Тәуекел капиталы
Тәуекел капиталы дегеніміз не?
Тәуекел капиталы дегеніміз – алыпсатарлық қызметке бөлінген және тәуекелі жоғары, сыйақысы жоғары инвестицияларға жұмсалған қаражат. Әртараптандыру тәуекелдік капиталды сәтті инвестициялау үшін маңызды болып табылады, өйткені әрбір инвестициялардың болашағы табиғаты бойынша белгісіз болады, дегенмен инвестиция сәтті болған кезде кірістілік орташадан едәуір жоғары болуы мүмкін. Сонымен қатар, инвестор жалпы капиталдың тек бір бөлігі ғана тәуекел капиталы болып саналуын қамтамасыз етуі керек. Тұрғысынан венчурлық капитал, тәуекел капитал сондай-ақ перспективалық инвестиция қорларына қараңыз, бірақ недоказанной, Startup мүмкін.
Тәуекелдік капиталды түсіну
Тәуекел капиталы дегеніміз – мөлшерден тыс пайда табу мүмкіндігі үшін жұмсалатын қаражат. Инвесторлар өздерінің барлық тәуекелдік капиталдарын жоғалтуға дайын болуы керек және бұл тек инвестордың меншікті капиталының 10% немесе одан азын ғана құрауы керек. Тәуекелге төзімділігі жоғары тәжірибелі инвесторлар өз портфолиосының төрттен бір бөлігін немесе одан да көп бөлігін тәуекелді инвестициялауға бөлуі мүмкін. Сонымен, тәуекел капиталымен салынған кез-келген инвестиция тұрақты диверсификацияланған инвестициялар есебінен өтелуі керек, әйтпесе сіз өзіңіздің барлық портфеліңізді жоғалтуыңыз мүмкін.
Инвестордан тәуекел қаншалықты көп болса, жалпы портфельде бөлінген тәуекел капиталының үлесі соғұрлым аз болуы керек. Жас инвесторлар өздерінің ұзақ мерзімді инвестициялық көкжиектеріне байланысты өздерінің портфолиосында тәуекел капиталының айтарлықтай үлесін иелене алады, ал зейнеткерлерге тәуекел капиталының үлкен үлесі әдетте ыңғайсыз емес, өйткені олар шығындарды қайтару уақыты шектеулі. Жалпы алғанда, алыпсатарлық инвестицияларды инвестициялаудың алғашқы жылдарына бөліп, зейнеткерлік жасқа жақындаған кезде қоршауға алу керек.
Тәуекелдік капиталды пайдалану
Тәуекел капиталы әдетте пенни акцияларына алып-сатарлық инвестициялар, періштелер инвестициялары, жеке несиелеу, фьючерстер мен опциондар сауда-саттығы, жеке меншік капиталы, акциялар мен тауарлардың күндізгі сауда-саттығы және сауда-саттық сауда-саттығы үшін қолданылады. Осы нарықтардың көпшілігі жанама түрде кімге тәуекел капиталын қоя алатындығына әсер етеді. Күрделі инвестор және аккредиттелген инвестор сияқты жіктемелер ең жоғары тәуекелді, ең жоғары сыйақы салымдарын таза кірісі мен кірісінің белгілі бір шегі бар инвесторларға шектеу үшін қолданылады. Идея мынада: бұл адамдар өздерінің тәуекелдерін түсіну және оларды ақылмен азайту арқылы байлық жинай алды, сондықтан оларға институционалдық инвесторлар жиі қолданатын күрделі инженерлік қаржы құралдары бар нарықтарға қол жетімділік беріледі.
Тәуекел капиталын ең көп пайдаланатын күндізгі сауда-саттықта сонымен қатар трейдер салуы мүмкін тәуекел капиталын жанама түрде бақылауға арналған кейбір қауіпсіздік ерекшеліктері бар. Күндізгі сауда-саттық шотының минималды болуын талап ететін күндізгі сауда-саттық ережесі (PDT). шоттың меншікті капиталы $ 25,000. Бұл күндізгі маржаға дейін 4: 1-ге дейін сатып алу қабілеттілігін сатып алуға мүмкіндік береді. Минималды құны 25000 доллардан аспайтын шоттарға бес күндік айналымда үш реттен артық сауда жасауға тыйым салынады. PDT ережесін сақтамау есептік жазбаны шектеуге және тоқтатуға әкелуі мүмкін. Күндізгі сауда-саттық шоттарының саясатына қатысты нақты брокерлік қызметті тексеру маңызды.