Тәуекелмен реттелген капитал коэффициенті
Тәуекелмен реттелген капитал коэффициенті дегеніміз не?
Тәуекелге бейімделген капитал коэффициенті қаржы институтының экономикалық құлдырау жағдайында жұмысын жалғастыру мүмкіндігін бағалау үшін қолданылады. Ол қаржы институтының түзетілген жиынтық капиталын оның тәуекелмен өлшенген активтеріне (RWA) бөлу арқылы есептеледі.
Тәуекелмен реттелген капиталдың арақатынасын түсіну
Тәуекелге бейімделген капитал коэффициенті белгілі бір қаржылық тәуекелге немесе рецессияға қарсы тұру үшін қаржы ресурстарына назар аудара отырып, қаржы институты балансының тұрақтылығын өлшейді. Мекеменің капиталы неғұрлым көп болса, оның капитал коэффициенті соғұрлым жоғары болады, бұл ұйымның экономикалық құлдырау жағдайында тұрақты болып қалуының үлкен ықтималдығына айналуы керек.
Бұл коэффициенттің бөлгіш бөлігі біршама күрделі, өйткені меншіктегі әрбір актив күткендей орындау қабілеттілігімен бағалануы керек. Мысалы, табыс әкелетін фабрика ақша ағынының оңды болуына кепілдік бермейді. Оң ақша ағыны күрделі шығындарға, қондырғыны жөндеуге, техникалық қызмет көрсетуге, еңбек келіссөздеріне және басқа да көптеген факторларға байланысты болуы мүмкін. Корпоративтік облигация сияқты қаржылық актив үшін кірістілік пайыздық мөлшерлемеге және эмитенттің төлемеу тәуекелдеріне байланысты. Банктік несиелер, әдетте, шығындар бойынша резервпен келеді.
Тәуекелмен реттелген капитал коэффициентін есептеу
Жалпы түзетілген капиталды анықтау — бұл тәуекелге бейімделген капитал коэффициентін анықтайтын алғашқы қадам. Жалпы түзетілген капитал — бұл меншікті капиталдың құрамына сәйкес түзетілген меншікті капитал мен меншікті капитал құралдарының жиынтығы.
Әрі қарай, тәуекелге байланысты активтердің (RWA) құны өлшенеді. RWA мәні — бұл әрбір активтің жеке тәуекелге көбейтілген сомасы. Бұл сан пайызбен көрсетілген және активтің өз құнын сақтап қалуының, яғни құнсызданбауының ықтималдығын көрсетеді.
Мысалы, қолма-қол ақша мен қазынашылық міндеттемелердің төлем қабілеттілігін сақтау мүмкіндігі 100% құрайды. Ипотека несиелері аралық тәуекел профиліне ие болуы мүмкін, ал туынды құралдарға байланысты тәуекел деңгейі анағұрлым жоғары болуы керек.
Тәуекелге бейімделген капитал коэффициентін анықтаудағы соңғы қадам — түзетілген капиталды тәуекелмен өлшенген активтерге (RWA) бөлу. Бұл есептеу тәуекелге бейімделген капитал коэффициентіне әкеледі. Тәуекелге бейімделген капитал коэффициенті неғұрлым жоғары болса, қаржы институтының экономикалық құлдырауға қарсы тұру мүмкіндігі соғұрлым жақсы болады.
Тәуекелге бейімделген капитал коэффициенттерін стандарттау
Тәуекелге бейімделген капитал коэффициентінің мақсаты — ұйымның нақты тәуекел дәрежесін жоғары дәлдікпен бағалау. Ол сонымен қатар әр түрлі географиялық орналасулар бойынша, соның ішінде елдер бойынша салыстыруға мүмкіндік береді.
Банктік қадағалау жөніндегі Базель комитеті бастапқыда Базель I. деп аталатын құжатта банктер үшін осы стандарттар мен ережелерді ұсынылған ұсыным банктер кем дегенде қақпағы олардың тәуекел-мөлшерленген активтердің 8% жеткілікті капитал асыруға тиiс болды.Базель II алдыңғы нұсқада келтірілген стандартталған ережелерді кеңейтуге және нарықты нығайту тәсілі ретінде ақпаратты ашуды тиімді пайдалануға ықпал етуге тырысты.Базель III құжатты одан әрі жетілдірді, әрі қарай тәуекелге байланысты активтерді есептеу құжаттың қай нұсқасы орындалатынына байланысты болатынын көрсетті.