Шарп коэффициенті ақпарат қатынасынан қалай ерекшеленеді?

Шарп қатынасы және ақпарат қатынасы екі тәуекел-түзетілген бағалау үшін пайдаланылатын құрал болып табылады табыс мөлшерін инвестициялық портфельді. Олар инвестицияның кірісін өлшейтін немесе салыстыратын базалық деңгейден ерекшеленеді.

Шарп коэффициенті

Шарп коэффициенті, мүмкін, инвестициялық портфельдердегі кірістіліктің тәуекелмен бағаланған мөлшерін бағалаудың ең көп қолданылатын құралы. Мұны АҚШ-тың қазынашылық вексельдері сияқты инвестициялардың нақты немесе күтілетін кірістерін тәуекелсіз инвестиция кірістерімен салыстыру арқылы жүзеге асырады. Инвестициялық портфельдің стандартты ауытқу факторингін ескере отырып, кірістіліктің екі ставкасын салыстырады, бұл инвесторға акцияларға инвестиция салумен байланысты қосымша тәуекелді қабылдағаны үшін қанша қосымша пайда (егер бар болса) алатындығы туралы түсінік береді..

Ақпараттық қатынас

Ақпараттық коэффициент сонымен қатарбастапқы инвестицияға қатысты тәуекелмен реттелген кірісті бағалауды көздейді.Ақпарат коэффициенті салыстыру мақсатында тәуекелсіз инвестицияларды пайдаланудың орнына, әдетте инвестициялық портфельдің кірістілік коэффициентін меншікті капитал индексіменөлшейді. S&P 500 индексі жиі пайдаланылатын эталон болып табылады. Ақпараттық коэффициент инвестор немесе портфолио менеджері қандай акциялар сатып алуға болатындығы туралы нақты инвестициялық шешімдер қабылдайтын портфельді басқарудың белсенді ставкаларын, пассивті портфельді басқару арқылы жүзеге асырылатын кірістіліктің нәтижесімен салыстырады. егер инвестор қолда бар барлық қаражатты индекс қорына салса, қол жеткізіледі.

Ақпараттық коэффициент инвестициялық портфельдің нәтижелілігінің дәйектілігін көрсете алады; ол белсенді басқарылатын портфель дәйекті ма көрсетеді асып, бұл жылдың бірнеше ай ішінде үлкен сомаға пассивті инвестициялық портфельді асып, егер айға шағын сома ай пассивті портфельдi басқару немесе.