R-квадрат және түзетілген R-квадрат: айырмашылық неде?
R-квадрат және түзетілген R-квадрат: шолу
R-квадрат және түзетілген R-квадрат инвесторларға үлестік қордың өнімділігін эталондық көрсеткішпен салыстыруға мүмкіндік береді. Инвесторлар оларды портфолионың берілген эталон бойынша тиімділігін есептеу үшін де қолдана алады.
Инвестициялар әлемінде R квадраты 0 мен 100 арасындағы пайызбен өрнектеледі, 100 сигналдық корреляцияның нөлдік мәні және корреляция мүлдем жоқ. Суретте бағалы қағаздардың белгілі бір тобы қаншалықты жақсы жұмыс істейтіні туралы айтылмайды. Бұл тек кірістердің өлшенген эталондық көрсеткіштермен қаншалықты сәйкес келетіндігін өлшейді. Ол сондай-ақ артқа бағытталған – бұл болашақ нәтижелердің болжаушысы емес.
Түзетілген R-квадрат қор индексі өлшенетін белгілі бір модельге қанша тәуелсіз айнымалылар қосылатындығын ескере отырып, осы корреляцияны дәлірек көрсете алады. Бұл тәуелсіз айнымалылардың мұндай қосымшалары әдетте сол модельдің сенімділігін арттыратындықтан жасалады, яғни инвесторлар үшін индекстегі корреляцияны білдіреді.
Негізгі өнімдер
- R квадраты және түзетілген R квадраты инвесторларға пай қоры немесе портфолио арасындағы корреляцияны акциялар индексімен өлшеуге көмектеседі.
- R-квадратының өзгертілген нұсқасы, R-квадратының өзгертілген нұсқасы, R-квадраттық өлшемдердің нәтижелерін бұруға бейім қосымша тәуелсіз айнымалылардың әсерін ескере отырып, дәлдік пен сенімділікті қосады.
- Болжалды R-квадрат, түзетілген R-квадраттан айырмашылығы, регрессия моделі жаңа бақылауларға жауаптарды қаншалықты жақсы болжайтынын көрсету үшін қолданылады.
- Регрессиялық талдау туралы бір қате түсінік, төмен R-квадрат мәні әрқашан жаман нәрсе.
R-шаршы
R-квадрат (R 2 ) – тәуелді айнымалы немесе регрессия моделіндегі айнымалылармен түсіндірілетін тәуелді айнымалының дисперсиясының үлесін көрсететін статистикалық өлшем . R-квадрат бір айнымалының дисперсиясы екінші айнымалының дисперсиясын қаншалықты түсіндіретінін түсіндіреді. Сонымен, егер модельдің R 2 мәні 0,50 болса, онда байқалатын вариацияның шамамен жартысын модель кірістерімен түсіндіруге болады.
70-тен 100-ге дейінгі R-квадрат нәтижесі берілген портфолио қор индексін мұқият қадағалайтындығын көрсетеді, ал 0 мен 40 арасындағы көрсеткіш индекспен өте төмен корреляцияны көрсетеді. Жоғары квадрат мәндері де тұрақсыздығын өлшейді.
R-квадрат көрсеткішпен корреляция деңгейін көрсететін фигураны қайтара алады, ал тәуелсіз айнымалылардың корреляцияға әсерін өлшеу кезінде оның белгілі бір шектеулері бар. Бұл жерде корреляцияны өлшеу үшін R-квадраты реттелген пайдалы.
Маңызды
R-Squared – трейдерлердің арсеналдарында болуы керек көптеген құралдардың бірі. Investopedia компаниясының техникалық талдау курсы техникалық көрсеткіштер мен диаграмма үлгілеріне толық шолу жасайды, сұраныс бойынша бес сағаттан астам бейнені ұсынады. Мұнда ең тиімді құралдардың барлығы және оларды нақты өмірдегі нарықта тәуекелге бейімделген кірісті арттыру үшін қалай пайдалану керектігі қарастырылған.
R-квадраты реттелген
Реттелген R-квадрат – бұл модельдегі болжаушылардың санына сәйкестендірілген R-квадратының өзгертілген нұсқасы. Реттелген R-квадраты жаңа термин модельді кездейсоқ күткеннен гөрі жақсарта түскенде артады. Болжам жасаушы модельді күткеннен аз жақсартқанда ол азаяды. Әдетте, түзетілген R-квадрат теріс емес, оң мәнге ие. Ол әрқашан R-квадратына қарағанда төмен болады.
Регрессия моделіне тәуелсіз айнымалыларды немесе болжаушыларды қосу R-квадрат мәнін көбейтуге ұмтылады, бұл модель жасаушыларды одан да көп айнымалыларды қосуға итермелейді. Бұл шамадан тыс фитинг деп аталады және R-квадратының шамасыз мәнін қайтара алады. Түзетілген R-квадрат корреляцияның қаншалықты сенімді екендігін және тәуелсіз айнымалыларды қосу арқылы қаншалықты анықталатынын анықтау үшін қолданылады.
Неғұрлым тәуелсіз айнымалыларға ие портфолио моделінде R-квадраты түзетіліп, индекстің осы айнымалылардың қосылуына байланысты корреляцияның қаншалықты мөлшерін анықтауға болады. Реттелген R-квадраты айнымалылардың қосылуын өтейді және жаңа болжаушы ықтималдықпен алынатын моделді жоғарылатқан жағдайда ғана өседі. Керісінше, болжаушы модельді кездейсоқ болжанғаннан аз жетілдіргенде азаяды.
Негізгі айырмашылықтар
Түзетілген R квадраты мен R квадраттарының арасындағы айқын айырмашылық тек түзетілген R квадраты әр түрлі тәуелсіз айнымалыларды қор индексіне және R квадратына қарсы емес деп санайды және тексереді. Осыған байланысты көптеген инвестициялар бойынша мамандар R-квадратын қолдануды жөн көреді, себебі дәлірек болу мүмкіндігі бар. Сонымен қатар, инвесторлар түзетілген R-квадрат моделінің көмегімен әртүрлі тәуелсіз айнымалыларды сынау арқылы акцияларға әсер ететіндігі туралы қосымша ақпарат ала алады.
R-шаршы, керісінше, шектеулерге ие. Осы модельді қолданудың ең маңызды шектеулерінің бірі – коэффициенттің бағалары мен болжамдарының біржақты екендігін анықтау үшін R-квадратын қолдану мүмкін емес. Сонымен қатар, бірнеше сызықтық регрессияда R-квадраты қандай регрессиялық айнымалының басқасынан маңызды екенін айта алмайды.
R-квадраты түзетілген және болжамды R-квадраты
Болжалды R-квадрат, түзетілген R-квадраттан айырмашылығы, регрессия моделі жаңа бақылауларға жауаптарды қаншалықты жақсы болжайтынын көрсету үшін қолданылады. Осылайша, түзетілген R-квадраты ағымдағы деректерге сәйкес келетін нақты модельді ұсына алады, болжамды R-квадрат бұл модельдің болашақ деректер үшін дәл болу ықтималдығын анықтайды.
R-квадрат және түзетілген R-квадрат мысалдары
Аз-аздан болмауға кепілдік болатын жағдайды талдай отырып, екі айнымалының арасындағы байланысты есептеу үшін R-квадратын қолдану өте пайдалы. Алайда, бір акциялардың және S & P500-нің қалған бөліктерінің арасындағы байланысты зерттегенде, корреляциядағы сәйкессіздіктерді анықтау үшін түзетілген R-квадратын қолдану маңызды.
Егер инвестор S & P500-ді мұқият қадағалайтын индекс қорын іздесе, олар әр түрлі тәуелсіз айнымалыларды қор индексіне, мысалы, өнеркәсіпке, басқарылатын активтерге, нарықта қанша уақыт болған және т.б. корреляцияның дәл көрсеткішіне ие болу үшін.
Ерекше мәселелер
R-шаршы және жарамдылық
Регрессиялық талдаудың негізгі идеясы – егер сызықтық модельдің бақыланатын мәндері мен болжамды шамалары арасындағы ауытқулар аз болса, модельде сәйкес келетін мәліметтер болады. Сәйкестік бұл бақыланатын мәліметтер мен болжамды мәліметтер арасындағы айырмашылықты түсіндіруге және есепке алуға көмектесетін математикалық модель. Басқаша айтқанда, жарамдылық дегеніміз статистикалық гипотеза сынағы, бұл үлгілік мәліметтер қалыпты үлестірімі бар популяцияның таралуына қаншалықты сәйкес келеді .
Төмен R-квадрат және жоғары R-квадрат мәні
Регрессиялық талдау туралы бір қате түсінік, төмен R-квадрат мәні әрқашан жаман нәрсе. Бұл олай емес. Мысалы, кейбір деректер жиынтығы немесе зерттеу салаларында түсініксіз ауытқулардың көп мөлшері бар. Бұл жағдайда R-квадрат мәндері әрине аз болады. Тергеушілер деректер туралы пайдалы қорытынды жасай алады, тіпті R квадратының мәні төмен болған жағдайда да.
Инвестициялау сияқты басқа жағдайда, R-квадратының жоғары мәні – әдетте 85% -дан 100% -ке дейін – қорды немесе қордың көрсеткіштерін индекске сәйкес салыстырмалы түрде көрсетеді. Бұл инвесторларға өте пайдалы ақпарат, сондықтан сәтті жоба үшін R-квадратының үлкен мәні қажет.
R-квадрат және түзетілген R-квадрат бойынша жиі қойылатын сұрақтар
R-квадрат пен түзетілген R-квадрат арасындағы айырмашылық қандай?
Р-квадрат пен R квадраттарының арасындағы ең маңызды айырмашылық – тек түзетілген R-квадрат әр түрлі тәуелсіз айнымалыларды модельге және R-квадратқа қарсы емес деп санайды және тексереді.
R-квадраты немесе түзетілген R-квадраты қайсысы жақсы?
Көптеген инвесторлар түзетілген R-квадратын көреді, өйткені түзетілген R-квадраты корреляцияны дәлірек көрсете алады, сонымен қатар қор индексі өлшенетін белгілі бір модельге қанша тәуелсіз айнымалылар қосылатындығын ескере алады.
Реттелген R-квадратты немесе R-квадратты қолдану керек пе?
Көптеген инвесторлар бір квадрат пен екінші айнымалының арасындағы корреляцияны дәлірек анықтай алатындықтан, R-квадрат бойынша түзетілген R квадратын пайдаланып сәттілікке қол жеткізді. Түзетілген R-квадрат мұны қор индексі өлшенетін нақты модельге қанша тәуелсіз айнымалылар қосылатындығын ескере отырып жасайды.
R-квадрат мәнінің мәні қандай?
Көптеген адамдар дұрыс зерттеудің белгісін көрсететін R-квадрат мәнін анықтағанда сиқырлы сан бар деп санайды, бірақ олай емес. Кейбір деректер жиынтығы басқаларға қарағанда күтпеген вариацияларға ие болғандықтан, жоғары R-квадрат мәнін алу әрқашан шындық бола бермейді. Алайда, кейбір жағдайларда R-квадрат мәні 70-90% аралығында өте қолайлы.
Төменгі сызық
R-квадрат және түзетілген R-квадрат инвесторларға үлестік қордың өнімділігін эталондық көрсеткішпен салыстыруға мүмкіндік береді. Көптеген инвесторлар бір квадрат пен екінші айнымалы арасындағы корреляцияны дәлірек анықтай алатындықтан, R-квадрат бойынша түзетілген R квадратын пайдаланып сәттілікке қол жеткізді.