Портердің Apple-дегі 5 күшін талдау (AAPL)


Инвесторлар мен нарық талдаушылары көбінесе компаниялардың белгілі бір салаларындағы позициялары мен мықты жақтарын жақсы бейнелеу үшін компанияларды нарықтық талдауға әртүрлі көзқарастарды іздейді. Бағалар мен кітаптар арасындағы арақатынас (P / B) сияқты қаржылық көрсеткіштерді тексеріп қана қоймай, іргелі талдаудың бір құралы Майкл Портердің бес күш моделі болып табылады.


Негізгі өнімдер

  • Apple, Inc әлемдегі ең құнды компаниялардың бірі және құрметті брендтерге айналды.
  • Apple-ге Porter’s Five Forces моделін қолдануға болады, ол өзінің саласы бойынша өзінің позициясын және оның бәсекелестікпен салыстыруын түсінеді.
  • Талдаудың бұл түрі Apple-дің әлі де күшті нарық жағдайында екенін, бірақ оның үстемдігіне бірнеше қауіп төндіретінін көрсетеді.

Porter 5 күштерінің моделі

Майкл Портер 1979 жылы « Бес күштің»талдау әдісін жасады. « Бес күш» моделі белгілі бір саладағы бәсекелестіктің бес негізгі күшін зерттеуге бағытталған. Портердің моделі зерттейтін негізгі күш – бұл саладағы бәсекелестік деңгейі. Адам тіпті Портердің моделі бұл саланың бәсекеге қабілеттілігін немесе бәсекеге қабілетсіздігін талдау болып табылады деп дау айтуы мүмкін.

Портердің моделінде қарастырылған қалған төрт күштің барлығы бәсекелестік деңгейіне әсер етеді. Оларға нарыққа жаңа кірушілердің қаупі, тұтынушылардың алмастыратын өнімдерді таңдау қаупі, сала ішіндегі жеткізушілердің келіссөз күші, сондай-ақ сатып алушылар мен нарықтағы тұтынушылардың келісімді күші жатады.

Kurzübersicht

Өнеркәсіптік бәсекелестік пен сатып алушылардың келісімшарт күші – бұл Apple компаниясына кірістілікке әсер ететін ең маңызды нарық факторлары.

Нарықтағы алма 5 күш тұрғысынан

Оның Macintosh компьютерлер мен операциялық жүйесі арқылы, Ipad, IPhone, және басқа да өнімдер, Apple, Inc. (NASDAQ: нарықтық капиталдандыруға 1 триллион доллардан асқаналғашқы американдық компания ретінде айтарлықтай ерекшеленді.

Apple-дің жетістігі көбінесе оның инновациялар қабілетіне және нарыққа брендтерге айтарлықтай адалдық әкелетін бірегей өнімдерді шығаруға байланысты.  Оның өнімін дамыту және маркетингтік стратегиялары Apple компаниясының нарықтағы үлесі мен кірісіне әсер етуі мүмкін нарықтың негізгі күштерімен күресу қажеттілігі туралы хабардар етеді.

Apple компаниясының технологиялық сектордағы позициясын бес күштің талдауы саланың бәсекелестігін және сатып алушылардың келісімді күшін Apple компаниясының кірісіне әсер етуі мүмкін нарықтағы ең күшті екі күш ретінде көрсетеді. Жеткізушілердің саудалық күші, сатып алушылардың алмастыратын өнімдерді таңдау қаупі және нарыққа жаңа қатысушылар қатері – бұл саланың негізгі күштері арасындағы әлсіз элементтер.

Kurzübersicht

Apple-дің индустриядағы үстемдігі негізінен шешілмеген, бірақ болашақта мықты қарсылас пайда болуы мүмкін және компания кез-келген әлеуетті бәсекелесті ұстап тұру үшін жаңашылдықты жалғастырып, брендтің адалдығын қалыптастыруы керек.

Салалық бәсекелестік

Технология саласында Apple-мен тікелей бәсекелес болатын ірі компаниялардың бәсекелестік деңгейі жоғары.  Apple компаниясы Google, Inc., Hewlett-Packard Company, Samsung Electronics Co., Ltd., and Amazon, Inc сияқты компаниялармен тікелей бәсекелес.  Осы компаниялардың барлығы ғылыми-зерттеу жұмыстарына қомақты қаржы жұмсайды (R&D) ) және Apple сияқты маркетинг. Осылайша, саланың ішінде бәсекеге қабілетті күш күшті.

Өнеркәсіптің бәсекеге қабілеттілігін арттыратын бір нәрсе – салыстырмалы түрде төмен коммутация құны. Тұтынушыға Apple iPad-ты Amazon Kindle немесе басқа планшеттік компьютерлер үшін қазып алу үшін айтарлықтай қаражат қажет емес. Нарықтағы бәсекелестік қаупі Apple үшін маңызды мәселе болып табылады, ол ең алдымен нарықтағы өз позициясын жоғарылату және нығайту үшін үнемі жаңа және бірегей өнімдерді жасап шығарумен айналысады.

Сатып алушылардың саудалық күші

Жоғарыда айтылған төмен коммутация құнының элементі сатып алушылардың келісімді күшін Apple ескеретін негізгі күш ретінде күшейтеді. Осы күш шеңберінде одан әрі талдаудың екі нүктесі бар: сатып алушылардың жеке келісімі және олардың ұжымдық келісімі. Apple үшін жеке келіссөздер әлсіз күш болып табылады, өйткені кез-келген клиенттің жоғалуы Apple үшін табыстың шамалы мөлшерін білдіреді.

Алайда, клиенттердің ұжымдық нарықтағы келісімі, бәсекелеске клиенттің жаппай тарап кету мүмкіндігі күшті күш болып табылады.

Apple бұл күшті күшке ҒЗТКЖ-да күрделі шығындар жасауды жалғастыра отырып, оған Airpods және Apple Watch сияқты жаңа және бірегей өнімдерді дамытуға мүмкіндік беріп, брендтерге деген адалдықты арттырады. Apple бұл бәсекелестік саласында өте сәтті болды, клиенттердің үлкен базасын құрды, ол негізінен iPhone-дан басқа смартфон бәсекелесінің пайдасына бас тартуды ойламайды.

Базарға жаңа кірушілерге қауіп төндіреді

Нарықтағы жаңа қатысушының Apple компаниясының нарық үлесіне елеулі қатер төндіруі мүмкін қаупі салыстырмалы түрде аз. Бұл, ең алдымен, екі факторға байланысты: саланың ішінде компания құру үшін өте жоғары шығындар және брендті тану үшін қосымша жоғары шығындар.

Жеке компьютерлер немесе смартфондар нарығына келген кез-келген қатысушы өз өнімін нарыққа шығарып, табыс әкеле бастағанға дейін өзінің өнімнің портфолиосын әзірлеуге және өндіруге ҒЗТКЖ-ға және өндіріске жұмсау үшін көп мөлшерде капиталға ие болуы керек. Мұндай қатысушы Apple мен оның негізгі бәсекелестері арасында қалыптасқан, қазірдің өзінде анықталған күшті бәсекелестікпен бетпе-бет келеді, олардың барлығы ірі, қалыптасқан фирмалар.

Екінші кезектегі міндет – бұл қазірдің өзінде Apple, Google және Amazon сияқты бірнеше компаниялары бар, өте күшті брендтерді танитын салада брендтің танылуын орнату.

Мүмкін, кейбір жаңа компаниялар (мүмкін үкіметтің қаржылық қолдауына ие қытайлық фирма), сайып келгенде, Apple компаниясының осы саладағы жағдайына қарсы тұруы мүмкін, жақын болашақта мұндай қарсыластың пайда болу ықтималдығы алыс.

Осыған қарамастан, Apple үшін бәсекелік жағдайын нығайтуды жаңа өнімді әзірлеу және осы салаға кез-келген әлеуетті жаңа қатысушыларды үлкен бәсекелік кемшілікке орналастыру үшін брендтің адалдығын қалыптастыру арқылы жалғастыру өте маңызды.

Жеткізушілердің саудалық күші

Жеткізушілердің келісім күші – бұл Apple өнімдері үшін нарықтағы салыстырмалы түрде әлсіз күш. Жеткізушілердің келісімді позициясы Apple үшін әлеуетті жеткізушілердің көптігі мен жеткізілімдің жеткілікті көлемімен әлсіреді. Apple өз өнімдерінің компоненттері үшін көптеген әлеуетті жеткізушілердің арасынан таңдау жасай алады. Компьютерлік процессорларды өндірушілер сияқты оның бөлшектерін жеткізушілердің салалары өздері жоғары бәсекеге қабілетті.

Apple-дің бір жеткізушіні екіншісіне айырбастау үшін коммутация құны салыстырмалы түрде төмен және айтарлықтай кедергі емес. Сонымен қатар, Apple көптеген бөлшектерді жеткізушілер үшін негізгі клиент болып табылады, сондықтан оның жеткізушілері компания бизнесін жоғалту қаупіне аса құлықсыз. Бұл Apple-дің жеткізушілермен келіссөздердегі жағдайын күшейтеді, керісінше олардың позицияларын әлсіретеді. Бөлшек бөлшектерді жеткізушілердің келісімді күші Apple үшін де, оның басты бәсекелестері үшін де маңызды мәселе емес.

Сатып алушылардың алмастыратын өнімдерді таңдау қаупі

Porter’s Five Forces Model шеңберіндегі алмастыратын өнімдер – бұл компанияның өнімдерімен тікелей бәсекелес емес, бірақ оларды алмастыратын өнімдер. Apple жағдайында iPhone-дың орнын алмастыра алатын қалалық телефонды алмастыратын өнімнің мысалы бола алады.

Бұл нарық күші Apple үшін салыстырмалы түрде төмен, өйткені алмастыратын өнімдердің көпшілігінің Apple өнімдерімен салыстырғанда шектеулі мүмкіндіктері бар, мысалы, телефонмен сөйлесуден гөрі әлдеқайда көп нәрсе істей алатын iPhone-ға қарағанда қалалық телефон мысалында..