Айна қоры

Айна қоры дегеніміз не?

Сақтандыру провайдері жоғары сапалы өзара қордың жұмысын қайталау үшін айна қорын жасайды. Бұл айна қаражаттары өмірді сақтандыру полисінің инвестициялық нұсқалары ретінде келеді. Әдіс сақтанушыларға нарыққа тікелей инвестиция салуды талап етпей пай қорларына инвестициялауға мүмкіндік береді. Сондай-ақ, сақтанушы сақтандыру компаниясының айна қоры арқылы қорға қол жеткізу арқылы минималды қолайлы инвестициялардан аулақ бола алады.

Айна қорын түсіну

Айна қоры көбіне өмірді сақтандырудың айнымалы әмбебап өнімдерімен бірге жүреді. Айнымалы өмірді сақтандыру – бұл жеке инвестициялық шоты бар тұрақты өмірлік саясат. Инвестициялық шотта акциялар, облигациялар, үлестік қорлар және ақша нарығы қорлары сияқты әртүрлі инвестициялық құралдар мәзірі болуы мүмкін. Салық-кейінге қалдырылған  инвестициялық шот өнімділігі өлім игілігі бастап қосуға немесе жұмсалатын болады. Төленген сыйлықақылар әкімшілік төлемдерді және инвестициялық шотты басқаруды қамтиды. Сақтанушылар толық медициналық андеррайтерингтен өтуі керек.

Өмірді сақтандырудың осы түрінің инвестициялық бөлігіне қол жетімді қаражат көбінесе айна қаражаты болады. Сақтандыру компаниясы инвестициялар мен кірістерді, мысалы, Vanguard, JP Morgan, BlackRock және басқалары сияқты негізгі пай қорының кірістерін немесе көшірмелерін көрсетуге тырысатын ішкі қор құрады. 

Барлық инвестициялық қорларда  төлемдер мен шығыстар болады, бұл жыл сайынғы кірісті азайтады, ал айна қорларының төлемдері базалық қордан асып түседі. Сондай-ақ, бұл саясатта саясаттың инвестициялық бөлігі үшін шектеулі қаражат саны болады, әдетте үштен беске дейін.

Айна қорының шығындарының қараңғы бөлігі

Әдеттегі үлестік қор алымдарды басқаруда 1,5% -дан 2% -ке дейін алады. Айна қорын сатып алған инвестор бұл төлемдерді екі еселенген мөлшерде төлейді, сондықтан 3% мен 4% аралығында. Кейбір жағдайларда сақтандыру компаниясы арқылы айна қорын сатып алатын инвестор брокерге немесе тәуелсіз қаржылық кеңесшіге менеджмент ақысының үстіне төлеуі керек. Бұл қосымша шығындар инвестордың айна қорына қайтарымы айтарлықтай төмен екенін білдіреді. 

Сондай-ақ, айна қоры негізгі қаражаттың жұмысынан артта қалуға бейім. Бұл базалық қордың көшірмелері болғандықтан, провайдер холдингтерге үлестік қордан гөрі кейінірек кіріп шығуы керек. Сондай-ақ, негізгі қор мен айна қоры арасындағы кірістегі айырмашылық сақтанушы инвестицияларды ұстаған сайын айтарлықтай болады.

Айна қаражаты бар саясат полис ұстаушыға сапалы, үшінші тарап қорларына қол жеткізуге мүмкіндік береді деп жарнамалайды. Алайда, сақтанушы, әдетте, сол жоғары сапалы өзара қорға өздері тікелей инвестициялай алады. Сақтанушыда болуы мүмкін жалғыз шектеу – бұл жоғары сапалы өзара қордың минималды инвестициялық талабы. Сондай-ақ, тікелей инвестициялау үшін полис ұстаушыға Schwab немесе TD Ameritrade сияқты брокермен есепшот қажет болады.

Барлық сақтандыру провайдерлері айна қаражатын пайдаланбайды. Айнаны қолданбайтындар мақұлданған 50-ден 100-ге дейінгі көлік құралдарын ұсынады. Провайдерлер айна емес қорларға инвестициялауға мүмкіндік беретіндіктен, олар полис ұстаушыны долларларды ең қауіпсіз қорларға ғана салуға шектеу қояды. Сондай-ақ, тұтынушылар кейбір ережелер өлімге әкелетін пайдаға жыл сайынғы кірістерге шектеу қоюы мүмкін екенін білуі керек. 

Меншікті капитал индекстелген саясат – тағы бір таңдау

Меншікті капиталды индекстейтін өмірді сақтандыру  – бұл сонымен бірге полистің ақшалай құнын меншікті капитал индексі шотына орналастыру мүмкіндігі бар, өмірді сақтандырудың тұрақты полисінің бір түрі. Бөлек шот нақты ақшаны нарыққа салмай-ақ нарықтық индекс бойынша пайыз төлейді. Кейбір сақтандыру провайдерлері индексті қайталайтын айна қаражатын ұсына алады. Пайдалану қорларының көшірмелеріндегі сияқты, бұл индексті айналар қосымша ақы алады.