Костконың басты бәсекелестері кім?

Costco Wholesale Corp (NASDAQ: қорғаныс қорлары ретінде де жіктеледі.

Костко

Костко еншілес компанияларымен бірлесіп, тұтыну тауарларының сан алуан түрлері көтерме сатылатын мүшелік қоймаларды басқарады. Екі бренд атауы және жеке-жапсырма өнімдер сияқты Snack Foods сияқты тауарлар санаттарына, кең алапта арқылы сатылады; құрғақ / оралған тағамдар; темекі; алкогольді және алкогольсіз сусындар; тазарту құралдары: электроника; денсаулық және косметикалық құралдар; кеңсе тауарлары; гастрономдар мен өнімдер; және киім.

Костко сонымен қатар дәріханаларды, фотоқондырғыларды, фуд-корттарды, жанармай құю бекеттерін және бірнеше қосымша қызметтерді басқарады.2019 жылдың қараша айынан бастап Костко 785 қойманы басқарады, олардың шамамен 546-сы АҚШ пен Пуэрто-Рикода орналасқан.Компанияның Канадада, Мексикада, Ұлыбританияда, Жапонияда, Кореяда, Тайваньда, Австралияда және Испанияда қоймалары бар.Бұрын Costco Companies, Inc. деп аталған, Costco 1976 жылы құрылған және штаб-пәтері Исакуа, Вашингтон қаласында орналасқан.

Costco қаржылық деректері

Костконың нарықтық капитализациясы 131,8 миллиард долларды құрайды.  Оның 2019 жылғы 1 қыркүйекте аяқталған 52 апталық қаржы жылындағы таза кірісі шамамен 3,7 миллиард долларды құрады.  2019 жылғы 26 қарашадағы жағдай бойынша өсімге дейінгі баға / кірістер немесе компания үшін PEG 4,26 құрады, бұл салалық орташа көрсеткіштен 2,39.  Костко акцияларымен ұсынылған дивидендтердің кірістілігі 0,86% құрайды,  салалық орта есеппен 0,83% сәйкес келеді. Меншікті капиталдың рентабельділігі компания үшін, немесе ROE, шамамен Сала бойынша орташа бірдей болып 24,9% болып табылады.

Тауарлы-материалдық қорлардың айналымдылығы бөлшек сауда дүкендері үшін маңызды көрсеткіш болып табылады, өйткені ол компания өзінің тапсырыс беруі мен тауарлық-материалдық құндылықтарын қаншалықты тиімді басқаратындығын жақсы көрсете алады.Тауарлы-материалдық қорлардың айналымдылық коэффициенті сонымен қатар дүкеннің тауарлық-материалдық құндылықтарының сапасын және ескірген немесе ескірген тауарлық-материалдық құндылықтардың көлемін өлшей алады.Тауар-материалдық құндылықтардың әр айналымы алынған жалпы табыстың тағы бір бөлігін белгілейтіні тағы бар.Костко тауарлы-материалдық құндылықтарының айналымдылық коэффициенті шамамен 12 құрайды, яғни ол шамамен ай сайын барлық түгендеуді айналдырады.  Бұл тауарлық-материалдық құндылықтардың жоғары сапасы мен тапсырыстарды салыстырмалы түрде тиімді басқаруды көрсетеді.

Негізгі өнімдер

  • Бәсекеге қабілетті ірі дисконтты дүкен сегментінде Costco-ның басты бәсекелестері Walmart және Target болып табылады.
  • Бөлшек дүкендер үшін маңызды көрсеткіш – тауарлы-материалдық құндылықтардың айналымдылығы, өйткені бұл дүкен тауарлы-материалдық құндылықтарының сапасын және оның ескіргенін немесе ескіргендігін көрсетеді.
  • Костко тауарлы-материалдық құндылықтар айналымы бойынша үшеудің ішіндегі ең жақсысын бағалайды, содан кейін Walmart, содан кейін Target.
  • Нысананың дивидендтік кірістілігі 2,1% Walmart-тан да, Costco-дан да асып түсіп, саладағы орташа көрсеткіштен асып түсті.
  • 2019 қаржы жылы үшін Уолмарттың таза табысы 7,2 миллиард доллар Костконың таза табысы 3,7 миллиард долларды екі есеге арттырды.

Costco бәсекелесін қарастыру: Walmart Inc.

Walmart Inc. – бұл Costco-ның басты бәсекелестерінің бірі, бүкіл әлем бойынша бөлшек сауда дүкендерін үш негізгі сегменттер арқылы жүзеге асырады : Walmart US, Walmart International және Sam’s Club. Sam’s Club көбінесе Costco-ның сату форматына ұқсайды; дегенмен, Costco әлі күнге дейін Walmart-пен де, оның еншілес компаниясымен де тікелей бәсекелес болып саналады.

Walmart дүкендері әртүрлі тауарларды, соның ішінде гастрономдар мен нан өнімдерін ұсынады;ет;шығару;мұздатылған тағамдар;құрғақ азық-түлік;денсаулық және косметикалық құралдар;фотосуреттерді өңдеу;фармацевтика;киім;аңшылық өнімдері;автомобиль тауарлары;және тұрмыстық электроника. Walmart-та ​​StraightTalk атты ұялы телефон қызметі бар, ол негізінен Verizon мұнаралары арқылы қызмет көрсетеді.

Компания сондай-ақ ақша аударымдарын, алдын-ала төленген карталарды, чектерді қолма-қол ақшамен төлеуді және төлемдердіқоса алғанда,кейбір 

Walmart қаржылық деректері

Соңғы қаржы жылына арналған 7,2 миллиард долларға Walmart таза кірісі Costco-ге қарағанда айтарлықтай жоғары.  Алайда, Walmart-тің баға-кіріске қатынасы немесе P / E коэффициенті 23,8-де Costco-ден 36,3-ке қарағанда төмен, бірақ бұл саланың орташа 23,6 деңгейіне сәйкес келеді.12  Бұл Walmart болашағы үшін күтілетін табыстың өсуінің ықтимал көрсеткіші. Дивидендтік кірістілік Walmart қорын шамамен 1,78%, Costco асып кірістілік болып табылады.

Walmart компаниясының түгендеу айналым коэффициенті шамамен сегіз болып табылады  12 Costco ның қатынасы салыстырғанда  Walmart компаниясының түгендеу сапасы Costco қарағанда сәл төмен болуы мүмкін, бірақ оның айналымы қарқыны сондай-ақ қолайлы қайраткерлері ішінде әлі күнге дейін болып табылады, және осы Walmart ықтимал жақсы жұмыс жасайды көрсетеді оның тауарлық-материалдық құндылықтарын сақтау және ескірген немесе ескірген заттарды тазарту.

Costco бәсекелесіне шолу: мақсатты корпорация

Мақсат – бұл Costco-ның тағы бір бәсекелесі және ол АҚШ-та жұмыс істейтін тауарлардың жеңілдік сатушысы болып табылады. Бұл желі тұрмыстық қажеттіліктерді ұсынады;фармацевтика;жеке күтім заттары;тазарту және қағаздан жасалған бұйымдар;киім;керек-жарақтар;спорт тауарлары;электроника;және жиһаз және басқа өнімдермен бірге тамақ өнімдері. Target сонымен қатар тұтынушыларға сатып алуларға 5% жеңілдік беретін REDcard дебеттік және несиелік карталарын ұсынады.  Мақсатөз тауарларын сату үшін кірпіш пен кірпіштің орналасуын және электронды сауданы қолданады.2019 жылғы жағдай бойынша Target Америка Құрама Штаттарында 1868 дүкенмен жұмыс істейді және Үндістанда халықаралық орталықтары бар.  Мақсатты корпорация 1962 жылы құрылды және Миннесота штатында Миннеаполис қаласында орналасқан.

Мақсатты қаржылық деректер

Нысананың дивидендтік кірістілігі 2,1% -да Walmart-тан жоғары және Costco-дан да, салалық деңгейден де едәуір жоғары.  2019 жылдың 26 ​​қарашасындағы жағдай бойынша, Target компаниясының PEG коэффициенті Walmart-тың PEG коэффициенті 5,06 және Costco’s PEG коэффициенті 4,26-мен салыстырғанда 2,68-де барлық үш компаниялардың ішіндегі ең төмені болып табылады.134  Бұл өте маңызды, өйткені бұл мақсатты акциялардың бағасы оның өсу қарқынынан асып түспейтіндігін көрсетеді.

Мақсат үшеуі арасындағы тауар айналымының ең төменгі коэффициентіне ие, шамамен бес, бұл оның тауарлы-материалдық құндылықтарын Косткоға қарағанда екі есеге, ал Вальмартқа қарағанда жиі айналдырады. Салыстырмалы түрде төмен коэффициент Target орташа есеппен Walmart немесе Costco-ға қарағанда әлдеқайда көп уақытты инвентаризация жүргізетінін көрсетуі мүмкін.