Тасбақа саудасы: нарықтық аңыз

1983 жылы аты аңызға айналған  тауар саудагерлері  Ричард Деннис пен Уильям Экхардт тасбақа экспериментін кез-келген адамға сауданы үйретуге болатындығын дәлелдеу үшін өткізді. Өз ақшасын және жаңа бастағандарды пайдаланып, эксперимент қалай өтті?

Тасбақа тәжірибесі

1980 жылдардың басында Деннис сауда әлемінде үлкен жетістік ретінде кеңінен танылды. Ол 5000 доллардан аз үлесті 100 миллионнан астам долларға айналдырды. Ол және оның серіктесі Экхардт өздерінің жетістіктері туралы жиі пікірталас өткізді. Деннис кез-келген адамды фьючерстік нарықта саудаласуға үйретуге болады деп сенді, ал Экхардт Деннисте саудадан пайда табуға мүмкіндік беретін ерекше сыйлық бар деп есептеді.

Тәжірибені Деннис осы пікірсайысты түпкілікті шешу үшін жасады. Деннис өзінің ережелерін үйрететін бір топ адамды тауып, содан кейін оларға нақты ақшамен сауда жасауды ұсынар еді. Деннис өзінің идеяларына соншалықты қатты сенгендіктен, ол саудагерлерге сауда жасауға өз ақшаларын беретін еді. Тренинг екі аптаға созылатын еді және оны бірнеше рет қайталауға болатын еді. Ол Сингапурда болған тасбақа фермаларын еске түсіріп, трейдерлерді фермада өсірілген тасбақалар сияқты тез және тиімді түрде өсіре аламын деген шешім қабылдағаннан кейін ол студенттерін « тасбақалар » деп атады.

Тасбақаларды табу

Ставканы шешу үшін Деннис The Wall Street Journal газетіне жарнама орналастырды және мыңдаған адамдар тауар саудасы әлемінде кеңінен танымал шеберлердің аяғында сауда жасауды үйренуге өтініш білдірді. Алғашқы «Тасбақа» бағдарламасы арқылы тек 14 трейдер қатыса алады. Деннис нақты критерийлерді қолданғанын ешкім білмейді, бірақ бұл процесте шын немесе жалған сұрақтар тізбегі болды; олардың бірнешеуін сіз төменде таба аласыз:

1. Бір үлкен кейін ойыстарын ұзақ ала аласыз кезде сауда-саттыққа үлкен ақша жасалған тренд.
2. Сауда-саттықтағы базарлардағы әрбір бағаны қарау пайдалы емес.
3. Нарық туралы басқалардың пікірлерін ұстанған жөн.
4. Егер біреуде тәуекелге баратын 10000 доллар болса, онда әрбір сауда-саттықта 2500 долларға қауіп төнуі керек.
5. Бастамада шығын болған жағдайда қайда жою керектігін нақты білу керек.

Жазба үшін, Тасбақа әдісі бойынша 1 және 3 жалған; 2, 4 және 5 ақиқат.

Ережелер

Тасбақалар трендке сүйенетін стратегияны қалай жүзеге асыруға болатынын өте нақты үйретті. Идея сіз аяғын жүзеге бұзып фьючерстерінің сатып алу керек, сондықтан «тренд, сіздің досы» болып табылады ауқымын сауда және қысқа Кемшілігі сатуға бөртпені. Іс жүзінде бұл, мысалы, кіру сигналы ретінде төрт аптаның жаңа шыңдарын сатып алуды білдіреді. 1-суретте тасбақа саудасының әдеттегі стратегиясы көрсетілген.

1-сурет: 40 күндік үзілісті қолданып күмісті сатып алу 1979 жылдың қарашасында жоғары табысты саудаға әкелді

Дереккөз: Genesis Trade Navigator

Бұл сауда жаңа 40 күндік деңгейге көтерілді. Шығу сигналы 20 күндік деңгейден төмен болды. Деннис қолданған нақты параметрлер ұзақ жылдар бойы құпия болып келді, және қазір әртүрлі авторлық құқықтармен қорғалған. «Толық TurtleTrader: аңыз, сабақ, нәтиже» (2007) еңбегінде автор Майкл Ковель нақты ережелер туралы бірнеше түсінік береді:

• Сауда-саттық туралы шешім қабылдау үшін теледидардан немесе газет комментаторларынан алынған ақпаратқа сүйенбей, бағаларға назар салыңыз.
• Сату-сату сигналдарының параметрлерін орнатуда икемділікке ие болыңыз. Сіздің жеке көзқарасыңыз бойынша не жақсы болатынын білу үшін әр түрлі нарықтарға арналған әр түрлі параметрлерді тексеріп көріңіз.
• Шығуды жоспарлағанда жоспарла. Пайданы қашан алатындығыңызды және шығындарды қашан қысқартатынын біліңіз.
• Пайдаланыңыз орташа шынайы ауқымын есептеу құбылмалылығы және сіздің позиция мөлшерін өзгерту үшін осы пайдаланыңыз. Аз құбылмалы нарықтарда үлкен позицияларға ие болыңыз және құбылмалы нарықтарға әсеріңізді азайтыңыз.
• Ешқашан бір сауда-саттық кезінде сіздің шотыңыздың 2% -дан астамын тәуекел етпеңіз.
• Егер сіз үлкен қайтарым жасау керек болса, сіз үлкен жайлы алу қажет әскерлерінің қорытындылар.