Брокерлердің заңсыз жоғары қысымды тактикасын қолдану

Қасқыр Уолл-Стрит, Уолл-Стрит және қазандық бөлмелері сияқты фильмдер көлеңкелі брокерлер қолданатын сату тактикасының арам пиғылдарын, тіпті егер ашық заңсыздықтарын көрсетеді. Шындығында, көптеген брокерлер – қазандықтардың ішінде де, сыртында да – сатып алушыларға күмәнді немесе орынсыз бағалы қағаздарды сатудың осындай тәсілдерін қолданады.

Мұндай сату алаяқтықтарының заңдылығы түсіндіру мәселесі болып табылады және олардың бағалы қағаздар туралы заңдарына негізделген мемлекеттер арасында әр түрлі болуы мүмкін.Көп жағдайда бұл тактика Бағалы қағаздар және биржалар жөніндегі комиссияның  бағалы қағаздарды сату бойынша манипуляциялық және алдау әдістерін қолдануды қамтитын 10b5 -1 және 10b5-2 ережелерін бұзуы мүмкін.Ережелер алдау үшін кез-келген құрылғыны, схеманы немесе өнер туындысын пайдалануға тыйым салады;маңызды факт туралы кез-келген шындыққа жанаспайтын мәлімдеме жасау немесе елеулі фактіні жіберіп алу немесе алдау әрекетін жасау.

Брокерлердің бірнеше жаман сату тактикасы келтірілген, олар федералды немесе штаттық заңдарға сәйкес заңсыз болуы мүмкін немесе ең болмағанда жедел түрде  Қаржы индустриясын реттеу органы (FINRA) бұзады.

Негізгі өнімдер

  • Агрессивті брокер болу бизнесті жеңуге көмектеседі, бірақ сіз сатудың кейбір тактикасы сызықтан өтіп, заңсыз болып қалған кезде абай болуыңыз керек.
  • FINRA брокерлер мен қаржылық кеңесшілерді реттейді, бұл клиенттер туралы ақпаратсыз немесе алданып қалмауын қамтамасыз етеді.
  • Инвестиция туралы маңызды фактілерді алып тастау, өнімділік сандарын көбейту, клиенттерге өтірік айту немесе негізсіз уәде беру – бұл бұзушылықтар.

Соқыр сатып алуға итермелеу

Көптеген классикалық қазандықтар операциялары сауда-саттықты жүзеге асыру үшін қалааралық қоңырауларға бағытталған, делдалдар бір телефон қоңырауында сатуға итермелейді. Бұл кезде брокерлер көбінесе болашақ клиентке инвестициялық шешім қабылдау үшін жеткілікті ақпарат беруді ескермейді. Бұл кемшіліктер, операциялық тарихы шектеулі немесе жоқ, түсініксіз компаниялардың акцияларын олардың кірістерінің немесе операцияларының жоқтығын жария етпей сатқанда, әсіресе алдамшы болып табылады.

Бағалы қағаздарды сату кезіндегі маңызды фактілердің болмауы 10b-5 ережесінің айқын бұзылуы болып табылады.

Өткен өнімді ұлғайту

Брокерлер клиенттердің өздерінің инвестициялық қабілеттеріне деген сенімін арттыру үшін өздерінің өткен тәжірибелері туралы жаңылыстыратын шағымдар жасай алады. Мысалға, брокер жақында акцияларды үш таңбалы кіріске сатты, егер олар іс жүзінде бұл акцияларды сатпаса, бірнеше аптада сатты деп айтуы мүмкін. Бұл жазбаларды объективті тексеру қиынға соғуы мүмкін, бұл өтіріктерді клиенттерді телефон арқылы жабуға тырысқан кезде жасырын етеді.

Бағалы қағаздарды сату кезінде шындыққа жанаспайтын мәлімдеме 10б-5 ережесін де бұзады.

Клиенттің тұрақтылығын елемеу

FINRA 2111 ережесі брокерлерден «ұсынылған транзакция немесе инвестициялық стратегия клиент үшін қолайлы деп санауға негізді» болуын талап етеді.Әрине, жаңа әлеуетті клиенттерге қоңырау шалып, бірыңғай қауіпсіздікті қамтамасыз ететін брокерлер клиентке тиісті тексеріс жүргізбегеннемесеинвестицияның клиентке жарамдылығын қарастырған жоқ.Мысалы,суық қоңырау арқылы сатылатын микро қақпақты акциялардың ақылға қонымды негіздері жоқ.2018-04-21 Аттестатта сөйлеу керек

Жарамдылықты білмеу 10b-5 ережесінің белгілі бір бөлігін бұзбауы мүмкін, бірақ бұл FINRA ережелерін бұзады және брокерге айыппұл салуға әкелуі мүмкін.

Манипулятивті сөйлесуді қолдану

Брокерлер қауіпсіздікті сатып алу туралы біреуді сөйлету үшін сатудың әртүрлі манипуляциялық әдістерін қолдана алады. Мысалы, Уолл-Стриттегі фильмде сатылым сценарийі клиенттің сатып алудан бұрын жұбайынан сұрауға деген ұмтылысы төмендегі жағдайды баса көрсетеді: «Сіз кеңес алу арқылы сіз қазіргі жағдайыңызға жете алмадыңыз. күнделікті шешімдерде әйеліңізбен бірге ». Бұл клиентті өзінің эго-мен ойнау арқылы басқарады.

Бұл манипулятивті сату әдістері 10b-5 ережесінің манипуляциялық практикасы туралы ережені бұзуы мүмкін.

Шектен тыс уәде беру

Брокерлер кепілдеме немесе сенімділік ретінде инвестиция салуы мүмкін, егер іс жүзінде мұндай нәрсе болмаса, әсіресе қауіпті бағалы қағаздармен. Мысалы, брокер бірігу туралы қауесетті « инсайдерлік ақпаратпен » расталған сенімділік ретінде көрсетуі мүмкін, бұл келешек аптаның ішінде клиенттің «көп пакетті» қайтарымына әкелуі мүмкін, әрине, акция онсыз да болар еді сауда-саттық әлдеқайда жоғары болған жағдайда, егер бірігу жария болған немесе тіпті қатты күдіктенген болса.

Бұл уәделер 10b-5 ережесінің алдамшы мінез-құлықты қамтитын нұсқауларын бұзуы мүмкін.

Төменгі сызық

Фильмдер экстремалды жағдайларды көрсетеді, бірақ тегіс сөйлейтін қазандық операторлары сол жерде. Жеке инвесторлар өздерінің манипулятивтік тактикасы мен жоғары қысымды айла-тәсілдерін біле отырып, осы жосықсыз түрлерге – немесе өз мүдделерін ғана көздейтін кез-келген инвестициялық маманға ақша жоғалтудан аулақ бола алады.