты фидуциарлық баж көздейді негізгі / агент қарым-қатынастардың жалпы мысал акционерлердің тобы С-люкс агенттер ретінде әрекет тұлғаларды. Сол сияқты, инвесторлар активтерді басқару агенттері ретінде инвестициялық қор менеджерлерін таңдау кезінде директорлар рөлін атқарады.

Инвестициялық сенім

Инвестициялық сенімгер қаржылық маман (ақша менеджері, банкир және басқалары) болып көрінгенімен, «инвестициялық сенімгер» іс жүзінде басқа біреудің ақшасын басқару үшін заңды жауапкершілікке ие кез келген тұлға болып табылады. Бұл дегеніміз, егер сіз өз еркіңізбен жергілікті қайырымдылық немесе басқа ұйым басқармаларының инвестициялық комитетіне отыруға ниет білдірсеңіз, сізде сенімгерлік жауапкершілік бар. Сізге сенім білдірілді, сол сенімге опасыздық жасаудың салдары болуы мүмкін.

Сондай-ақ қаржылық немесе инвестициялық сарапшыны жалдау комитет мүшелерін барлық міндеттерінен босатпайды. Олар әлі де сарапшының қызметін сақтықпен таңдап, бақылауға міндетті. 

Жарамдылық ережесі

Көбіне комиссиялық сыйақы алатын брокерлер-дилерлерге жарамдылық бойынша міндеттемелерді орындау қажет. Бұл негізгі клиенттің қажеттіліктері мен қалауына сәйкес келетін ұсыныстар беру ретінде анықталады. Брокерлер-дилерлерді қаржылық индустрияны реттеу органы (FINRA) өз клиенттеріне сәйкес ұсыныстар беруді талап ететін стандарттар бойынша реттейді.

Өзінің мүдделерін клиенттің мүддесінен төмен қоюдың орнына, жарамдылық стандарты тек брокер-дилер клиенттің қаржылық қажеттіліктері, мақсаттары және ерекше жағдайлары тұрғысынан жасалған кез-келген ұсыныстардың клиент үшін қолайлы екендігіне сенімді болуы керек.. Адалдықтың негізгі айырмашылығы да маңызды: брокердің негізгі міндеті клиенттеріне емес, жұмыс берушіге, олар жұмыс істейтін брокер-дилерге байланысты.

Жарамдылықтың басқа сипаттамаларына транзакциялық шығындардың шамадан тыс болмауына және олардың ұсынымдарының клиент үшін жарамсыз екендігіне көз жеткізу кіреді. Жарамдылықты бұзуы мүмкін мысалдарға артық сауда жасау, есепшотты көбірек комиссия алу үшін жай жүгіру және брокер-дилер үшін операциялық кірістер алу үшін шот активтерін жиі ауыстыру жатады.

Сондай-ақ ықтимал мүдделер қақтығысын ашу қажеттілігі делдалдар үшін қатаң талап емес; инвестиция тек қана қолайлы болуы керек, ол міндетті түрде жеке инвестордың мақсаттары мен бейініне сәйкес келмейді.

Жарамдылық стандарты брокер-дилер мен клиенттің арасындағы қайшылықтарды тудыруы мүмкін. Айқын қақтығыс өтемақыға байланысты. Сенімгерлік стандартына сәйкес инвестициялар жөніндегі кеңесшіге клиент үшін пай қорын немесе басқа инвестицияларды сатып алуға қатаң тыйым салынады, өйткені ол брокерге клиентке аз шығын әкелетін немесе клиентке көп пайда әкелетін опционға қарағанда жоғары төлем немесе комиссия алады..

Жарамдылық талабы бойынша, егер инвестиция клиент үшін қолайлы болса, оны клиент үшін сатып алуға болады. Бұл сондай-ақ брокерлерді арзан тауарларға бәсекелес болудан бұрын өз өнімдерін сатуға ынталандыруы мүмкін.

Фидуциарлық стандартқа қарсы қолайлылық

Егер сіздің инвестициялық кеңесшіңіз тіркелген инвестициялық кеңесші болса (RIA), олар инвестициялық комитетпен сенімгерлік жауапкершілікті бөліседі. Екінші жағынан, брокер-дилерде жұмыс істейтін брокер істемеуі мүмкін. Кейбір брокерлік фирмалар өз брокерлерінің сенімгер болуын қаламайды немесе оларға рұқсат бермейді.

Әдетте ақылы негіздегі инвестициялық кеңес берушілер 1940 жылғы «Инвестициялар жөніндегі кеңесшілер туралы» Заңның шеңберінде бекітілген сенім стандартына сәйкес келеді. Оларды ӘКК немесе мемлекеттік бағалы қағаздарды реттеушілер реттей алады. Әрекет сенімгердің нені білдіретінін анықтауда өте нақты және онда адалдық пен қамқорлық парызы көрсетілген, демек кеңесші өз клиентінің мүддесін өз мүддесінен жоғары қоюы керек.

Мысалы, кеңесші бағалы қағаздарды клиентке сатып алғанға дейін олардың шотына сатып ала алмайды және кеңес берушіге немесе олардың инвестициялық фирмасына жоғары комиссия әкелуі мүмкін сауда-саттық жасауға тыйым салынады.

Бұл сондай-ақ кеңес беруші инвестициялық кеңестің дәл және толық ақпаратты қолдану арқылы, негізінен, талдаудың барынша мұқият және дәл болуын қамтамасыз ету үшін барын салуы керек дегенді білдіреді. Мүдделер қақтығысын болдырмау сенімгер ретінде әрекет ету кезінде маңызды және бұл кеңесші клиенттің мүдделерін кеңесшінің мүддесінен жоғары қою үшін кез-келген ықтимал қайшылықтарды ашуы керек дегенді білдіреді.

Сонымен қатар, кеңесші сауда-саттықты «ең жақсы орындау» стандарты бойынша орналастыруы керек, яғни олар бағалы қағаздармен арзан бағамен және тиімді орындалуымен үйлесімді түрде айналысуға ұмтылуы керек.

Қысқа мерзімді сенім ережесі

«Қолайлылық» термині транзакциялық шоттар немесе брокерлік шоттар үшін стандарт болғанымен, Еңбек сенімі ережелері департаменті брокерлерге қатаң жағдай жасауды ұсынды. Басқарудағы зейнеткерлік ақшасы бар, IRA немесе басқа салықтық жеңілдіктері бар зейнетақы шоттары бойынша ұсыныстар немесе өтініштер жасаған кез-келген адам, басқаша күшіне енген жарамдылық стандартына емес, осы стандартты ұстануға міндетті сенімгер деп саналады.

Сенімгерлік ереже ұзақ және әлі түсініксіз жүзеге асырылды. Бастапқыда 2010 жылы ұсынылған, ол 2017 жылдың 10 сәуірі мен 2018 жылдың 1 қаңтары аралығында күшіне енуі керек болатын. Президент Трамп қызметіне кіріскеннен кейін, 2017 жылдың 9 маусымына ауыстырылды, оның ішінде кейбір босатулар үшін қаңтарға дейін созылатын кезең болды. 1, 2018.

Кейіннен ереженің барлық элементтерін жүзеге асыру 2019 жылдың 1 шілдесіне ауыстырылды. Бұған дейін ереже АҚШ Бесінші аудандық сотының 2018 жылғы маусымдағы шешімінен кейін босатылды.

2020 жылдың маусымында Еңбек Департаменті ұсынысы 3.0 жаңа ұсынысын шығарды, ол «1975 жылдан бастап күшіне енген инвестициялық кеңестің сенімгерлік анықтамасын ролловер жағдайында кеңейтетін жаңа түсіндірмелермен бірге қалпына келтірді және жаңа босатуды ұсынды қайшылықты инвестициялық кеңес және негізгі операциялар ».

Президент Байденнің жаңа әкімшілігі кезінде мақұлданатыны әлі анықталмаған.

Сенімгер болу тәуекелдері

Пайда алушының мүддесі үшін оңтайлы жұмыс істемейтін сенімгер / агент мүмкіндігі «сенімгерлік тәуекел» деп аталады. Бұл сенімді басқарушының бенефициардың ресурстарын өз мүдделері үшін пайдаланатындығын білдірмейді; бұл сенімгердің бенефициар үшін ең жақсы мәнге қол жеткізе алмау қаупі болуы мүмкін.

Мысалы, қор менеджері (агент) клиенттің портфолиосы үшін қажет болғаннан көп сауда жасайтын жағдай сенімгерлік тәуекелдің көзі болып табылады, өйткені қор менеджері қажет болғаннан жоғары транзакциялық шығындарды жұмсау арқылы клиенттің пайдасын баяулатады.

Керісінше, басқа тараптың активтерін басқару үшін заңды түрде тағайындалған жеке тұлға немесе заңды тұлға өз билігін этикаға қайшы немесе заңсыз тәсілмен қаржылық пайда табу үшін немесе өз мүдделеріне қандай-да бір басқа жолмен қызмет ету жағдайын «сенімгерлікпен теріс пайдалану» деп атайды. немесе «сенім білдіретін алаяқтық».

Сенімгерлік сақтандыру

Кәсіптік серіктестік директорлары, офицерлері, қызметкерлері және басқа жеке тұлғалардың сенімді адамдары сияқты білікті зейнетақы жоспарының сенімді адамы бола алатын адамдарды сақтандыруы мүмкін.

Фидуциарлық жауапкершілікті сақтандыру қызметкерлерге сыйақы төлеу міндеттемесі немесе директор мен офицердің саясаты арқылы ұсынылатын дәстүрлі қамтудағы олқылықтардың орнын толтыруға арналған. Ол сот ісін жүргізу қажеттілігі туындаған кезде қаржыны немесе инвестицияларды дұрыс басқармау, әкімшілік қателіктер немесе аударымдар мен бөлулердің кешігуі, жеңілдіктердің өзгеруі немесе төмендеуі немесе жоспар аясында инвестицияларды бөлуге қатысты қате кеңестер сияқты сценарийлерге байланысты қаржылық қорғауды қамтамасыз етеді.

Инвестициялық сенімгерлік нұсқаулық

Инвестициялық сенімгерлікке басшылықтың қажеттілігіне байланысты келесі ақылға қонымды инвестициялық тәжірибені анықтау үшін коммерциялық емес Фидуциарлық зерттеулер қоры құрылды:

1-қадам: Ұйымдастыру

Процесс сенімгерлердің өз жағдайларына қолданылатын заңдар мен ережелер туралы білім беруінен басталады. Сенімгерлер өздерінің басқару ережелерін анықтағаннан кейін, процеске қатысушы барлық тараптардың рөлі мен жауапкершілігін анықтауы керек. Егер инвестициялық қызметтерді жеткізушілер пайдаланылса, онда кез-келген қызмет туралы келісімдер жазбаша түрде жасалуы керек.

2-қадам: Ресми түрде рәсімдеу

Инвестициялық процесті рәсімдеу инвестициялық бағдарламаның мақсаттары мен міндеттерін құрудан басталады. Сенім білдірушілер инвестициялық көкжиек, тәуекелдің қолайлы деңгейі және күтілетін кірістер сияқты факторларды анықтауы керек. Осы факторларды анықтай отырып, фидуциарлар инвестициялық нұсқаларды бағалау үшін негіз жасайды. 

Содан кейін сенімгерлерге кейбір әділетті әдіснамалар арқылы әртараптандырылған портфолио құруға мүмкіндік беретін тиісті актив сыныптарын таңдау қажет. Көптеген сенімгерлер мұны заманауи портфолио теориясын (MPT) қолдану арқылы жүзеге асырады, өйткені MPT – бұл қажетті тәуекел / қайтарым профиліне бағытталған инвестициялық портфельдерді құрудың ең танымал әдістерінің бірі. 

Ақыр соңында, сенімгер осы қадамдарды белгілі бір инвестициялық стратегияны жүзеге асыруға қажетті егжей-тегжейлі мәліметтерді ұсынатын инвестициялық саясат туралы мәлімдеме жасау арқылы рәсімдеуі керек. Енді сенімгер алғашқы екі қадамда анықталғандай, инвестициялық бағдарламаны жүзеге асыруға дайын.

3-қадам: іске асыру

Іске асыру кезеңі – бұл инвестициялық саясат туралы мәлімдемеде егжей-тегжейлі талаптарды орындау үшін нақты инвестицияларды немесе инвестициялық менеджерлерді таңдау. А тиісті тексеру процесі әлеуетті инвестицияларды бағалау үшін жобаланған тиіс. Тиісті тексеру процесі ықтимал инвестициялық нұсқаларды бағалау және сүзу үшін қолданылатын критерийлерді анықтауы керек.

Іске асыру кезеңі әдетте инвестициялық кеңесшінің көмегімен жүзеге асырылады, өйткені көптеген сенушілерде бұл қадамды орындау үшін шеберлік пен / немесе ресурстар жетіспейді. Іске асыру кезеңіне көмектесу үшін кеңесші пайдаланылған кезде, сенімгерлер мен кеңесшілер инвестицияларды немесе менеджерлерді таңдау кезінде келісілген мұқият тексеру процесінің қолданылуын қамтамасыз ету үшін хабарлауы керек.

4-қадам: Монитор

Соңғы қадам ең көп уақытты қажет етеді, сонымен қатар процестің ең елеусіз бөлігі болуы мүмкін. Кейбір сенушілер алғашқы үш қадамды дұрыс жасаған жағдайда бақылаудың өзектілігін сезбейді. Сенімгерлер өздерінің кез-келген міндеттерін назардан тыс қалдырмауы керек, өйткені олар әр қадамда немқұрайлылық үшін бірдей жауапкершілікте болуы мүмкін.

Инвестициялық процесті дұрыс қадағалау үшін сенімгерлер мезгіл-мезгіл тиісті индекс пен құрдастар тобына сәйкес инвестицияларының тиімділігін салыстыратын есептерді қарастырып, инвестициялық саясат туралы есеп мақсаттарының орындалуын анықтауы керек. Өнімділік статистикасын бақылау жеткіліксіз.

Сондай-ақ, сенімгерлік портфолиода қолданылатын инвестициялық менеджерлердің ұйымдық құрылымындағы өзгерістер сияқты сапалы деректерді бақылауы керек. Егер ұйымдағы инвестициялық шешімдер қабылдаушылар кетіп қалса немесе олардың өкілеттік деңгейі өзгерген болса, инвесторлар бұл ақпарат болашақтағы қызметке қалай әсер етуі мүмкін екенін қарастыруы керек.

Нәтижелерді шолудан басқа, сенімгерлер процесті жүзеге асыруға кеткен шығындарды қарастыруы керек. Сенімгерлер қаражаттың қалай салынғаны үшін ғана емес, сонымен бірге қаражаттың қалай жұмсалғаны үшін де жауап береді. Инвестициялық төлемдер жұмыс нәтижелеріне тікелей әсер етеді, ал сенім білдірушілер инвестицияларды басқару үшін төленетін төлемдердің әділ және ақылға қонымды болуын қамтамасыз етуі керек. 

Қолданыстағы сенімгерлік ережелер мен ережелер

Қазынашылық агенттігінің департаменті , Валютаны бақылаушы басқармасы, федералдық жинақтау ассоциацияларын және олардың АҚШ-тағы сенімгерлік қызметтерін реттеуге жауап береді. жылжымайтын мүлік агенттері мен адвокаттар. Қарама-қарсы екі мүдде теңдестірілуі мүмкін; дегенмен, мүдделерді теңестіру клиенттің мүддесіне қызмет етумен бірдей емес. 

Фидуциарлық сертификаттар мемлекеттік деңгейде таратылады және егер сот өз міндетіне салғырт қарағаны анықталса, сот оны қайтарып ала алады. Сертификатқа ие болу үшін сенімгерден заңдарды, тәжірибелерді және қауіпсіздікке қатысты процедуралар туралы білімдерін тексеретін емтихан тапсыру қажет, мысалы, фондық тексерулер мен скринингтер. Волонтерлар кеңесінің еріктілері сертификаттауды қажет етпейтін болса да, тиісті тексерулерге осы салаларда жұмыс істейтін мамандардың өздері орындайтын міндеттері үшін тиісті сертификаттарға немесе лицензияларға ие болуын қамтамасыз ету кіреді.

Жиі Қойылатын Сұрақтар

Сенімгер дегеніміз не?

Сенімгер өзінің клиенттерінің мүдделерін бірінші кезекте заңды және этикалық тұрғыдан міндетті келісім бойынша қоюы керек. Маңыздысы, сенім білдірушілер сенімгер мен сенім білдіруші арасындағы мүдделер қақтығысын болдырмауға міндетті. Сенімгерліктің кең тараған формаларының қатарына қаржылық кеңесшілер, банкирлер, ақша менеджерлері және сақтандыру агенттері жатады. Сонымен бірге, фидуциарлар корпоративті кеңес мүшелері мен акционерлер сияқты көптеген басқа іскерлік қатынастарда қатысады.

Акционерлер алдындағы үш сенімгерлік міндет қандай?

Корпоративті директорларды акционерлер үшін сенімгер деп санауға болатындықтан, олардың келесі үш сенімгерлік міндеті бар. Міндетті қамқорлық директорлардан акционерлер үшін ақылға қонымды түрде шешімдер қабылдауды талап етеді. Адалдық міндеті директорлардан басқа мүдделерді, себептерді немесе ұйымдарды компания мен оның акционерлерінің мүддесінен жоғары қоймауын талап етеді. Ақ ниеттілікпен әрекет ету парызы, сайып келгенде, директорлардан компанияға және мүдделі тараптарға қызмет ету үшін ең жақсы нұсқаны таңдауды талап етеді.

Сенімгердің мысалы қандай?

Сенімгерлік қатынастың ең кең таралған түрі – сенімгер мен пайда алушының мысалдарын қарастырайық. Сенімгер басқарушы – бұл көбінесе жылжымайтын мүлік, зейнетақы және қайырымдылық қорларында табылатын үшінші тұлғаның активтерін басқаруға жауапты ұйым немесе жеке тұлға. Сенім білдірілген адам сенім мүдделерін өз мүддесінен жоғары қоюға сенімгерлік міндетпен байланысты.