Резерв коэффициентін анықтау
Резерв коэффициенті дегеніміз не?
Резервтік коэффициент – бұл коммерциялық банктер несие беруден немесе инвестициялаудан гөрі, ұсталуға тиісті резервтік міндеттемелердің бөлігі. Бұл АҚШ-та Федералды резервтік жүйе болып табылатын елдің орталық банкі анықтайтын талап. Ол ақша қаражаттарының резервтік коэффициенті деп те аталады.
Банк ұстауға тиісті резервтердің минималды мөлшері резервтік талап деп аталады, ал кейде резервтік коэффициенттің синонимінде қолданылады. Сақтық коэффициенті Федералдық резервтік басқарманың D ережесімен белгіленеді, D ережесі операциялық шоттары бар барлық депозитарий мекемелері үшін бірыңғай резервтік талаптардың жиынтығын құрды және банктерден Федералды резервке үнемі есеп беріп отыруды талап етеді.
Негізгі өнімдер
- Орталық банк белгілеген резервтік коэффициент – бұл коммерциялық банктің клиенттерден жаппай ақша алу жағдайында резерв ретінде қолма-қол сақтауға міндетті депозиттерінің пайызы.
- АҚШ-та ФРЖ резервтік коэффициентті ақша-несие саясатының маңызды құралы ретінде экономиканың ақша массасын көбейту немесе азайту құралы ретінде қолданады
- ФРЖ банктерге несие беруге және экономиканы көтеруге көбірек ақша беру үшін резервтік коэффициентті төмендетеді және ақша массасын азайтып, инфляцияны бақылау қажет болған кезде резервтік коэффициентті жоғарылатады
Резерв коэффициентінің формуласы
Қарапайым мысал ретінде Федералды резервтік резервтің 11% мөлшерлемесін анықтады делік. Бұл дегеніміз, егер банкте 1 миллиард доллар депозиті болса, онда оның резервінде 110 миллион доллар болуы керек (1 миллиард x.11 = 110 миллион доллар).
0%
2020 жылғы пандемия кезінде Федералды резервтік жүйе резервтік талапты 0% -ға дейін азайтты.
Резерв коэффициенті сізге не айтады?
Федералдық резерв резервтік коэффициентті ақша-несие саясатының негізгі құралдарының бірі ретінде қолданады. ФРЖ экономикадағы ақша массасын арттыру үшін резервтік коэффициентті төмендетуді таңдай алады. Төмен резервтік коэффициент банктерге төмен пайыздық мөлшерлемемен несие беруге көбірек ақша береді, бұл қарыз алуды клиенттер үшін тартымды етеді.
Керісінше, ФРЖ банктердің несие беруі керек қаражат көлемін азайту үшін резервтік коэффициент талаптарын жоғарылатады. ФРЖ бұл механизмді экономикадағы ақша ұсынысын азайту және экономиканы бәсеңдету арқылы инфляцияны бақылау үшін қолданады.
Сондай-ақ, ФРЖ банктердің қолында ақшасы болуын қамтамасыз ету үшін резервтік коэффициенттерді белгілейді, егер олар салымшылар жаппай ақша шығарғысы келсе, дүрбелеңге түскен жағдайда. Егер банкте өз резервін жабуға қаражат болмаса, ол талапты қанағаттандыру үшін ФРЖ-ден қаражат ала алады.
Банктер резервтерді өздерінің қоймаларындағы қолма-қол ақша түрінде немесе Федералдық резервтік банктегі депозиттер ретінде сақтауы керек.2008 жылғы 1 қазанда Федералды резервтік банк резервтерге осы резервтер бойынша пайыз төлей бастады. Бұл мөлшерлеме міндетті резервтер бойынша пайыздық мөлшерлеме (IORR) деп аталады. Артық резервтер (IOER) бойынша сыйақы мөлшерлемесі де бар, ол кез-келген қаражатқа банктің Федералдық резервтегі депозиттерінен олардың резервтік талаптарынан артық төленеді.
Маңызды
АҚШ-тың коммерциялық банктері резервтерді өздерінің резервтелетін міндеттемелері (депозиттері) бойынша ұстауға міндетті, оларды банк бере алмайды. Резервтелетін міндеттемелерге таза операциялық шоттар, жеке емес мерзімді депозиттер және еуро валюта бойынша міндеттемелер жатады.
Резерв коэффициенті жөніндегі нұсқаулық
Басқарушылар кеңесі Федералдық резервтік заңмен белгіленген шекте резервтік талаптардың өзгерістеріне астам жалғыз беделге ие.2020 жылғы 26 наурыздағы жағдай бойынша резервтік талап 0% деңгейінде белгіленді. Міне, сол кезде басқарма дүниежүзілік COVID-19 пандемиясына байланысты резервтік талапты жойды. Бұл дегеніміз, банктер өздерінің резервтік банктерінде депозиттерді сақтауға міндетті емес.Керісінше, олар қаражатты өз клиенттеріне несие беруге қолдана алады.
Пандемияға дейін ФРЖ әр түрлі депозитарлық институттарға арналған резервтік талаптарды соңғы рет 2019 жылдың қаңтарында жаңартты. Таза операциялық шоттарда 124,2 млн.16,3 млн. Доллардан 124,2 млн. Долларға дейінгі банктер таза операциялық шоттардың 3% -ын сақтауға қажет.Таза операциялық шоттары 16,3 миллион долларға дейін немесе одан аз банктерден міндетті резерв талап етілмеген.АҚШ-тағы банктердің көпшілігі бірінші санатқа жатқызылды. ФРЖ жеке тұлғаларға емес мерзімді салымдар мен еуро валюта міндеттемелеріне 0% талап қойды.
Резерв коэффициенті және ақша мультипликаторы
Жылы бөлшек резервтік банкинг, резервтік қатынасы несие ақша банктер депозиттер жүзеге кредиттеу арқылы жасай аласыз қанша түсіну кілті болып табылады. Мысалы, егер банкте 500 миллион доллар депозит болса, оның резервінде 50 миллион доллар немесе 10 пайыз болуы керек. Содан кейін ол қалған 90% -ды немесе 450 миллион долларды несиеге беруі мүмкін, бұл жаңа депозиттер ретінде банк жүйесіне қайта оралуға мүмкіндік береді. Содан кейін банктер сол соманың 90% -ын немесе 455 миллион долларын резервте сақтай отырып, 405 миллион долларын қарызға бере алады. Бұл 405 миллион доллар қайтадан депозитке салынады және т.б. Сайып келгенде, 500 миллион долларлық депозиттер 5 миллиард доллар несиеге айналуы мүмкін, мұнда резервтік 10 пайыздық талап мультипликатор деп аталатын ақшаны келесідей анықтайды :