Салық салынатын артықшылықты бағалы қағаздар

Салық салынатын артықшылықты бағалы қағаздар дегеніміз не?

Салық салынатын артықшылықты бағалы қағаздарға дивидендтік төлемдер салық салудан босатылмаған артықшылықты акциялар жатады.

Салық салынатын артықшылықты бағалы қағаздар туралы түсінік

Қарапайым сөзбен айтқанда, салық салынатын артықшылықты бағалы қағаздар әдеттегі артықшылықты бағалы қағаздар жасайтын корпорациялар үшін алынған дивидендтерден алып тастауға сәйкес келмейді. Салық салынатын артықшылықты бағалы қағаздар – облигациялар сияқты сауда-саттықтағы, номиналы 25 доллар және 1000 доллар номиналымен айналысатын бағалы қағаздар. 25 долларлық номиналды бағалы қағаздарды әдетте жеке инвесторлар сатып алады және сатады, ал институционалды инвесторлар ең алдымен 1000 номиналды бағалы қағаздармен айналысады. Салық салынатын артықшылықты бағалы қағаздар, әдетте, кіші деңгейі міндеттемелері болып табылады, және купондар оларға байланған тіркелген немесе айнымалы болуы мүмкін, және белгісіз немесе нақты үшін өтеу мерзімі.

IRS өңдейді дивидендтер тұрақты табыс ретінде инвесторға төленетін. Жеке тұлғаларға қарағанда корпорациялар өздерінің салық салынатын артықшылықты бағалы қағаздары үшін анағұрлым қолайлы салық режимін алады. Осыған байланысты, салық салынатын артықшылықты бағалы қағаздар, әдетте, салықтан босатылған артықшылықты бағалы қағаздарға қарағанда жоғары кірістер ұсынады. Салық салынатын артықшылықты бағалы қағаздардың танымалдығы 1990 жылдардың ортасында басталды, бұл бірнеше құралдар мен тек осы құралдарға ақша салатын биржалық айналым қорларының құрылуына әкелді.

IRS барлық артықшылықты бағалы қағаздарға бірдей салық салмайды. Көптеген артықшылықты дивидендтер квалификацияланған және оларға қалыпты табыстан төмен ставка бойынша салық салынады. Артықшылықты акциялар, артықшылықты бағалы қағаздың бір түрі, акционерлерге жай акциялар дивидендтері шығарылғанға дейін дивидендтер төлейді. Кейбіреулері артықшылықты акцияларды облигация сияқты әрекет ететін акциялар деп атайды және тәуекелді болдырмайтын үлестік салымшылар үшін оңтайлы балама болып табылады. Әдетте, артықшылықты акциялар жай акцияларға қарағанда құбылмалы болып табылады және инвесторларға дивидендтердің тұрақты ағымын ұсынады. Сондай-ақ, артықшылықты акциялар әдетте акциялардың эмитенті кез-келген уақытта сатып ала отырып, инвесторларға қарапайым акцияларға қарағанда көбірек опциондар ұсына отырып, оны сатып ала алатын жағдайда шақырылады. Егер бұл инвесторлар алған дивидендтерден алынған федералдық салық шегерімін қолдана алмаса, онда бұл бағалы қағаздар салық салынатын артықшылықты бағалы қағаздар болып табылады.

Салық салынатын артықшылықты бағалы қағаздар нені жоғалтып алады?

Салық салынатын артықшылықты бағалы қағаздардың атауы олардың алынған дивидендтер бойынша шегерімге сәйкес келмеуінен туындайды, байланысты ұйымдардан дивидендтер алатын кейбір корпорацияларға қолданылатын федералдық салық шегерімдері. Бұл шегерімнің мақсаты үш еселенген салық салудың ықтимал салдарын жеңілдету болып табылады. Үш еселенген салық салу сол табысқа дивиденд төлейтін компанияның қолына, содан кейін дивиденд алатын компанияның қолына салық салғанда және тағы да соңғы акционер дивиденд алған кезде пайда болады.