Табыс туралы есепті түсіну

21 Сәуір 2021 15:46

Spread the love

Табыс туралы есеп дегеніміз не?

Пайдалар мен шығындар туралы есеп – бұл акционерлік инвесторлар сенетін үш қаржылық есептіліктің бірі. (Басқалары – бухгалтерлік баланс және  ақша қаражаттарының қозғалысы туралы есеп.) Табыстар мен шығындар туралы есепті түсіну компанияның кірістілігі мен болашақтағы өсуін талдағысы келетін инвесторлар үшін өте маңызды.  

Негізгі өнімдер:

  • Пайдалар мен шығындар туралы есепте компанияның тоқсан сайын немесе жылдық кезеңдегі кірістері мен шығыстары жинақталады.
  • Табыстар мен шығындар туралы есеп екі сатылы, көп сатылы және бір сатылы болады.
  • Табыстар туралы көп сатылы есептілік кірістіліктің төрт өлшемін қамтиды: жалпы, операциялық, салықтан кейінгі және салықтан кейінгі.
  • Пайда мен шығындар туралы есеп ақша ағындарын емес, кірістілікті өлшейді.

Корпоративті қаржылық есептілік контекстінде кірістер мен шығыстар туралы есеп компанияның қаржылық жылдағы тоқсандық және жылдық кірістерін (сатуларын) және шығыстарын жинақтайды. Мәлімдемедегі соңғы таза көрсеткіш және басқа сандар инвесторлар мен талдаушылар үшін үлкен қызығушылық тудырады.

Табыс туралы есепті түсіну

Табыс туралы есеп әртүрлі моникерлермен бірге келеді. Көбінесе «кіріс туралы есеп», «кіріс туралы есеп», «операциялар туралы есеп» және «операциялық нәтижелер туралы есеп» қолданылады.

Көптеген мамандар P&L терминін әлі күнге дейін пайдаланады, ол пайда мен шығындар туралы есепті білдіреді, бірақ қазіргі кезде бұл термин сирек кездеседі.

«Пайдалар», «кірістер» және «кірістер» сөздерінің бәрі бірдей мағынаны білдіреді және бір-бірінің орнына қолданылады.

Қаржы есептілігінде кірістер мен шығыстар туралы есеп берудің екі негізгі форматы қолданылады – көп сатылы және бір сатылы. Бұлар төменде екі мысалда көрсетілген:

Табыстар туралы көп сатылы есеп беруде компанияның төрт маңызды кезеңінде кірістің төрт өлшемі (жұлдызшамен көрсетілген *): жалпы, операциялық, салық салғаннан кейінгі және салықтан кейінгі салық.

Бір сатылы презентацияда жалпы және негізгі қызметтің кірістері көрсетілмеген. Оларды берілген мәліметтер бойынша есептеуге болады.

Бір сатылы әдіс бойынша сатылым материалдар мен өндірісті алып тастағандағы жалпы табысқа тең. Жалпы кірістен маркетингтік, әкімшілік және ғылыми-зерттеу және тәжірибелік-конструкторлық жұмыстарға (ҒЗТКЖ) шығыстарды алып тастай отырып, біз операциялық кіріс көрсеткішін аламыз.

Инвесторлар кірістер мен шығыстар туралы есептілік кірістерді олар іске асырылған кезде – яғни тауарлар жөнелтілгенде, көрсетілген қызметтер мен шығыстарда танылатындығын ескеруі керек. Көмегімен есептеу əдісі бойынша есепке, табыс туралы есепте арқылы оқиғаларды есепке ағыны міндетті қолма-қол ақша нақты алғаннан және игеру сәйкес келмейді. Пайда мен шығындар туралы есеп ақша ағындарын емес, кірістілікті өлшейді.

Табыс туралы есеп шоттары (көп сатылы формат)

  • Таза сатулар (сату немесе түсім): бұл компанияның өз тұтынушыларына тауарлар мен қызметтерді сатуының мәні. Компанияның төменгі сызығы (оның таза табысы) инвесторлардың назарын көп аударғанымен, ең жоғарғы деңгей – кіріс немесе кіріс процесі басталатын жерде. Ұзақ мерзімді перспективада компанияның қолданыстағы өніміне пайда шегі жақсарту қиын болатын максимумға жетеді. Осылайша, компаниялар әдетте кірістерінен жылдам өсе алмайды.
  • Өткізу құны ( сатылған тауарлардың / өнімдердің (COGS) және қызметтердің өзіндік құны): Өндіруші үшін сату құны дегеніміз – бұл тауарлар өндірісінде пайдаланылған жұмыс күшіне, шикізатқа және өндірістік шығындарға кеткен шығындар. Ол бөлек көрсетілуі мүмкін болғанымен, амортизациялық шығыстар сату құнына жатады. Көтерме саудагерлер мен сатушылар үшін сату құны, негізінен, қайта сату үшін пайдаланылатын құнын немесе кірістердің құнын білдіреді.
  • Жалпы пайда (жалпы табыс немесе жалпы маржа): Компанияның жалпы пайдасы таза сату мен сату құны арасындағы айырмашылықты ғана білдірмейді. Жалпы пайда сонымен қатар компанияның барлық басқа шығындарын жабуға ресурстарды ұсынады. Компанияның жалпы маржасы неғұрлым көп және тұрақты болса, оң нәтижеге (таза кіріс) оң нәтиже беру мүмкіндігі соғұрлым көп болады.
  • Сату, жалпы және әкімшілік шығындар : көбінесе SG&A деп аталады, бұл компанияның операциялық шығындары. Қаржы сарапшылары менеджмент бұл шығындар санатына үлкен бақылау жасайды деп болжайды. SG&A шығыстарының сатылымға пайыздық қатынасы басқарушылық тиімділік белгілерін немесе оның жетіспеушілігін анықтау үшін мұқият бақыланады.
  • Операциялық табыс : компанияның жалпы пайдасынан SG&A алып тастау операциялық кірісті тудырады . Бұл көрсеткіш компанияның операциялық емес кірістер мен шығындардан бұрынғы пайыздық шығыстар, салықтар және арнайы баптар алдындағы әдеттегі операциялардан түскен табысын көрсетеді. Операциялық деңгейдегі кірістер, неғұрлым сенімді деп саналады, көбінесе қаржылық талдаушылар пайдалылықтың өлшемі ретінде таза кірісті пайдаланады.
  • Сыйақы бойынша шығыстар : Бұл бап компанияның қарыз қаражаттарының шығындарын көрсетеді. Кейде, компаниялар пайыздық шығыстар мен инвестицияланған қаражаттан алынған пайыздық кірістер туралы таза санды жазады.
  • Кірістер : кіріс салығы бойынша шығыстардан бұрын жиналған кірістердің тағы бір мұқият бақыланатын индикаторы кірістер мен шығындар туралы есепте маңызды белгі болып табылады. Компанияларда олардың табыстарына әсер ететін салықтарды болдырмау немесе азайту үшін көптеген әдістер бар. Бұл әрекеттер компанияның іскери операцияларының құрамына кірмейтіндіктен, сарапшылар корпоративті кірістіліктің дәл өлшемі ретінде алдын-ала салықтық кірісті қолдануды таңдай алады.
  • Пайдаға салынатын салық : Көрсетілгендей, табыс салығының сомасы іс жүзінде төленген жоқ. Бұл компанияның салық төлеуді күткен сомасын жабу үшін жасалған смета немесе шот.
  • Арнайы заттар немесе төтенше шығындар : әр түрлі іс-шаралар кірістерге айып тағуы мүмкін. Олар әдетте қайта құрылымдау төлемдері, ерекше немесе қайталанбайтын заттар және тоқтатылған операциялар ретінде анықталады. Бұл есептен шығару бір реттік іс-шара болуы керек. Пайданы салыстыру кезінде инвесторлар осы ерекше баптарды ескеруі керек, өйткені олар бағалауды бұрмалай алады.
  • Таза кіріс (таза пайда немесе варранттардың және  т.с.с. ықтимал конверсияға негізделген таза кірістер үшін ұсынылған (таратылған).
  • Кешенді кіріс : салыстырмалы түрде жаңа болып табылатын жиынтық кіріс тұжырымдамасы, шетел валютасындағы аударымдарды түзету, ең төменгі зейнетақы міндеттемелерін түзету, сондай-ақ қарыздар мен капиталға салынған жекелеген инвестициялар бойынша іске асырылмаған пайда / шығындар сияқты баптардың әсерін ескереді. Инвестициялық қауымдастық таза кіріс көрсеткішіне назар аударуды жалғастыруда. Түзетулердің барлығы компания басшылығының бақылауынан тыс болатын экономикалық оқиғаларға қатысты. Олардың әсері шынайы, бірақ олар ұзақ уақыт бойы теңесуге бейім.

Кіріс туралы есеп берудің үлгісі

Енді XYZ компаниясы үшін 2019 және 2020 ж.ж. аяқталатын қаржылық жылдар бойынша кірістер мен шығындар туралы есеп үлгісін қарастырайық (шығындар жақшада):

XYZ FY 2019 және 2020 компаниялары туралы кірістер туралы есеп

Жоғарыда келтірілген мысалдан біз XYZ компаниясы 2019 және 2020 жылдар аралығында сатылымның өзіндік құнын сатылымның 23% -дан 19% -ға дейін төмендетіп, сатылымды 33% -ға арттыра алды деп қорытынды жасай аламыз. Демек, 2020 жылы жалпы табыс айтарлықтай өсті, бұл компанияның табысы үшін үлкен плюс.

Сондай-ақ, жалпы операциялық шығындар қатаң бақылауда ұсталып, қарапайым 25000 долларға өсті. 2019 жылы компанияның операциялық шығындары сатылымның 15,7% -ын құраса, 2020 жылы олар тек 13% -ды құрады. Сату көлемінің өсуіне байланысты бұл өте қолайлы.

Нәтижесінде, компанияның төменгі табысы – таза кіріс – 2019 жылы 605,000 доллардан 2020 жылы 885,000 долларға дейін өсті. Табыстар мен шығыстар сияқты есеп беру компоненттеріндегі жылдағы оң тенденциялар компанияның пайда маржасын көтерді (таза кіріс / таза сату) 40% -дан 44% -ке дейін – бұл өте қолайлы.

Егер сіз өзіңіздің қолыңызбен инвестиция салатын болсаңыз, сізге математика жасау керек. Егер сіз инвестициялық зерттеу деректерін қолдансаңыз, сарапшылар сіз үшін сандарды қысқартады.

Өтініштің кірістері мен шығыстарының компоненттерін түсіну арқылы инвестор компанияны табысты ететін нәрсені бағалай алады. XYZ компаниясы жағдайында ол қарастырылған кезеңдегі сатылымдардың едәуір ұлғаюын бастан кешірді және сонымен қатар өз қызметінің шығыс бөлігін бақылай алды. Бұл тиімді басқарудың көрсеткіші. Инвестициялау үшін қосымша тергеуге тұрарлық.