Қарызды қайта құрылымдау және қарызды қайта қаржыландыру: айырмашылық неде?
Қарызды қайта құрылымдау және қарызды қайта қаржыландыру: шолу
Қайта қаржыландыру мен қайта құрылымдау – бұл екі бөлек процесс, бірақ олар көбінесе бірдей бейнені тудырады – банкроттықтың алдында тұрған үмітсіз компанияның бейнесі, бизнесті ұстап тұру үшін соңғы күш-жігерін салады. Алайда, бұл әрдайым бола бермейді.
Компанияның нақты қаржыландыруы немесе қайта құрылымдауы көбінесе аудармада жоғалады. Бұл көптеген адамдарға, оның ішінде тәжірибелі қаржы мамандарына, сөздерді бір-бірімен алмастыра отырып, шын мәнінде олар әртүрлі процестер болған кезде әкелді.
Негізінен, қайта қаржыландыру да, қайта құрылымдау – бұл адамды немесе компанияның қаржылық болашағын нығайту үшін қабылданған қарызды қайта құру процестері. Қарызды қайта қаржыландыру дегеніміз – несие төлеу үшін көбінесе алдыңғы шартқа қарағанда жақсы шарттармен жаңа келісім-шарт жасау.
Негізгі өнімдер
- Қарызды қайта құрылымдау қарыз алушы осындай қаржылық қиындыққа тап болған кезде қолданылады, бұл несие бойынша төлемді уақтылы өтеуге мүмкіндік бермейді.
- Қарызды қайта қаржыландыру қайта құрылымдауға қарағанда анағұрлым кең негізде қолданылады, онда қарыз алушы алдыңғы алған несиесін төлеу үшін жақсырақ алынған несиені тиімді шарттармен пайдаланады.
- Қарыз алушылар қарызды өтеу стратегиясының кез келген түріне кіріспес бұрын банкроттықтың нақты құнын ескеруі керек.
Қарызды қайта құрылымдау
Неғұрлым күрделі жағдайлар үшін қарыз алушылар қарызды қайта құрылымдауға жүгіне алады. Қайта құрылымдау ең қарапайым деңгейде бұрыннан бар келісімшартты өзгертуді білдіреді (жаңа келісімшарттан басталатын қайта қаржыландырумен салыстырғанда). Қарыз келісімшарты бойынша негізгі төлемді төлеу мерзімін ұзарту немесе пайыздық төлемдердің жиілігін өзгерту әдеттегі қайта құрылымдаудың мысалы бола алады.
Қайта құрылымдау көбінесе қарыз алушылар қаржылық тұрақсыз деп саналатын және қарыздық міндеттемелерін орындай алмайтын ерекше жағдайларда орын алады. Қайта құрылымдау сіздің несиелік ұпайыңызға кері әсерін тигізуі мүмкін, сондықтан бұл ең соңғы стратегия.
Маңызды
Қарызды қайта құрылымдау – бұл борышкерлердің төлемеу қаупі туындаған кезде және қолданыстағы келісімшартты өзгерту туралы келіссөздер жүргізген кезде қабылданатын анағұрлым төтенше нұсқа.
Қарызды қайта құрылымдау кезінде қарыз алушы тарап екі жақтың да жағдайы жақсы болатындай жағдай жасау үшін несие берушімен келіссөз жүргізуі керек. Егер сіз несие бойынша төлемдерді уақтылы төлей алмайтыныңызды білсеңіз немесе жұмыстан босату сіздің қаржылық тұрақтылығыңызға нұқсан келтірсе, онда несие берушілермен келіссөздерді бастаған жөн.
Несие берушілер банкроттықтың жоғарыда аталған барлық шығындары салдарынан қарыз алушылардың несиелерін төлей алмауын қаламайды. Көбінесе, несие берушілер су астындағы қарыз алушылармен несиені қайта құрылымдау туралы келіссөздер жүргізуге келіседі, бұл кешіктірілген төлемдерден бас тарту, төлем мерзімдерін ұзарту немесе купондық төлемдердің жиілігі мен мөлшерін өзгерту.
Ірі, қалыптасқан корпорациялардың тағы бір нұсқасы – ипотека кезінде де орын алуы мүмкін. Мұндай жағдайларда үй ипотека төлемдерін азайту үшін үйінде меншікті капиталымен сауда жасайды. Жиі кездесетіндей, қайта құрылымдау қарыз алушылардың өтімділігін жоғарылатуға мүмкіндік береді, содан кейін оны қайта келісілген несиелік келісімшартты сәтті өтеу үшін ақша ағындарының көздерін қалпына келтіру немесе қолдау үшін пайдалануға болады.
Қарызды қайта қаржыландыру
Қарызды қайта қаржыландыруда қарыз алушы алдыңғы келісім-шартқа қарағанда жақсы шарттары бар және алдыңғы міндеттемені төлеу үшін қолданыла алатын жаңа несие немесе қарыз құралына жүгінеді. Қайта қаржыландырудың мысалы жаңа, арзан несие алуға өтініш беру және сол несиеден түскен қаражатты қолданыстағы несие бойынша міндеттемелерді төлеуге пайдалану болуы мүмкін.
Қайта қаржыландыру қайта құрылымдаудан гөрі еркін қолданылады, себебі бұл тезірек процесс, талаптарға сай болуы және несиелік баллға оң әсер етеді, өйткені төлем тарихы төленген несиенің төленгенін көрсетеді.
Қайта қаржыландырудың әр түрлі себептері бар, ең көп кездесетін себептер – несие бойынша пайыздық мөлшерлемені төмендету, қарыздарды шоғырландыру, несие құрылымын өзгерту және қолма-қол ақшаны босату. Несиелік көрсеткіштері жоғары қарыз алушылар әсіресе қайта қаржыландырудан ұтады, өйткені олар келісімшарттың тиімді шарттарын және пайыздық мөлшерлемені төмендете алады.
Шын мәнінде, сіз бір несиені басқасымен ауыстырасыз, сондықтан қарызды қайта қаржыландыру көбінесе пайыздық мөлшерлемелер өзгерген кезде қолданылады, бұл жаңадан құрылған қарыз шарттарына әсер етуі мүмкін. Мысалы, егер Федералдық резервтік жүйе пайыздық мөлшерлемені төмендетсе, онда жаңа қарыздар, сондай-ақ облигациялар несие алушыларға тиімді пайыздық төлемдер бойынша төмен кірісті ұсынады.
Бұл жағдайда қарызды қайта қаржыландыру қарыз алушыларға сол номиналды несие үшін уақыт өте келе аз пайыз төлеуге мүмкіндік береді.Бұл олардың алдындағы несие төмен төлеуге тырысып кезде атап өту маңызды өтеу мерзімі, көптеген мерзімді қарыздар қандай қоңырау ретінде белгілі бір нәрсе бар ережелер Кредитті мерзімінен бұрын өтеу жағдайда жаза қолданады деп -terms. Мұндай жағдайларда, қарыз алушылар бір несие құнының басқа ағымдағы құнының таза дисконтталған құнын есептеу кезінде мұқият тексерулері керек.
Ерекше ескертулер: Банкроттық құны
Бірақ не үшін қайта қаржыландыру немесе қайта құрылымдау керек?Негізгі катализатор – қарыз алушы үшін де, несие беруші үшін де банкроттықтың құнын болдырмау.Қарыз алушылардан да, несие берушілерден де алынатын заңды шығындарға байланысты қарызды қайта құрылымдау мәселелері банкроттықтың алдын-ала шешілмейінше шешіледі.Банкроттықтың500 мен 3500 доллар аралығында.2018-04-21 Аттестатта сөйлеу керек
Сонымен қатар, қарыз алушының несиелік балына қатты әсер етуі туралы айтпағанда, қосымша құжаттарға құжаттарды ресімдеу үшін төлемдер, несиелік консультациялар үшін төлемдер және борышкерлер үшін оқу ақысы бар. Егер несие қамтамасыз етілмеген болса, несие беруші жағынан несие беруші негізгі қарызды, сондай-ақ келісілген пайыздық төлемдерді алады. Егер несие қамтамасыз етілсе, несие беруші жылжымайтын мүлік немесе автомобиль сияқты жойылатын активтермен айналысуы керек. Әдетте, екі тарап та осындай нәтижелерден аулақ болғысы келеді, қайта құрылымдау және қайта қаржыландыру үшін жағымды баламалар жасайды.