ӘКК Т-3 формасы

T-3 SEC формасы дегеніміз не?

ӘКК-нің Т-3 формасы – бағалы қағаздар және биржалар жөніндегі комиссияға (ӘКК) ұсынылуы тиіс интентура біліктілігіне өтінім. T-3 SEC нысаны 1939 жылғы сенім білдіру туралы заңға сәйкестігі үшін қажет, ол облигациялар, облигациялар және облигациялар сияқты борыштық бағалы қағаздарға қолданылады, олар қоғамға сатуға ұсынылады.

Мұндай бағалы қағаздар Бағалы қағаздар туралы заң бойынша тіркелуі мүмкін болса да, егер облигациялардың эмитенті мен облигация ұстаушысы арасындағы сенімгерлік тәуекел деп аталатын ресми келісім осы актінің стандарттарына сәйкес келмесе, оларды халыққа сатуға ұсынуға болмайды.

Негізгі өнімдер

  • Корпорациялар мен үкіметтер облигацияларды облигациялар шығарушыға алдын-ала төлейтін негізгі соманы немесе бастапқы инвестицияларды төлейтін инвесторларға шығарады.
  • ӘКК Т-3 формасы – бұл бағалы қағаздар және биржалар жөніндегі комиссияға ұсынылуы тиіс интентура біліктілігіне өтінім.
  • T-3 SEC нысаны сенім білдіру туралы заңмен талап етіледі, бірақ ол жаңа облигациялар ӘКК тіркеуден босатылған кезде де қолданылады.

T-3 SEC формасын түсіну

Корпорациялар мен үкіметтер облигацияларды облигация шығарушыға негізгі соманы немесе бастапқы инвестицияларды алдын-ала төлейтін инвесторларға IOU ретінде шығарады. Инвестор немесе облигация ұстаушысы, әдетте, салынған сома бойынша пайыздық төлемдерді, сондай-ақ облигацияның өтеу күнінде қайтарылған негізгі соманы алады. Облигациялардың эмитенттері облигациялар ұсыныстарынан жиналған қаражатты кеңейтуге немесе түрлі жобаларға пайдаланады.

Облигациялардың эмитенттері инвесторларға сенімгерлік тәуекел арқылы шығарылатын қарызды қамтамасыз ету шарттарын ашуға міндетті. Облигациялардың эмитенті мен оның тағайындалған сенімді басқарушысы арасындағы келісімшарт – бұл индентура. Облигация қамқоршы әдетте қаржы институты болып табылады, инвесторлар немесе облигацияларды ұстаушылардың мүдделерiн қорғау кезінде облигациялар шығару туралы келісімге жүзеге асырады. Сенім тәуекелін ӘКК мақұлдауы керек.

Сенім білдіру туралы заң (TIA) құны 5 миллион доллардан асатын кез-келген жаңа облигациялар шығаруды сенімгерлік тәуекел арқылы тіркеуді талап етеді. Алайда, кейбір облигацияларға сенім білдіру туралы заңға жатпайтын ерекше жағдайлар бар, оның ішінде  муниципалдық облигациялар, олар мемлекет, округ, муниципалитет немесе жергілікті басқару органдары сатуға ұсынған облигациялар.

ӘКК-нің Т-3 нысаны – бұл тіркелмеген ұсыныста борыштық бағалы қағаздар класы шығарылатын, тәуекелдікке біліктілікті алуға өтініш беру үшін қолданылатын сенімгерлік актісі (TIA) нысаны.ӘКК-нің T-3 формасы 1939 жылғы сенімгерлік міндеттемелер туралы заңмен талап етілсе де, шығаруға ұсынылған бағалы қағаздар 1933 жылғы бағалы қағаздар туралы заңға сәйкес тіркеуден босатылған кезде ғана қажет болады.Т-3 нысаны – бұл Т-1 формасынан және Т-2 формасынанайырмашылығы бар жеке форма,олар бір мақсатты көздейді, бірақ тіркелген құрбандықтардағы бағалы қағаздар туралы актіні тіркеу туралы мәлімдемеге ұсынылады.

ӘКК Т-3 формасына қойылатын талаптар

T-3 нысаны – бұл салыстырмалы түрде қарапайым формада, бірақ ол ӘКК-ге біліктілік алуға өтініш берілгенге дейін кез-келген ұсыныстарға тыйым салады. Төменде өтінім берушінің (немесе облигациялардың эмитентінің) ӘКК-ге ұсынуы қажет ақпаратпен бірге T-3 бөлімдерінің кейбірі келтірілген.

Негізгі ақпарат

ӘКК нысаны Т-3 бизнес нысанын немесе түрін, сондай-ақ оның тұрғылықты жерін қажет етеді. Нысанда сонымен қатар шығарылатын бағалы қағаздардың түрі, оның ішінде облигациялардың ашық ұсынылу күнін талап етеді.

Бағалы қағаздар туралы заңнан босату

Келесі бөлімде өтініш берушіден неліктен индентураны тіркеуге мәжбүр болмау керектігін айтуды талап етеді. Нысанда эмитенттен 1933 жылғы Бағалы қағаздар туралы заңға сәйкес ішкі бағалы қағаздарды тіркеуді талап етпейтіндігі туралы талап қою үшін өтініш беруші негізге алған фактілерді қысқаша айтуды сұрайды.

Серіктестер

Егер серіктестіктің аффилиирленген тұлғалары болса, өтініш беруші әр филиалдың өтінім берушіге және басқа аталған аффилиирленген тұлғалармен қатынасын көрсете отырып, жазу жолымен немесе сызба арқылы ашып көрсетуге міндетті. Егер сол аффилиирленген тұлғалардың дауыс беру мүдделері болса, онда осы дауыс беру құқығының пайыздық мөлшерлемесін қосу керек.

T-3 нысаны, егер өтінім беруші басқа компанияны немесе компанияның бөлімшесін сатып алу арқылы сатып алуды жоспарлап отырса, облигациялық қаражаттың қалай жұмсалатынын ашуды талап етеді. Сондай-ақ, егер қайта құру жоспарланған болса, сол жоспарлар туралы ақпарат қажет.

Директорлар мен офицерлер

T-3 формасы барлық директорлар мен атқарушы директорлардың, сондай-ақ директорлар немесе басшы офицерлер ретінде таңдалуы мүмкін кез-келген тұлғаның аты-жөндерінің тізімін және толық пошталық мекен-жайларын талап етеді. Осы адамдардың әрқайсысы компанияның немесе ұйымның штатында болатын нақты кеңселер туралы да ашылуы керек. Қоғам үшін дауыс беретін бағалы қағаздардың 10% немесе одан көпіне иелік ететін кез келген жеке тұлғалар немесе дауыс беретін бағалы қағаздардың негізгі иелері жабдықталуы керек.

Андеррайтерлер

ӘКК ұсынылатын бағалы қағаздар үшін пайдаланылатын андеррайтердің атауы мен толық пошталық мекен-жайын талап етеді. Кейбір жағдайларда ӘКК соңғы үш жыл ішінде шығарылған бағалы қағаздар үшін пайдаланылған кез келген андеррайтерлерді талап етеді.

Облигацияның жіктелуі

Бұл бөлімде ӘКК қандай-да бір дауыс құқығы инвесторлардың облигацияға меншік құқығымен келетіндігін талап етеді. Сондай-ақ, инвесторлар облигацияны сатып алудан бұрын білуі керек қауіпсіздіктің басқа ережелері талап етіледі.

Басқа нұсқаулар

Өтініш берушілер Т-3 формасының талаптарына және ӘКК-нің кез-келген анықтамалары мен шарттарына тиісті сәйкестікті қамтамасыз ету үшін ерекше назар аударғаны маңызды. Пішінде назар 5a-3 ережелеріне сәйкестік пен біліктілік туралы мәлімдеме жасауға қатысты және 7а-16 ережеге элементтерді қосу, тармақтар мен жауаптар арасындағы айырмашылық және нұсқаулықтың қабылданбауына бағытталған. Өтініш беру кезінде электронды түрде жіберу қажет болуы мүмкін болғанымен (PDF орнына), ӘКК веб-сайты арқылы T-3 формасын қарап шығыңыз.