Баламалы ипотека операциясының паритеті туралы заң (AMTPA)

Ипотека операциясының баламалы паритеті туралы заң (AMTPA) дегеніміз не?

Баламалы ипотека мәмілесінің паритеті туралы заң (AMTPA) – бұл конгресстің 1982 жылы қабылданған актісі, ол көптеген заңдардың күшін жойып, банктерге кәдімгі белгіленген ставка бойынша ипотекалық несиелерден басқа үй несиелерін жазуға тыйым салады.  Заң әр түрлі жаңа «экзотикалық» ипотекалардың, мысалы, реттелетін мөлшерлеме бойынша ипотека (ARM), опциондық ARM, тек пайыздық ипотека және төлем шарты бойынша ипотеканың болуына әкелді.

Негізгі өнімдер

  • Баламалы ипотека мәмілесінің паритеті туралы заң немесе AMTPA, 1982 жылы қабылданған заң, банктердің жазуға рұқсат етілген тұрғын үй заемдарының түрлерін қарастырады.
  • Заң банктің жаза алатын несие түрлерін шектеуге тырысқан көптеген мемлекеттік заңдардың күшін жойды, бұл қаржы институттарына экзотикалық ипотека деп аталатындарға көбірек жазуға мүмкіндік берді.
  • Экзотикалық ипотекаға реттелетін мөлшерлеме бойынша ипотека (ARMS), опциондық ARMS, тек пайыздық мөлшерлеме бойынша ипотека және ипотекалық төлемдер кірді.
  • Заң 2007 жылғы ипотекалық дағдарысқа ықпал етті деп саналды, бұл жылдардағы арзан несиелік және бос несиелеу стандарттары АҚШ пен жаһандық экономиканы дүрліктірген үлкен тұрғын үй көпіршігін қоздырды.

Баламалы ипотека операциясының паритеті туралы заң қалай жұмыс істейді

AMPTA көбінесе 2007 жылғы ипотекалық дағдарыстың негізгі себебі және ізгі ниет құнының классикалық мысалы ретінде аталады. AMPTA-ға дейін көптеген штаттарда банктерге әдеттегі белгіленген ставка бойынша ипотекадан басқа үйге несие жазуға тыйым салатын ережелер болған. Бұл шектеулер дәуірдің екі цифрлы инфляциясымен және пайыздық мөлшерлемелерімен қатар, аз қамтылған отбасыларға үй алу қиынға соқты.

AMPTA тұрғын үйге қол жетімділік мәселесін шешуге бағытталған екінші заңнамалық бастама болды.1980 жылы конгресс депозиттік мекемелерді мемлекеттік реттеу және ақшаны бақылау туралы заң (DIDMCA) қабылдады, ол мемлекеттік өсімқорлық заңдарын жойды.  Банктер несиесі нашар қарыз алушылардан жоғары пайыздық мөлшерлемені ала алса, тұрғын үй нарығы кеңейді. Бірақ бұл заң рұқсат етілген ипотека түріндегі мемлекеттік шектеулерді қарастырмады. Екі жылдан кейін AMPTA дәл осылай жасады. Екі заң бірігіп, жаңа ипотекалық өнімдерге жол ашты.

AMPTA-ның күтпеген салдары

Бірақ реттеудің күтпеген салдары – ХХІ ғасырдың басында көптеген қарыз алушылар өздері түсінбеген ипотека алу болды.

Мысалы, ARM-дің пайыздық мөлшерлемесі төмен, ол нарықтық ставкалармен өзгеріп отырады және бірнеше жылдан кейін айтарлықтай өсуі мүмкін. Шар бойынша ипотека несие мерзімі келген кезде үлкен төлемді талап етеді. Тек пайыздық мөлшердегі ипотека бойынша алғашқы бірнеше айда ай сайынғы төлемдер аз болады, бірақ ақыр соңында ставка негізгі қарызға өзгерген кезде төлемдер күрт өсуі мүмкін.Опциондық ARM-лер қарыз алушыға бірнеше жыл бойы кем төлеуге мүмкіндік береді, бірақ төленбеген қалдық несие бойынша негізгі қарызға бекітіліп, кейбір жағдайларда қарыз алушының үйінде меншікті капиталын құру мүмкін болмайды.Сонымен қатар, банктер заемшының кейінірек, неғұрлым жоғары төлемдерді ескермей, бастапқы төмен айлық төлемдерді жүзеге асыра алу қабілеттілігіне негізделген несие жазды.

Жаңа заңдар AMPTA мәселелерін шешеді

Несие алушылар ипотека бойынша төлемдердің төленбеуі салдарынан баспаналарынан айырыла бастаған кезде, тұрғын үй бағалары төмендей бастады, бұл адамдар үшін үйлерін қайта қол жетімді ипотекаға қайта қаржыландыруды қиындатты.

2007 жылы Конгресс несие берушілерден толық индекстелген мөлшерлеме негізінде ипотекалық несие рәсімдеуді талап ететін жаңа заңдар қабылдады.2010 жылы Додд-Фрэнк заңы одан да қатаң стандарттар мен несие берушілердің жауапкершілігін талап етті, бұл AMPTA-ны жоққа шығарды.  Додд-Франктің 2018 жылғы кері кетуі банктік « стресс-тесттерге » қатысты болды және Заңның ипотека ережелерін өзгертпеді.