Ірі қорларға инвестициялаудың жалпы артықшылықтары қандай?
Инвесторлардың көпшілігі портфолио ішіндегі активтерді бөлу арқылы әртараптандырудың маңыздылығын түсінеді, бұл тәуекелді теңгерімдеуге және меншікті капитал, қарыз және қолма-қол ақша қаражаттары арасындағы өзара есеп айырысуды көтермелеуге арналған. Портфолио құрамындағы меншікті капиталдағы немесе акциялардың позицияларына сәйкес, инвесторлардың әрқайсысы әртүрлі сипаттамалары, артықшылықтары мен кемшіліктері бар инвестициялық мүмкіндіктердің кең массивіне ие.
Нарықтық капитализациясы 10 миллиард және одан астам долларды құрайтын компанияның акциясы ретінде анықталған ірі акцияларға арналған инвестиция жалпы активтерді бөлудің бір бөлігі ретінде өсу кезінде де, құнды инвесторлар арасында да кең таралған. Ірі немесе үлкен акциялардың акцияларының инвесторлар үшін бірегей артықшылығы бар, оның ішінде тұрақтылық мөлшері, акционерлерге дивидендтің тұрақты төленуі және бағалаудың айқындығы бар.
Негізгі өнімдер
- Ірі қорлар нарықта 10 миллиард доллардан асады, бұл оларды тұрақты және жетілдірілген инвестицияларға айналдырады.
- Нәтижесінде ірі қорлар әдетте төмен құбылмалылыққа ие, талдаушылардың ауқымын кеңейтуге және дивидендтердің тұрақты ағынына ие болуы мүмкін.
- Сонымен қатар, олардың өсу әлеуеті аз болуы мүмкін және бұқа әткеншегінде кең нарықта қалып қоюы мүмкін.
Үлкен қақпақты тұрақтылық
Инвестициялық портфельге ірі қорларды қосудың ең үлкен артықшылығы – олар қамтамасыз ете алатын тұрақтылық. Ірі компаниялар өте үлкен және тұтынушылар арасында жақсы танымал болғандықтан, оларды төлем қабілетсіздігін тудыратын немесе оларды кіріс әкелетін операцияларды толығымен тоқтатуға мәжбүр ететін іскерлік немесе экономикалық жағдайлар кездестіру мүмкіндігі аз. Шағын немесе орта деңгейлі деп саналатын компаниялардың тұрақтылық деңгейі бірдей емес, сондықтан үлкен инвестицияға қарағанда үлкен тәуекел дәрежесіне ие.
Дивидендтік төлемдер
Ірі компанияларға инвестиция салудың тағы бір артықшылығы – тұрақты дивидендтер төлеу мүмкіндігі. Ірі компанияларға арналған акциялардың бағалары, әдетте, уақыт өте келе жоғары қарқынмен есептелмейді, өйткені олар нарықта жақсы қалыптасқан. Бұл акциялардың тұралап тұрған бағасын және инвесторлар үшін капиталды жоғарылатуды тудыруы мүмкін. Алайда, акциялардың бағасы бойынша қарқынды өсудің жоқтығына қарамастан, ірі компаниялар акционерлерге өтемақы төлеу үшін дивидендтер төлейді. Бұл дивидендтер уақыт өте келе тиімділікті есептеуге қосылған кезде үлкен көлемді инвесторлар үшін әсерлі кешенді кірістер әкелуі мүмкін. Тұрақты дивидендтер төлейтін ірі көлемді акциялар кіріс инвесторлары немесе салыстырмалы түрде консервативті инвестициялау арқылы табыс іздейтіндер арасында кең таралған.
Зерттеу және бағалау
Ірі компаниялар көбінесе ұзақ мерзімді кәсіпкерлік қызметке ие болғандықтан, инвесторлар мен несие берушілер компанияның қызметі мен кірістілік деңгейі туралы зерттеулерді оңай ала алады. Көпшілікке сатылатын ірі компаниялар акционерлерге және әлеуетті инвесторларға нақты және мерзімді қаржылық есептілікті ұсынуға міндетті, бұл компанияның инвестиция құнын анықтауды жеңілдетуге мүмкіндік береді. Зерттеулерден басқа нақты бағалауды анықтау үшін компания тарихы мен қаржылық есептілігін ағымдағы іскерлік белсенділікпен ұштастыра пайдалануға болады. Бұл аспектілер үлкен капиталды компанияға инвестициялаудың қаупі мен ықтимал сыйақысын түсінуде маңызды рөл атқарады.
Инвесторлар ірі компанияларды табу және бағалау үшін Расселл 1000 индексін қолдана алады, өйткені бұл индекс АҚШ аумағында жұмыс істейтін нарықтық капиталдандыру бойынша шамамен 1000 ірі компанияны құрайды. Ірі көлемді инвестицияларды акциялардың жеке акциялары ретінде сатып алуға болады; биржалық сауда-саттық қоры немесе ETF арқылы үлкен қақпақты бағалайды; немесе ірі инвестицияларға бағытталған жүздеген инвестициялық пай қорларының бірі арқылы.
Сарапшылар не дейді:
Adight Insight
Роберт Шманский, CFP® Clear Financial Advisors, LLC, Livonia, MI
Ірі акциялар өздерінің нарықтарында ұзақ мерзімді тарихы бар компаниялар болып табылады. Кейбіреулер мұны инвестициялауды «қауіпсіз» етеді деп санайды.
Ірі компания акциялары көбінесе дивидендтер төлейді, бұл сіздің инвестицияларыңыздың кейбір кірістерін алуға мүмкіндік береді, бұл кейбір инвесторлар пайда деп санайды. Пайдасын сақтап, оны өздеріне қайта салудан гөрі, олар қолма-қол ақшаны пайдаланудан көп пайда көрмеуі мүмкін, сондықтан оны иелеріне таратады.
Шағын компаниялардың да артықшылықтары бар. Олар дәстүрлі портфолиоға әртараптандыру артықшылықтарын қосуы мүмкін, олар нарықтық капиталдандырумен өлшенеді (олар нарықтағы өз үлестерін жақсы көрсету үшін ірі акцияларға көп ақша салады).
Шағын компанияларда өсуге кең мүмкіндік бар; шағын компания салатын инвестиция олардың кірісін екі есеге арттыруы мүмкін. Сонымен, ірі компанияның дәл сол инвестициялары айтарлықтай өзгеріс енгізбеуі мүмкін.
Жалпы, сіз өзіңіздің уақыт көкжиегіңізді және тәуекелге төзімділікті білдіретін акциялардың жиынтығына, соның ішінде бүкіл әлемдегі шағын және ірі компаниялардың акцияларына қаражат салғаныңыз жөн.