Биржалық брокер

Биржалық брокер дегеніміз не?

Биржалық брокер – бұл клиенттердің атынан акцияларды сатып алатын және сататын кәсіби трейдер. Биржалық брокер тіркелген өкіл немесе инвестициялар жөніндегі кеңесші ретінде де белгілі болуы мүмкін.

Биржалық брокерлердің көпшілігі брокерлік фирмада жұмыс істейді және бірқатар жеке және институционалды клиенттермен мәмілелер жасайды. Биржалық брокерлерге көбінесе комиссиялық негізде ақы төленеді, бірақ өтемақы төлеу әдістері жұмыс берушіге байланысты әр түрлі болады.

Брокерлік фирмалар мен делдалдарды кейде биржалық делдал деп те атайды. Бұған сауда-саттықты жүзеге асыратын, бірақ инвестициялау бойынша жеке кеңес бермейтін толық қызмет көрсететін брокерлер де, жеңілдік брокерлер де кіреді.


Интернеттегі брокерлердің көпшілігі – бұл, ең болмағанда, қызмет көрсетудің негізгі деңгейлерінде, сауда-саттықтар ақысыз немесе бағалық комиссия үшін аз мөлшерде жүзеге асырылатын жеңілдік брокерлері. Қазір көптеген онлайн брокерлер премиум деңгейіндегі қызметтерді жоғары төлемдермен ұсынады.

Негізгі өнімдер

  • Биржалық брокер немесе брокер клиенттердің нұсқауы бойынша акцияларды сатып алады және сатады.
  • Сатып алу-сату тапсырыстарының көпшілігі қазір онлайн-брокерлер арқылы жасалады. Бұл автоматтандырылған процесс төлемдерді төмендетеді.
  • Бай адамдар мен мекемелер толық қызмет көрсететін брокерлерді қолдана береді, олар кеңес береді және портфолионы басқару қызметтерін ұсынады, сонымен қатар мәмілелерді аяқтайды.




Биржалық брокердің рөлін түсіну

Акцияларды сатып алу немесе сату үшін Нью-Йорк қор биржасы (NYSE) немесе NASDAQ сияқты ірі биржалардың біріне кіру қажет. Осы биржаларда сауда жасау үшін сіз биржаның мүшесі болуыңыз керек немесе мүше фирмаға тиесілі болуыңыз керек. Мүше-фирмалар және оларда жұмыс жасайтын көптеген адамдар Қаржы индустриясын реттеу органы (FINRA) брокерлер немесе брокерлер-дилер ретінде лицензияланған.

Жеке инвестор акциялардың акцияларын оларды шығаратын компаниядан тікелей сатып алуы мүмкін болғанымен, биржалық брокермен жұмыс істеу әлдеқайда қарапайым.

Соңғы жылдарға дейін қор биржаларына шығу өте қымбат болды . Бұл тек жоғары табысы бар инвесторлар үшін немесе зейнетақы қорларының менеджерлері сияқты ірі институционалдық инвесторлар үшін экономикалық жағынан тиімді болды. Олар толық сервистік брокерлерді пайдаланды және сауданы жүзеге асыру үшін жүздеген доллар төлей алды.

Алайда, интернеттің өсуі және технологияның ілгері жылжуы брокерлердің нарыққа арзан, жылдам және автоматтандырылған қол жетімділікпен онлайн қызметтерін ұсынуына жол ашты. Жақында Robinhood және SoFi сияқты қосымшалар микро-инвесторларға қызмет етіп, үлестерін бөлшектеп сатып алуға мүмкіндік берді. Қазіргі кезде базарлардағы шоттардың көпшілігін шот иелері басқарады және оларды дисконтталған брокерлер ұстайды.

Дисконтты брокерлермен жұмыс жасайтын брокерлер қысқа сұрақтарға жауап беру үшін телефон арқылы сөйлесетін агенттер немесе жеке тұрған филиалдың офицерлері ретінде жұмыс істей алады. Олар сондай-ақ онлайн-брокердің премиум деңгейіне жазылған клиенттермен кеңес ала алады.

Маңызды

Robinhood және SoFi сияқты мобильді телефон қосымшалары микро-инвесторларға қызмет етеді, бұл бөлшек акцияны сатып алуға мүмкіндік береді.

Биржалық брокерлердің салыстырмалы түрде аз саны инвестициялық банктерде немесе мамандандырылған брокерлік фирмаларда жұмыс істейді. Бұл компаниялар институционалды клиенттерге және табысы жоғары адамдарға арналған үлкен және мамандандырылған тапсырыстарды орындайды.

Брокерлік қызмет саласындағы тағы бір жаңалық – бұл веб-немесе мобильді қосымшаның интерфейсі арқылы жүзеге асырылатын робо-кеңес берушілерді, инвестицияларды алгоритмдік басқаруды енгізу. Минималды жеке өзара әрекеттесу бар, төлемдер төмен.

Биржалық биржаларға қойылатын білімге қойылатын талаптар

Қаржы немесе іскерлік әкімшілік бакалавр дәрежесі әдетте биржалық биржаларға қажет. Қаржылық заңдар мен ережелерді, есеп жүргізу әдістерін, экономика мен валюта принциптерін, қаржылық жоспарлау мен қаржылық болжауды жақсы түсіну далада жұмыс істеу үшін пайдалы.

Табысты биржалардың көпшілігі ерекше тұлғааралық қарым-қатынас дағдыларына ие және сату байланыстарын сақтауға қабілетті.

Биржалық биржаларға арналған лицензиялау талаптары

Биржалық биржаларға кез-келген елдің жеке куәлік талаптары қойылады.

АҚШ-та тіркелген брокерлер FINRA сериялары 7 және сериялары 63 немесе 66 болуы керек және тіркелген инвестициялық фирманың демеушісі болуы керек. АҚШ-тағы едендік делдалдар да олар жұмыс істейтін қор биржасының мүшелері болуы керек.

Канадада болашақ биржалар брокерлік фирмаға жұмысқа орналасуы керек және олар Канаданың бағалы қағаздар курсын ( CSC ), мінез-құлық және тәжірибе жөніндегі анықтамалықты (CPH) және 90 күндік инвестициялық кеңесшілерді оқыту бағдарламасын (IATP) аяқтауы керек.

Гонконгта үміткерлер лицензияланған брокерлік фирмада жұмыс істеуі және Гонконг бағалы қағаздар институтының (HKSI) үш емтиханын тапсыруы керек. Емтиханнан өткендер лицензияны алу үшін қаржылық бақылау органымен келісілуі керек.

Сингапурда сауда өкілі болу үшін Банк ісі және қаржы институты басқаратын 1А, 5, 6 және 6А модульдерінің төрт емтиханын тапсыру қажет. Сингапурдың ақша-несие органы (MAS) және Сингапур биржасы (SGX) лицензиялау құқығына ие.

Біріккен Корольдікте биржалық биржалар қатаң түрде реттелген және брокерлер қаржылық мінез-құлық органы ( FCA ) біліктілігін алуы керек. Нақты біліктілік брокердің, сондай-ақ жұмыс берушінің нақты міндеттеріне байланысты.

Жаһандық тіркелгі құжаттары заңдылық пен қаржылық қабілеттіліктің белгісі ретінде көбірек ізделуде. Мысалдарға сертификатталған қаржылық жоспарлаушы ( CFP ) және чартерлік қаржылық талдаушы ( CFA ) белгілері жатады.