Кең индекс

Индекс дегеніміз не?

Кең индекс акциялар тобының немесе бүкіл нарықтың қозғалысын бейнелеуге арналған.

Ең аз акцияларға ие кең индекс – бұл Dow Jones Industrial Average (DJIA), индексте тек 30 акциялар бар.  Ең үлкені – Wilshire 5000 жалпы нарықтық индексі. S&P 500 индексі, Расселл 3000 индексі, AMEX негізгі нарық индексі және NASDAQ құрама индексі кең негізделген индекстердің басқа мысалдары болып табылады.

Негізгі өнімдер

  • Кең индекс – бұл акциялар тобының жұмысын бақылау үшін қолданылатын эталон.
  • Индексті құрайтын бағалы қағаздарға иелік ету портфолиоға әртараптандыруды қосуы мүмкін.
  • Көптеген нарық индекстері нарықтық-өлшенген болып табылады, яғни ірі компаниялар индекстің бағаның өзгеруіне кішігірім компаниялармен салыстырғанда үлкен әсер етеді.
  • Кең негіздегі индекстердің мысалдары S&P 500 және NASDAQ Composite-ден Wilshire 5000 және Russell 3000-ға дейін.

Кең негіздегі индекстерді түсіну

Индекс – бұл қорлар себетіндегі өнімді бақылау үшін қолданылатын құрал. Индексті есептеу әдістемесі әр түрлі болуы мүмкін, бірақ әрқайсысының түпкі мақсаты – белгілі бір уақыт кезеңінде топтың орташа бағалық қозғалысын қарау үшін эталонға ие болу. индекстік қорларға инвестициялай алады, олар индекстегі акциялардан тұрады.

Индекс қорлары сияқты кең негіздегі индекстерге негізделген бағалы қағаздар инвесторларға салыстырмалы түрде аз мөлшерде капитал жасай отырып, негізгі индекстегі акциялар қоржынын тиімді иеленуге мүмкіндік береді. Мысалы, S&P 500 индексімен бірдей бес жүз атауға ие S&P 500 индексінің құрамдас бөліктеріне меншік құқығын білдіреді, бірақ әр акцияның құны барлық бес жүз акцияны бірден сатып алуға кететін шығындардың бір бөлігін құрайды.

Кең негіздегі индекстердің мысалдары

Dow Jones Industrial Average қамтитын ақпараттық шолушылар үнемі аталған, қор нарығы, кең-негізделген индекстер арасында қорларын аз сандар біріне ие.Бұл сондай-ақ Dow Jones Transportation Average (DJTA) көрсеткішінен кейінгі екінші ескі АҚШ нарығының индексі .(Бастапқыда Dow Jones Railroad орташа ретінде белгілі) тасымалдау орташа бірінші 1884 жылы жарияланды, ал, өндірістік орта 1896 жылға дейін есептелген жоқ,

Атаудың «Өнеркәсіптік» бөлігі негізінен тарихи болып табылады, өйткені көптеген заманауи компоненттер 1800 жылдардың аяғындағы ауыр индустриямен аз байланыста.Бастапқыда оныWall Street Journal  редакторы және Dow Jones & Company компаниясының негізін қалаушы Чарльз Доу ойлап тапты .  Қазір бұл S&P Dow Jones индекстеріне тиесілі, ол S&P Global-ға тиесілі.

Өнеркәсіптік орта Dow орташа мәндерінің ішіндегі ең танымал болып табылады, олар Доу мен оның іскери серіктестерінің бірі, статист Эдвард Джонстың атымен аталады. АҚШ экономикасының  күшін көрсетуге арналған болса да, индекстің жұмысына әлемдік корпоративті және экономикалық есептер, сондай-ақ ішкі және сыртқы саяси оқиғалар үлкен әсер етеді.Соғыс, терроризм және табиғи апаттардың барлығы Дауға әсер етуі мүмкін.

Wilshire Associates инвестициялық басқарушы компаниясы Wilshire 5000 жалпы нарықтық индексін  1974 жылы бастады, оны сол кезде енгізілген шығарылымдардың шамамен саны үшін атады. Dow Jones & Company оны есептеу мен күтіп ұстау жауапкершілігін өз мойнына алғаннан кейін, 2004 жылдың сәуірінде «Dow Jones Wilshire 5000» болып өзгертілді.2009 жылдың 31 наурызында Wilshire Associates компаниясы Dow Jones-пен келісімді тоқтатқан кезде индекс Wilshire 5000 атауына қайта оралды.

Түпнұсқа Wilshire 5000 жалпы нарықтық индексінде шамамен 5000 акциялар болса, тізім бүгінде шамамен 3500 акцияны қосу үшін қысқарды.  S&P 500 сияқты, индекс нарықтық мәні бар әдіснаманықолдана отырып есептеледі, демек, ірі компаниялар индекстің нәтижелеріне кішілерімен салыстырғанда көбірек әсер етеді.  Dow Jones Industrial Average, керісінше, бағамен өлшенеді және жоғары бағалы акциялар индексте төмен бағалы акциялармен салыстырғанда көбірек өзгереді.