Инвестициялық банктердің рөлі

Инвестициялық банктің рөлі қандай?

Инвестициялық банктер қаржы және инвестициялық әлемде бірнеше мақсаттарға қызмет етеді, соның ішінде акциялардың жаңа шығарылымдарын андеррайтерлеу, бірігу мен сатып алу мәселелерін шешу және қаржылық кеңесші ретінде әрекет ету.

Инвестициялық банктердің басқа рөлдеріне ірі инвестициялық қорлар үшін активтерді басқару және табысы жоғары адамдар үшін жеке байлықты басқару кіреді. Кейбір ірі инвестициялық банктерге Goldman Sachs, JPMorgan Chase және Credit Suisse кіреді.

Негізгі өнімдер:

  • Инвестициялық банктердің рөліне акциялардың жаңа шығарылымдарының андеррайтеризациясы, бірігу мен бірігу мәселелерін қарау және қаржылық кеңесші ретінде қызмет ету кіреді.
  • Негізгі инвестициялық банктерге Goldman Sachs, JPMorgan Chase және Credit Suisse кіреді.
  • Инвестициялық банктер корпорацияларға корпоративтік облигацияларға инвесторлар табу арқылы қарызды қаржыландыруға көмектеседі.
  • Инвестициялық банктер корпорацияларды қоғамға шығу кезінде, капитал жинау кезінде, бірігу және бірігу кезінде басшылыққа алады.

Инвестициялық банктер қалай жұмыс істейді

Инвестициялық банктер өздерінің негізгі функциясы ретінде корпорацияларға корпоративті облигацияларға инвесторлар табу арқылы қарызды қаржыландыруға көмектеседі. Инвестициялық банктің рөлі преррайтерлік кеңес беруден басталады және бағалы қағаздарды кеңес түрінде таратқаннан кейін де жалғасады. Инвестициялық банк сонымен қатар компанияның қаржылық есептілігін дәлдікке тексереді және бағалы қағаздар сатып алуға дайын болғанға дейін инвесторларға ұсынысты түсіндіретін проспект жариялайды.

Инвестициялық банктердің клиенттеріне хедж-қорлар жатады. Әдетте ең жақсы инвестициялық банктер ең ірі болып табылады. Банк нарықта неғұрлым көп байланыста болса, соғұрлым ол пайда табады. Ірі инвестициялық банктердің бүкіл әлем бойынша клиенттері бар.

Акциялардың жаңа шығарылымдары

Инвестициялық банктің негізгі рөлдерінің бірі – корпорациялар мен инвесторлар арасында алғашқы орналастыру (IPO) арқылы делдал ретінде қызмет ету. Инвестициялық банктер акциялардың жаңа шығарылымдары бойынша андеррайтерлік қызметтерді ұсынады, егер компания акцияларға шығуды шешсе және акционерлік қаржыландыруды іздесе. Андеррайтеринг негізінен инвестициялық банктің жаңа акциялардың келісілген санын сатып алуынан тұрады, содан кейін ол қор биржасы арқылы қайта сатылады.

Инвестициялық банк жұмысының бір бөлігі – компанияны бағалау және акцияны ұсынуға болатын бағаны анықтау. IPO-ға, әсіресе ірі компанияларға әдетте бірнеше инвестициялық банктер қатысады. Осылайша, андеррайтеринг тәуекелі бірнеше банкке таралады, бұл кез-келген банктің әсерін азайтады және IPO-ға қатысты қаржылық міндеттемені талап етеді. Инвестициялық банктер корпоративті облигациялар шығарылымының андеррайтері ретінде де әрекет етеді.

Қаржылық кеңес беру рөлдері

Инвестициялық банкирлер өз клиенттері үшін бірнеше түрлі кеңестерде әрекет етеді. IPO өңдеуден басқа, инвестициялық банктер корпорацияларға компанияны жария ету немесе альтернативті тәсілдермен капиталды тарту бойынша кеңестер ұсынады. Инвестициялық банктер өз клиенттеріне қаржыландырудың барлық аспектілері бойынша үнемі кеңес беріп отырады.

Біріктіру және сатып алу

Ұстау қосылуға және жұтылуға инвестициялық банкирлер бір маңызды функциясы болып табылады. IPO-дағы сияқты, инвестициялық банктің негізгі сараптамалық бағыттарының бірі – оның мүмкін сатып алу құнын бағалау және әділ бағамен түсу мүмкіндігі. Инвестициялық банк сонымен қатар мәмілені мүмкіндігінше біртектес ету үшін құрылымды сатып алуды жеңілдетуге көмектеседі.