Herrick төлем индексі
Herrick төлем индексі дегеніміз не?
Herrick Payoff индексі – бұл фьючерстер мен опциондар нарығындағы ықтимал тенденциялар мен кері бағыттарды анықтау үшін бағаны, көлемді және қызығушылықты анықтайтын техникалық талдау құралы. Трейдерлер көбінесе индикаторды көпшілік психологиясының өлшемі ретінде пайдаланады және болашаққа қатысты шешімдер қабылдау үшін ақша ағындарын қадағалайды.
Негізгі өнімдер
- Herrick Payoff – бұл ақша ағындарын бақылау үшін баға мен көлем туралы ақпаратты пайдаланып туынды нарықтарындағы бағалардың өзгеруін немесе өзгеруін растауға арналған құрал.
- Herrick Payoff индексінің бір артықшылығы – ол трендті нарық кезінде де сигнал бере алады.
- Алайда, бұл болашақты болжайтындықтан, индекс жалған позитивтерді де тудыруы мүмкін, сондықтан оны басқа техникалық көрсеткіштермен бірге қолдану керек.
Herrick Payoff индексін түсіну
Herrick Payoff индексі туынды келісімшарттың бағасын, көлемін және бағалық сигналдарды қалыптастыру үшін ашық қызығушылықты ескереді. Есептеу кезінде ашық пайыздар қолданылғандықтан, техникалық индикаторды тек опциондар мен фьючерстер нарығында қолдануға болады. Көптеген трейдерлер фьючерстер мен опциондар нарығында қаптай психологиясын өлшеу үшін Herrick Payoff индексін пайдаланады. Бұл нарықтарда үлестік нарықтарға қарағанда өтімділік аз және уақыт бойынша құбылмалылық әлеуеті көп.
Мұнайдың жалғасуы туралы сигналдар трейдерлер келісімшартқа көбірек сатып алатын болғандықтан, баға мен ашық пайыздық өсім пайда болады. Бұған қоса, бағалар мен ашық пайыздар бір уақытта төмендеген кезде келісімшарт бағаны өзгертуге негізделуі мүмкін, себебі баға күннен-күнге тартымды бола бастаған кезде сату қысымы төмендейді.
Аюларды жалғастыру сигналдары баға төмендеген кезде пайда болады және ашық қызығушылық жоғарылайды, өйткені трейдерлер аю ставкаларын жиі қояды. Сондай-ақ, баға өсіп, ашық пайыздар төмендеген кезде аюды қалпына келтіруге арналған келісімшарт жасалуы мүмкін, бұл бычий трейдерлердің серпінін жоғалтып жатқандығын көрсетеді.
Жалпы, индикатор орталық сызықтан жоғары болған кезде бұқа трейдерлері, ал индикатор орталық сызықтан төмен болған кезде аю трейдерлері басқарады. Дегенмен, трейдерлер индикаторды басқа техникалық көрсеткіштермен немесе диаграмма үлгілерімен бірге сәтті сауда-саттықты орналастыру коэффициентін арттыру үшін қолдануы керек.
Маңызды
Растау үшін басқа техникалық индикаторларды пайдалану Herrick Payoff индексінің жалған сигналдарының әсерін төмендетуі мүмкін.
Herrick Payoff индексінің артықшылықтары
Herrick Payoff индексінің бір ерекшелігі – трендтер әлі жүріп жатқан кезде шығу сигналдарын жасау мүмкіндігі. Ашық пайыздардың төмендеуіне байланысты, Herrick Payoff индексі бағалардың тұрақты тенденциясы өзгеруі мүмкін екенін көрсетеді. Осы индикатормен трейдерлер баға төмендей бастағанға дейін шығуға мүмкіндігі бар. Бұл артта қалған көрсеткіштер болып табылатын көптеген басқа техникалық сигналдардан айтарлықтай ерекшеленеді. Ең бастысы, MACD сияқты
Herrick Payoff индексін қолдану арқылы бағаның төмендеуіне дейін саудадан шығу одан да көп пайда әкеледі, өйткені оның үйі құбылмалы фьючерстер мен опциондар нарығында. Бұл туынды құралдар левередждің осындай жоғары дәрежесін қолданатындықтан, негізгі қауіпсіздік бағасының аздап төмендеуі де айтарлықтай шығындарға әкелуі мүмкін. Мысалы, акциялар бағасының 5% -ға ғана төмендеуі қоңырау опционының 25% -дан астам жоғалуына әкелуі мүмкін.
Herrick төлем индексінің минусы
Алайда, Herrick Payoff индексі оның кері сигналдарының болашаққа бағытталған сипатына байланысты сауда-саттыққа кіру үшін онша сенімді емес нұсқаулық болып табылады.Бағалар әлі де құлдырап жатыр делік, бірақ ашық пайыздар да төмендейді, мұны Herrick Payoff индексі көрсетті.Бұл төмендеу қысымының баяулап жатқанын көрсетсе де, бұл ралли жақындағанынбілдірмейді.Актив оның орнына тұрақталып, ұзақ уақыт бойы тұра алады.Белгілі трейдерДжесси Ливермор мұндай бағалы қағаздарды «тізімсіз дрейферлер» деп атады, және ол оларды шынымен бірден сататын шығындардан гөрі ұнатпады.
Алайда, қарапайым трейдерлер шығындардан көбірек қорқады, бұл Herrick Payoff индексі негізінде сауда-саттыққа кіру кезінде нақты мүмкіндіктер. Бағасы түсіп жатқан кезде бағалы қағазды сатып алу алыпсатарлардың арасында құлап жатқан қанжарды ұстап көруге болмайды деген кең таралған даналыққа қайшы келеді. Шынында да, құнды инвесторлар көбінесе дәл осылай жасауға тырысады. Алайда, құнды инвесторлар Herrick Payoff индексі сияқты техникалық көрсеткіштерді сирек пайдаланады.
Тіпті шығу сигналдары болған кезде, Herrick Payoff индексімен ерте қозғалу қаупі жоғары. Ақырғы индикаторлар жалған сигналдар жіберген кезде, олардың ізбасарлары, ең болмағанда, өз шығындарын азайтуға жұбаныш алады. Herrick Payoff индексі баға көтеріліп тұрған кезде шығу сигналдарын жіберетіндіктен, қызығушылық жандана алады, ал қауіпсіздік кедергісіз өсе береді. Өсіп келе жатқан жұлдызды осылай жіберу – бұл көптеген трейдерлерді, әсіресе тәжірибесі шектеулі адамдарды ренжітетін нәрсе.