Жұмсақ тауар нарықтарында сауда жасау
Жұмсақ тауарлар нарықтары, сондай-ақ көне сатылатын кейбір осындай какао, кофе, мақта, апельсин шырыны, қант сияқты бұзылатын, тұрады тауарлардың әлі Бүгінгі күні айналасында. Сіз олардың тамырларын мыңдаған жылдар бойына саудада іздей аласыз. Бұл нарықтағы сауда-саттық айтарлықтай тәуекелдерді қамтитынын және бәріне бірдей сәйкес келмейтінін ескеру маңызды, тек тәуекел капиталын пайдалану керек. Бұл мақалада біз сізге осы «тәтті» нарықты қалай дұрыс пайдалану керектігін көрсетеміз, өйткені кез-келген инвестор бастапқыда салғаннан гөрі көп шығынға ұшырауы мүмкін.
Негізгі өнімдер
- Жұмсақ тауарлар өндірілген немесе өндірілгеннен гөрі өсірілетін ауыл шаруашылығы өнімдерінің фьючерстік келісімшарттарын білдіреді.
- Жұмсақ тауарлар әлемдегі ең көне сатылатын өнімдер қатарына кіреді және листингтік биржаларда сауданы жалғастыруда.
- Мұнда біз какао, мұздатылған апельсин шырыны, қант, мақта және кофеге сатылатын фьючерстерді қарастырамыз.
Жұмсақ фьючерстік келісімшарттар дегеніміз не?
Жұмсақ фьючерстік келісімшарт – бұл келешекте келісілген бағамен какао, кофе, мақта, мұздатылған концентрацияланған апельсин шырыны мен қантты жеткізуге арналған заңды келісім.Келісім-шарттар арқылы аталған және стандартталған InterContinental Exchange бұрын ретінде белгілі (ICE) Futures АҚШ, сауда Нью-Йорк кеңесінің (NYBOT), саны, сапасы, уақыт және орнына, сондай-ақ тауар Futures Сауда комиссиясы реттеледі жеткізу.Тек баға өзгермелі.2018-04-21 Аттестатта сөйлеу керек
Фьючерстік келісімшарттардың көпшілігі жеткізілімге дейін есепке алынады, яғни келісімшарттардың көпшілігі бағалардың өзгеруінен пайда табуға тырысатын алыпсатарлар болып табылады.
Фьючерстік келісімшарттардың артықшылығы
Айырмашылығы пайлар, фьючерстік келісімшарттар болады недоплатил а downtick нарығы қатысушыларына үлкен икемділік береді. Бұл икемділік хеджерлерге физикалық жағдайын қорғауға және алыпсатарларға нарықтық күтулерге негізделген позицияны алуға мүмкіндік береді.
Жұмсақ тауар нарықтары биржада саудаланатын болғандықтан, клирингтік қызметтер дефолт қаупін қамтамасыз етпейді. Бұл дегеніміз, нарық қатысушысы өз міндеттемелерін орындамаған жағдайда биржа әрбір сатушы үшін сатып алушы ретінде әрекет етеді.
Шарттың сипаттамалары
Дүниежүзінде сауда жасайтын басқа қант және кофе келісімшарттары болғанымен, бұл бөлімде тек ICE Futures US сауда-саттығымен айналысады.
Какао
5000 жылдан астам уақыт бұрын Оңтүстік Американың тумалары ашқан какао бастапқыда өте бай адамдар үшін сән-салтанат болған. Бүгінде әлемдегі какао көпшілігі аз елдерде өсіріледі: Кот-д’Ивуар, Гана, Индонезия, Бразилия, Эквадор және Нигерия. Қазір оны ыстық какаодан шоколадқа дейінгі күнделікті тағамдарда қолданады.
Какао бір тонна үшін доллармен сатылады, ал бір келісімшарт 10 метрлік тоннаға арналған. Мысалы, какао 1500 доллар / М тоннаға саудаланып жатқанда, келісімшарттың жалпы құны 15000 АҚШ долларын құрайды. Егер трейдер ұзақ уақыт $ 15,000 / M тонна болса, және нарықтар $ 1,555 / фунтқа ауысса, бұл $ 550 (1500 – 1,555 $ = 55 $, ал 55 x 10M тонна. = 550 $) қадам.
Бағаның минималды қозғалысы немесе кене мөлшері – доллар немесе келісімшарт үшін $ 10.Нарық көбінесе доллардан үлкен көлемде саудаласа да, бір доллар оның қозғалуы мүмкін ең аз сома болып табылады.
Қантты жеткізуге арналған келісімшарттар айы – наурыз, мамыр, шілде, қыркүйек және желтоқсан.Жеткізу пункттеріне Нью-Йорк ауданының портында, Делавэр өзенінің порт ауданында, Хэмптон-Роудс портында, Албани портында немесе Балтимор портында лицензияланған қоймалар кіреді.
Кофе
Кофе бастапқыда Эфиопияда біздің заманымыздың 850 жылдарында табылған. Африкадан кофе Таяу Шығысқа және кофеханаларға жол тапты.Дәл осы кофеханалар кофенің көптеген саяхатшыларға әсерін тигізіп, олардың қолданылуын араб шекарасынан тыс жерлерге таратқан.
Кофе фунтына центпен сатылады.Кофенің бір келісімі 37 500 фунт кофені басқарады. Кофенің бағасы 1 фунт / фунттан саудаланған кезде, келісімшарттың ақшалай құны 37,500 долларды құрайды (1,00 x 37,500 = 37,500 доллар).
Кененің мөлшері бір фунт үшін 5 центті құрайды, бұл бір кене үшін 18,75 долларға тең. Мысалы, егер трейдер ұзақ уақыт бойы $ 1.1000-ға жетіп, нарықтар $ 1.1550-ге көшсе, оның пайдасы $ 2062.50 ($ 1.1550 – $ 1.1000 = $ 0.0550, ал $ 0.0550 x 37.500 = $ 2.062.50) болады.
Бұл доллармен есептегенде ең үлкен келісімшарттардың бірі болғандықтан, бағалардың өзгеруіне үлкен әсер етпейді. Кофе барлық жұмсақтықтардың күнделікті диапазондарының біріне ие, бұл оны өте құбылмалы тауарға айналдырады.
Кофе наурыз, мамыр, шілде, қыркүйек және желтоқсан айларында жеткізіледі.Жеткізу нүктелері бүкіл әлем бойынша Нью-Орлеан, Нью-Йорк, Хьюстон, Майами, Гамбург, Антверпен және Барселона сияқты порттарда орналасқан.
Мақта
Мақта әмбебап тартымдылығымен ерекшеленетіндіктен, оны әртүрлі өнімдерде қолдануға болатындықтан, ол әсерлі тауарлардың бірі болды.5000 жылдан астам уақыт бұрын табылған мақта көптеген елдердің өрлеуі мен құлдырауында маңызды рөл атқарды. Бұл Америкадағы алғашқы ақшалай дақылдардың бірі болды.
Мақта 50 000 фунт келісімшарт бойынша сатылады. Сондай-ақ, ол бір фунт үшін центпен сатылады, сондықтан егер нарықта бір фунт үшін 53 центтен саудаланатын болса, келісімшарттың құны $ 26,500 (0,53 x 50,000 фунт = 26,500 доллар) болады.
Кененің минималды мөлшері келісімшарт үшін $ 0.0001 немесе $ 5 құрайды. Сондықтан мақтаның кез-келген 2 центтік қозғалысы 1000 доллар пайдаға немесе залалға тең болады. Мақта бағасы бір фунт үшін 95 центтен асқанда, кенелердің минималды қозғалысы күнделікті диапазондарға сәйкес келу үшін 0.0005 долларға дейін кеңейеді.
Наурызда, мамырда, шілдеде, қазанда және желтоқсанда мақта үшін келісімшарттық айлар болып табылады.Жеткізу нүктелері Галвестон, Хьюстон, Нью-Орлеан, Мемфис және Гринвилл / Спартанбург қалаларында орналасқан, бұл таңқаларлық емес, өйткені олардың көп бөлігі сол жерде өседі.
Мұздатылған концентрацияланған апельсин шырыны (FCOJ)
Апельсин шырыны тауар нарықтарында салыстырмалы түрде жаңадан пайда болды.Ғасырлар бойы OJ жаңа піскен жеміс шырыны ретінде пайдаланылды, өйткені оның сақтау мерзімі салыстырмалы түрде қысқа болды және жеткізілім бұзылғандықтан баға күйзелісіне ұшырады.Мұздату OJ 1940 жылдары ойлап табылды және тез салалық стандартқа айналды.
FCOJ келісімшарты 15000 фунт стерлингке тең. Егер ағымдағы нарықтық баға бір фунт үшін 90 цент болса, келісімшарттың құны $ 13,500 құрайды ($ 0,90 x 15,000 фунт = $ 13500).
Минималды кене – 0,005 доллар немесе келісімшарт бойынша бір кене үшін 7,50 доллар. Мысалы, сіз нарық 95 цент болғанда FCOJ келісімшартын сатып алып, содан кейін оны 1 долларға саттыңыз делік. Бұл транзакцияда сіз FCOJ-да 5 центтік жүріспен 750 доллар табасыз.
Бразилия мен Флоридадан келген апельсиндер тек Флорида, Нью-Джерси және Делаверде айырбастау лицензиясы бар қоймаларда жеткізіледі. FCOJ ең белсенді түрде қаңтар, наурыз, мамыр, шілде, қыркүйек және желтоқсан айларында сатылады.
Қант
Адамдар қантты 2000 жылдан астам уақыт бұрын жақсы қолданған деген пікір кең таралған. Бастапқыда өте байларға ғана арналған қант түскі аста жиі кездесетін тағамдардың біріне айналды. Жаппай тартымдылығына байланысты қант әдетте жалпы көлемі бойынша әлемдегі ең көп сатылатын тауарлардың бірі болып табылады.
Қант келісімшарттармен, кейде «No11 қант » деп аталады,112 000 фунт қантты білдіреді және бір фунт центпен көрсетіледі. Егер фьючерстің бағасы $ 0,1045 болса, келісімшарттың құны $ 11,704 құрайды ($ 0,1045 / фунт x 112,000 фунт = $ 11,704). Егер нарық 0,1000 доллардан 0,1240 долларға ауысса, бұл доллардың 2,688 қадамына тең.
Қант бағасының минималды қозғалысы келісімшартқа $ 0,0001 немесе $ 11,20 құрайды.
Қант тек наурыз, мамыр, шілде және қазан айларында жеткізіледі.Қант өндірілетін әр ұлтта жеткізу пункттері бар.Бұл Аргентина, Австралия, Барбадос, Белиз, Бразилия, Колумбия, Коста-Рика, Доминикан Республикасы, Сальвадор, Эквадор, Фиджи аралдары, Француз Антильдері, Гватемала, Гондурас, Үндістан, Ямайка, Малави, Маврикий, Мексика, Мозамбик, Никарагуа., Перу, Филиппин Республикасы, Оңтүстік Африка, Свазиленд, Тайвань, Тайланд, Тринидад, Америка Құрама Штаттары және Зимбабве.
Төменгі сызық
Жұмсақ тауар нарықтарында көптеген мүмкіндіктер бар. Инвестиция салуды көздейтін кез-келген тұлға тәуекелді мұқият ойластырып, инвестиция салмас бұрын келісімшарт ерекшеліктерін білуі керек.