Жүзеге асырылмаған пайда
Іске асырылмаған табыс дегеніміз не?
Жүзеге асырылмаған пайда – бұл инвестициялау нәтижесінде пайда болатын, қағаз жүзінде пайда болатын пайда. Бұл ақшалай қаражатқа сатылмаған актив құнының өсуі, мысалы, құны жоғарылаған, бірақ әлі де ашық күйінде қалған акциялар жағдайы.
Пайда болып түсіндім позиция пайда сатылады рет. Мүмкін, егер іске асырылмаған пайда уақытында сатылмаса, егер ол позиция сатылғанға дейін өзінің пайда құнын жоғалтса, ықтимал пайда жойылуы мүмкін.
Негізгі өнімдер
- Жүзеге асырылмаған табыс – бұл ақшалай қаражатқа әлі сатылмаған инвестиция нәтижесінде пайда болатын, қағаз жүзінде болатын теориялық пайда.
- Іске асырылмаған кірістер қаржылық есептілікте бағалы қағаздардың түрлеріне, сауда-саттыққа, өтеуге дейін немесе сатуға қол жетімділігіне байланысты әр түрлі жазылады.
- Инвестиция сатылғанға дейін және іске асырылған табыс танылғанға дейін пайда салыққа әсер етпейді.
- Егер инвестиция бір жылдан ұзақ уақытқа ұсталса, пайдаға капиталға салынатын салық ставкасы бойынша салық салынады.
- Өткізілмеген залал – бұл инвестиция құнын төмендетіп, бірақ әлі сатылмаған іске асырылмаған пайдаға қарсы.
Іске асырылмаған табыс қалай жұмыс істейді
Жүзеге асырылмаған пайда бағалы қағаздың ағымдағы бағасы инвестор бастапқыда брокерлік төлемдерді шегеріп, бағалы қағаз үшін төлеген бағадан жоғары болған кезде пайда болады. Көптеген инвесторлар өздерінің инвестициялық портфельдерінің ағымдағы құнын іске асырылмаған құндылықтар негізінде есептейді. Жалпы алғанда, капитал өсіміне олар сатылып, жүзеге асырылған кезде ғана салық салынады.
Жүзеге асырылмаған пайда болған кезде, бұл әдетте инвестор инвестицияның болашақтағы жоғары табыстарға мүмкіндік бар деп сенетіндігін білдіреді. Әйтпесе, олар қазір сатады және ағымдағы кірісті мойындайды. Сонымен қатар, кейде іске асырылмаған кірістер пайда болады, өйткені инвестицияларды ұзақ уақыт ұстап тұру кірістің салық ауыртпалығын төмендетеді.
Мысалы, егер инвестор акцияны бір жылдан астам уақыт ұстаса, олардың салық ставкасы ұзақ мерзімді кірістер салығына дейін азаяды. Бұдан басқа, егер инвестор өзінің капиталын салық жүктемесін басқа салық жылына ауыстырғысы келсе, онда олар акцияны ағымдағы жылы сатудан гөрі, келесі жылдың қаңтарында сата алады.
Іске асырылмаған кірістерді жазу
Іске асырылмаған кірістер қауіпсіздік түріне байланысты әр түрлі жазылады. Өтеуге дейін ұсталатын бағалы қағаздар қаржылық есептілікте есепке алынбайды, бірақ компания олар туралы ақпаратты қаржылық есептіліктің ескертпелеріне қосуға шешім қабылдауы мүмкін.
Саудаға арналған бағалы қағаздар бухгалтерлік баланста олардың әділ құны бойынша, ал сатылмаған кірістер мен шығыстар кірістер мен шығыстар туралы есепте көрсетіледі.
Демек, сауда-саттыққа арналған бағалы қағаздардың әділ құнының өсуі немесе төмендеуі компанияның таза кірісіне және оның акцияға шаққандағы кірісіне (EPS) әсер етеді. Сатуға қол жетімді бағалы қағаздар, сондай-ақ компанияның балансында әділ құны бойынша актив ретінде есепке алынады. Алайда, іске асырылмаған кірістер мен шығыстар баланста жиынтық кірісте көрсетіледі.
Жүзеге асырылмаған пайда мен іске асырылмаған шығын
Өткізілмеген пайдаға қарама-қарсы – бұл өтелмеген шығын. Шығынның бұл түрі инвестор шығынға ұшыраған инвестицияны ұстаған кезде пайда болады, мысалы, позиция ашылғаннан бері құны төмендеген акция. Іске асырылмаған пайдаға ұқсас, шығын шығын үшін позиция жабылғаннан кейін шығын пайда болады.
Іске асырылмаған кірістер мен іске асырылмаған шығындар көбінесе «қағаз» пайда немесе залал деп аталады, өйткені позиция жабылғанға дейін нақты пайда немесе залал анықталмайды. Жүзеге асырылмаған пайдасы бар позиция, сайып келгенде, нарықтың өзгеруіне байланысты және керісінше, өтелмеген шығынға ие позицияға айналуы мүмкін.
Іске асырылмаған табыстың мысалы
Инвестор 100 акцияларын сатып алсаңыз қорын бір акцияға $ 10 деңгейінде ABC Компанияның және акциялардың әділ құны кейіннен бір акцияға $ 12 дейін көтеріледі, олардың иелігінде әлі акциялар бойынша іске асырылмаған пайда бір акцияға $ 200 ($ 2 болады * 100 акциялары ). Егер инвестор акцияны сауда-саттық бағасы $ 14 болғанда сататын болса, онда олардың пайдасы 400 доллар болады (акцияға 4 доллар * 100 акция).