Excel-де базалық нүктелердің долларлық мәнін есептеу

Жылы тіркелген табыс нарығының, қозғалыс әрбір қаржы құралы ең кішкентай приращение деп аталады кене. Әрбір вариация кенеден төмен болуы мүмкін емес және ол сатылатын құралдың мәніне сәйкес анықталады. Тіркелген кірістердің кең тараған түрлері мемлекеттік және корпоративтік облигациялар болып табылады. Бұл мақалада негізгі кірістер тұрақты кірістердегі салымдардағы пайыздық мөлшерлемелердің өзгеруін көрсету үшін қалай қолданылатындығын және Excel көмегімен базалық нүктенің долларлық құнын қалай есептейтінін қарастырамыз.

Негізгі өнімдер

  • Қаржы саласында базистік нүкте – бұл қаржы құралы құнының немесе пайыздық мөлшерлемесінің пайыздық өзгеруін көрсететін өлшем бірлігі.
  • Негізгі нүкте 1% -дың жүзден бір бөлігіне немесе 0,01% -ке тең.
  • Орталық банктер елдің ақша-несие саясатына жетекшілік етеді және пайыздық мөлшерлемені белгілеуге жауап береді.
  • Орталық банктер үшін пайыздық мөлшерлемені 25-тен 50 базалық пунктке өзгерту әдеттегідей болса, 100 пунктке немесе одан да көпке өзгеруі нашарлаған экономиканы түзету әрекетін білдіруі мүмкін.
  • Федералдық қор ставкасы – АҚШ экономикасындағы маңызды пайыздық мөлшерлемелердің бірі – несие карталарынан алынатын пайыздық ставкаларға дейінгі және үйдегі несиелерден бастап несиеге дейін әсер етеді.

Негізгі ұпай дегеніміз не?

Нарықтық мөлшерлеме үшін минималды бірлік базалық нүкте (BPS) болып табылады. Егер ставка 2% -дан 2,1% -ға дейін көтерілсе, ставка 10 базистік пунктке көтеріледі. Негізгі нүкте 1% -дың жүзден бір бөлігіне немесе 0,01% сәйкес келеді.

Бұл термин ақша-несие саясатының мөлшерлемесі саласында жиі қолданылады, мұнда пайыздық өзгеріс туралы айтылмайды, бірақ базалық нүктелер. Осылайша, сыйақы мөлшерлемесінің 1,3% -дан 1,35% -ға дейін көтерілуі 3,84% -ға емес, бес базистік пунктке артады. Бұқаралық ақпарат құралдарының комментаторларының мұндай өсім 0,05% -ға өсуіне сәйкес келеді дегенді жиі естиміз. Алайда, бұл олай емес; өсуі, шын мәнінде, бес базистік тармаққа болып  дейін 3,84% -ға дейін.

Негізгі баллдар және пайыздық ставкалар

Көбінесе пайыздық мөлшерлемелер 25-тен 50 базалық пунктке дейін өзгереді. Бірақ пайыздық мөлшерлеме бойынша бірнеше базистік ұпайлардың өсуі тіпті несиелік немесе жылжымайтын мүлік нарықтарындағы барлық деңгейлердің жалпы өсуіне әкелуі мүмкін. Нарықтың 100-ден 200-ге дейінгі ең үлкен қозғалыстары сирек кездеседі және көбінесе елдің ақша-кредит саясатын түбегейлі өзгертуге немесе нашарлаған экономикалық жағдайды түзетуге түрткі болады.

Мысалы,  орталық банк ставкаларын өзгерту арқылы елдің экономикасына айтарлықтай әсер етуі мүмкін. Осылайша, ақша алу арзанға түседі.

Негізгі ұпайлар, пайыздық мөлшерлемелер және қарыз алу

Жеке тұлғаларға арналған несие ставкалары банктік несиелеу ставкаларын мұқият қадағалайды, бұл өз кезегінде орталық банктер белгілеген ставкаларды көрсетеді. Көбінесе банктер клиенттерге беретін ақшаларын бір-бірінен қарызға алады. Банкаралық мөлшерлемесі мекемелер арасында жасалған қысқа мерзімді заемдар бойынша зарядталған пайыз мөлшерлемесі.

Бұл қысқа мерзімді несиелер бір аптаға немесе одан аз мерзімге беріледі. Резервтік талаптарды қанағаттандыру үшін жасалған кейбіреулерібір тәулікке, яғни бір түнге беріледі, ал бұл несиелер түнгі ставка немесе (АҚШ-та) федералдық қор ставкасы деп аталатын мөлшерлемемен беріледі.

Азық- түлік қорларының мөлшерлемесі, ауызекі сөзбен айтқанда, АҚШ экономикасындағы маңызды пайыздық мөлшерлемелердің бірі болып табылады.Несие берушілер өздерінің негізгі пайыздық мөлшерлемесін, ең несиелік қарыз алушылардан алатын ставканы, осыдан алады.

Депозиттік сертификат (CD) сияқты басқа тұтынушылық несиелер немесе инвестициялық құралдар бойынша шарттар осы негізгі мөлшерлемеге негізделген. Сіз пайыздық мөлшерлемені «прайм плюс 3%!» Деп жарнамалағанын көрген шығарсыз. немесе «екі нүктеден жоғары!» Осылайша, қорлардың мөлшерлемесі үйдегі және автокредиттерден бастап несиелік карталардың жылдық пайыздық мөлшерлемелеріне (APR) дейінгі қысқа мерзімді пайыздық мөлшерлемелерге әсер етеді. Ұзақ мерзімді ставкалар оны жанама түрде болса да көрсетеді.

Базистік нүктенің долларлық мәнін есептеу

Базалық нүктелердің долларлық құнын есептеу Excel бағдарламасында қарапайым процедура болып табылады. Мысал ретінде айтыңызшы, бізде 1 000 000 АҚШ доллары мөлшеріндегі бір жылдық несие бар. Жылдық, тоқсандық немесе айлық негізде 1,5 базистік өзгерістің мәнін есептейік. Біз өзгерістің мәнін тоқсандық кезеңге негізінен төртке, ал айлық уақыт аралығында 12-ге бөліп қарастырамыз.

Біз есептегіміз келетін қаржы құралының құнын базалық нүктелердің өзгеруіне көбейтеміз. Мұнда C9-ді C11-ге көбейтіп, 10000-ға бөлеміз. 10000 0,01% -ке сәйкес келеді. 0.01 * 0.01 = 0.0001. «VLOOKUP» тоқсан сайын немесе ай сайын прорациялау туралы қамқорлық жасайды.

Мұнда ай сайынғы есептелген 1 000 000 доллардың 1,5 базистік мәні 12,50 долларға сәйкес келетінін көреміз.