Расселдің шағын қақпақтың толықтығы индексі
Расселдің шағын қақпақтың толықтығы индексі дегеніміз не?
Расселдің шағын қақпақтың толықтығы индексі – бұл Standard & Poor’s 500 индексіне кірмейтін, Расселл 3000 акцияларынан тұратын нарық капитализациясы бойынша өлшенген индекс. Оны осылай салу инвесторларға Apple ( AAPL ) және Amazon ( AMZN ) сияқты кең таралған акциялармен байланысы жоқ шағын және орта деңгейдегі активтердің кең қоржынын ұсынады. FTSE Russell жыл сайын индексті жақында S&P 500 талаптарына сай келетін компанияларды шығарып тастайды. Бұл индекстің неғұрлым кең нарыққа қатысты емес болуын қамтамасыз етеді және құлдырау жағдайында шығындарды азайтуға көмектеседі.
Негізгі өнімдер
- Расселдің кішігірім қалпақшалардың толықтығы индексіне кең Russell 3000 индексіне кіретін, бірақ S&P 500 құрамына кірмейтін ұсақ және орташа қорлар кіреді.
- Толықтылық индексіне және S&P 500-ге ие бола отырып, инвесторлар бір-бірімен қабаттаспайтын акциялардың кең үлгісіне қол жеткізе алады.
- Инвесторлар индексті қадағалайтын ETF арқылы сатып ала алады.
Расселдің кішігірім қақпағының толықтығы индексі қалай жұмыс істейді
Расселдің кішігірім қалпақшалардың толықтығы индексі өлшемдері бойынша өзгереді;ең ірі компания шамамен 104 миллиард долларға жетеді, ал орташа компания 1,3 миллиард долларды құрайды. Холдингтердің едәуір бөлігі қаржы қызметтері, тұтынушылардың қалауы бойынша және технологиялар саласында жұмыс істейді. Көптеген басқа индекстерден айырмашылығы, баға қозғалысының көп бөлігін әр сала анықтайды. Іс жүзінде кейбір холдингтердің қатарына Uber ( UBER ), Square ( SQ ) және Spotify ( SPOT ) кіреді, олардың әрқайсысы технологиялық сектордан тыс бизнес жасайды.
Портфолиоға Расселдің шағын қақпақтың толықтығы индексін қосу үшін әдетте биржалық қорды ( ETF )сатып алу қажет.2020 жылдың желтоқсанындағы жағдай бойынша индекс Russell 3000-ді бір, үш және бес жылдық уақыт аралығында басып озды. Бастапқы акциялар шамамен 5% құрайды, бұл эталондық индекстен 4% жуық асады.
Расселдің шағын қалпақшалардың толықтығы индексінің артықшылығы
Активтерге инвестициялаудың неғұрлым кең нарықпен байланысы жоқ артықшылықтарды төмендетуге болмайды. Бұл инвесторларға әртараптандыруды және төмендеу қаупінен қорғаудың құралын ұсынады. Байланысты емес активтермен портфолио құру сонымен қатар бір активтің қозғалысы екінші деңгейдің төмендеуін ішінара өтеуге мүмкіндік береді, осылайша портфолионың орташа құбылмалылығын төмендетеді. Бұл компаниялар арасындағы үлкен ауытқуларды азайтудың негізгі әдісі, әйтпесе жүйесіз немесе әртараптандыру тәуекелі деп аталады. Кейде өзара байланысты емес активтерді сатып алу жеңіске жетуге әкелмейді. Жүйелік дағдарыс жағдайында, соңғы рецессиямен салыстыруға келетін болсақ, активтердің көпшілігі үлкен өзгергіштікке ұшырайды.
Бұл тәсілдің тағы бір артықшылығы – артық активтерден алынған кірістерді алу және жетіспейтіндерге табысты қайта инвестициялау мүмкіндігі. Расселдің кішігірім қақпақтардың толықтығы индексі және басқа осы сияқты активтер салыстырмалы емес кірістер портфолионы үлкен акциялар құлаған кезде қорғай алатындығын ескертеді.